Wie werden ETFs besteuert?
Der einfache Kauf und Verkauf von Exchange Traded Funds (ETFs) sowie die niedrigen Transaktionskosten bieten Anlegern ein effizientes Instrument zur Portfolioverbesserung. Steuereffizienz ist ein weiterer wichtiger Teil ihrer Attraktivität. Anleger müssen die steuerlichen Konsequenzen von ETFs verstehen, damit sie ihre Strategien proaktiv verfolgen können.
Wir beginnen mit der Untersuchung der für ETFs geltenden Steuervorschriften und den Ausnahmen, die Sie beachten sollten, und zeigen Ihnen dann einige geldsparende Steuerstrategien, die Ihnen helfen können, eine hohe Rendite zu erzielen und den Markt zu schlagen.
Steuern auf ETFs
ETFs genießenaufgrund ihrer einzigartigen Struktureine günstigere steuerliche Behandlung als Investmentfonds. ETFs schaffen und geben Anteile mit Sachgeschäften zurück, die nicht als Verkäufe gelten. Infolgedessen schaffen sie keine steuerpflichtigen Ereignisse. Wenn Sie jedoch einen ETF verkaufen, löst der Handel ein steuerpflichtiges Ereignis aus. Ob es sich um einen langfristigen oder kurzfristigen Kapitalgewinn oder -verlust handelt, hängt davon ab, wie lange der ETF gehalten wurde. In den Vereinigten Staatenmüssen Sie einen ETF länger als ein Jahr halten, um eine langfristige Kapitalertragsbehandlung zu erhalten. Wenn Sie das Wertpapier ein Jahr oder weniger halten, erhält es eine kurzfristige Kapitalertragsbehandlung.
Steuern auf Dividenden und Zinszahlungen
Dividenden und Zinszahlungen von ETFs werden ähnlich besteuert wie Erträge aus den zugrunde liegenden Aktien oder Anleihen darin. Das Einkommen muss auf Ihrer 1099-Abrechnung ausgewiesen werden. Wenn Sie durch den Verkauf eines ETF einen Gewinn erzielen, werden diese ebenso wie die zugrunde liegenden Aktien oder Anleihen besteuert.
ETFs, die länger als ein Jahr gehalten werden, werden zu den langfristigen Kapitalgewinnsätzen besteuert, die bis zu 23,8 % betragen, einschließlich der 3,8 % Nettoinvestitionsertragssteuer, währendETFs, die weniger als ein Jahr gehalten werden, zu normalen Einkommenssätzen besteuert werden, mit das obere Ende dieser Spanne bei 40,8%.3
Wie bei Aktien unterliegen Sie auch bei ETFs den Wash-Sale-Regeln, wenn Sie einen ETF mit Verlust verkaufen und ihn dann innerhalb von 30 Tagen zurückkaufen. Ein Wash-Sale tritt auf, wenn Sie ein Wertpapier mit Verlust verkaufen oder handeln und Sie dann innerhalb von 30 Tagen nach dem Verkauf:
- Kaufen Sie einen im Wesentlichen identischen ETF;
- Erwerben Sie einen im Wesentlichen identischen ETF in einem vollständig steuerpflichtigen Geschäft; oder
- Erwerben Sie einen Kontrakt oder eine Option zum Kauf eines im Wesentlichen identischen ETF.
Wenn Ihr Verlust aufgrund der Wash-Sale-Regeln nicht anerkannt wurde, sollten Sie den nicht anerkannten Verlust zu den Kosten des neuen ETF hinzufügen. Dies erhöht Ihre Basis im neuen ETF. Diese Einstellung verschiebt den Verlust Abzug bis zur Disposition des neuen ETF. Ihre Haltedauer für den neuen ETF beginnt am selben Tag wie die Haltedauer des verkauften ETF.
Viele ETFs generieren Dividenden aus den von ihnen gehaltenen Aktien. Gewöhnliche (steuerpflichtige) Dividenden sind die häufigste Ausschüttungsart einer Kapitalgesellschaft. Laut IRS können Sie davon ausgehen, dass jede Dividende, die Sie aufStamm-oder Vorzugsaktien erhalten, eine gewöhnliche Dividende ist, es sei denn, die zahlende Gesellschaft sagt Ihnen etwas anderes. Diese Dividenden werden bei der Auszahlung durch den ETF besteuert.
Qualifizierte Dividenden unterliegen dem gleichen maximalen Steuersatz, der für Nettokapitalgewinne gilt. Ihr ETF-Anbieter sollte Ihnen mitteilen, ob die ausgezahlten Dividenden gewöhnliche oder qualifizierte Dividenden sind.
Ausnahmen – Währung, Futures und Metalle
Wie bei fast allem gibt es auch für ETFs Ausnahmen von den allgemeinen Steuervorschriften. Eine ausgezeichnete Möglichkeit, über diese Ausnahmen nachzudenken, besteht darin, die Steuervorschriften für den Sektor zu kennen. ETFs, die in bestimmte Sektoren passen, folgen den Steuervorschriften für den Sektor und nicht den allgemeinen Steuervorschriften. Währungen, Futures und Metalle sind die Sektoren, die eine besondere steuerliche Behandlung erfahren.
Währungs-ETFs
Die meisten Währungs-ETFs haben die Form von Grantor Trusts. Das bedeutet, dass der Gewinn aus dem Trustfür den ETF- Aktionär eine Steuerschuld verursacht, die als ordentliches Einkommen besteuert wird. Sie erhalten keine Sonderbehandlung, wie zB langfristige Kapitalgewinne, auch wenn Sie den ETF mehrere Jahre halten. Da Währungs-ETFs in Währungspaaren handeln, gehen die Steuerbehörden davon aus, dass diese Geschäfte über kurze Zeiträume erfolgen.
Futures-ETFs
Diese Fonds handeln mit Rohstoffen, Aktien, Staatsanleihen und Währungen.8 Der Invesco DB Agriculture ETF (DBA) beispielsweise investiert in Terminkontrakte der Agrarrohstoffe – Mais, Weizen, Sojabohnen und Zucker – nicht in die zugrunde liegenden Rohstoffe. Gewinne und Verluste aus den Futures innerhalb des ETF werden steuerlich zu 60 % als langfristig und zu 40 % als kurzfristig behandelt, unabhängig davon, wie lange der ETF die Kontrakte hielt. Darüber hinaus folgen ETFs, die mit Futures handeln, zum Jahresende den Mark-to-Market Regeln. Dies bedeutet, dass nicht realisierte Gewinne am Jahresende wie veräußert besteuert werden. (
Metall-ETFs
Wenn Sie Gold, Silber- oder Platinbarren handeln oder in diese investieren, betrachtet der Finanzamt diese für steuerliche Zwecke als „einziehbar“. Gleiches gilt für ETFs, die Gold, Silber oder Platin handeln oder halten. Als Sammler, wenn Ihr Gewinn kurzfristige ist, dann wird er als ordentliches Einkommen besteuert. Wenn Ihr Gewinn länger als ein Jahr erwirtschaftet wird, werden Sie mit einem höheren Kapitalertragssatz von 28% besteuert. Das bedeutet, dass Siebei Anlagen in ETFs, die in Gold, Silber oder Platin investieren,keine normalen Kapitalertragsteuersätze in Anspruch nehmen können. Ihr ETF-Anbieter informiert Sie darüber, was als kurzfristige und was als langfristige Gewinne oder Verluste gilt.
Steuerstrategien mit ETFs
ETFs eignen sich für effektive Steuerplanungsstrategien, insbesondere wenn Sie eine Mischung aus Aktien und ETFs in Ihrem Portfolio haben. Eine gängige Strategie besteht darin, Positionen mit Verlusten vor ihrem einjährigen Bestehen glattzustellen. Sie behalten dann Positionen mit Gewinnen für mehr als ein Jahr. Auf diese Weise erhalten Ihre Gewinne eine langfristige Kapitalertragsbehandlung, was Ihre Steuerschuld senkt. Dies gilt natürlich sowohl für Aktien als auch für ETFs.
In einer anderen Situation könnten Sie einen ETF in einem Sektor besitzen, von dem Sie glauben, dass er sich gut entwickeln wird, aber der Markt hat alle Sektoren nach unten gezogen, was Ihnen einen kleinen Verlust beschert. Sie zögern zu verkaufen, weil Sie denken, dass sich der Sektor erholen wird und Sie den Gewinn aufgrund von Wash-Sale-Regeln verpassen könnten. In diesem Fall können Sie den aktuellen ETF verkaufen und einen anderen kaufen, der einen ähnlichen, aber anderen Index verwendet. Auf diese Weise haben Sie immer noch ein Engagement im günstigen Sektor, können aber den Verlust des ursprünglichen ETF steuerlich übernehmen.
ETFs sind ein nützliches Instrument für die Steuerplanung zum Jahresende. Sie besitzen beispielsweise eine Sammlung von Aktien im Material- und Gesundheitssektor, die ratlos sind. Sie glauben jedoch, dass diese Sektoren bereit sind, den Markt im nächsten Jahr zu schlagen. Die Strategie besteht darin, die Aktien mit Verlust zu verkaufen und dann Sektor-ETFs zu kaufen, die Ihnen immer noch ein Engagement in diesem Sektor ermöglichen.
Die Quintessenz
Anleger, die ETFs in ihren Portfolios einsetzen, können ihre Rendite steigern, wenn sie die steuerlichen Konsequenzen ihrer ETFs verstehen. Aufgrund ihrer einzigartigen Eigenschaften bieten viele ETFs Anlegern die Möglichkeit, Steuern bis zum Verkauf aufzuschieben, ähnlich wie beim Besitz von Aktien. Wenn Sie sich dem einjährigen Jubiläum Ihres Fondskaufs nähern, sollten Sie außerdem erwägen, diejenigen mit Verlusten vor ihrem ersten Jahrestag zu verkaufen, um vom kurzfristigen Kapitalverlust zu profitieren. Ebenso sollten Sie erwägen, ETFs mit Gewinnen nach ihrem ersten Jahrestag zu halten, um von den niedrigeren langfristigen Kapitalertragsteuersätzen zu profitieren.
ETFs, die in Währungen, Metalle und Futures investieren, folgen nicht den allgemeinen Steuervorschriften. Vielmehr folgen sie in der Regel den steuerlichen Regeln des zugrunde liegenden Vermögenswerts, was in der Regel zu einer kurzfristigen ertragsteuerlichen Behandlung führt. Dieses Wissen soll Anlegern bei ihrer Steuerplanung helfen.