Leitfaden zur Altersvorsorge
Die Altersvorsorge ist ein mehrstufiger Prozess, der sich im Laufe der Zeit entwickelt. Um einen komfortablen, sicheren und unterhaltsamen Ruhestand zu haben, müssen Sie das finanzielle Polster aufbauen, das alles finanziert. Der lustige Teil ist der Grund, warum es sinnvoll ist, auf den ernsten und vielleicht langweiligen Teil zu achten: die Planung, wie Sie dorthin gelangen.
Die Planung für den Ruhestand beginnt damit, dass Sie über Ihre Ruhestandsziele nachdenken und wie lange Sie diese erreichen müssen. Dann müssen Sie sich die Arten von Rentenkonten ansehen, die Ihnen helfen können, das Geld zu beschaffen, um Ihre Zukunft zu finanzieren. Wenn Sie dieses Geld sparen, müssen Sie es investieren, damit es wachsen kann. Der letzte überraschende Teil sind die Steuern: Wenn Sie im Laufe der Jahre Steuerabzüge für das Geld erhalten haben, das Sie auf Ihr Rentenkonto eingezahlt haben, erwartet Sie eine erhebliche Steuerbelastung, wenn Sie beginnen, diese Ersparnisse abzuheben. Es gibt Möglichkeiten, die Rentensteuerbelastung zu minimieren, während Sie für die Zukunft sparen – und den Prozess fortzusetzen, wenn dieser Tag kommt und Sie tatsächlich in Rente gehen.
Auf all diese Themen werden wir hier eingehen. Aber zuerst lernen Sie die fünf Schritte kennen, die jeder unabhängig von seinem Alter unternehmen sollte, um einen soliden Ruhestandsplan aufzubauen.
Die zentralen Thesen
- Die Rentenplanung sollte die Bestimmung von Zeithorizonten, die Schätzung der Ausgaben, die Berechnung der erforderlichen Nachsteuererklärungen, die Beurteilung der Risikotoleranz und die Nachlassplanung umfassen.
- Beginnen Sie so früh wie möglich mit der Planung für den Ruhestand, um die Vorteile der Aufzinsung zu nutzen.
- Jüngere Anleger können mit ihren Anlagen mehr Risiken eingehen, während Anleger, die kurz vor dem Ruhestand stehen, konservativer sein sollten.
- Altersvorsorgepläne entwickeln sich im Laufe der Jahre, was bedeutet, dass Portfolios neu gewichtet und Nachlasspläne nach Bedarf aktualisiert werden sollten.
1. Verstehe deinen Zeithorizont
Ihr aktuelles Alter und das voraussichtliche Rentenalter bilden die erste Grundlage für eine wirksame Rentenstrategie. Je länger der Zeitraum zwischen dem heutigen Tag und dem Ruhestand ist, desto höher ist das Risiko, das Ihr Portfolio aushalten kann. Wenn Sie jung sind und mehr als 30 Jahre bis zur Rente haben, sollten Sie den Großteil Ihres Vermögens in riskanteren Anlagen wie Aktien anlegen. Obwohl es Volatilität geben wird, haben Aktien in der Vergangenheit andere Wertpapiere wie Anleihen über lange Zeiträume übertroffen. Das Hauptwort hier ist „lang“, was mindestens mehr als 10 Jahre bedeutet.
Darüber hinaus benötigen Sie Renditen, die die Inflation übersteigen, damit Sie Ihre RetirementPlanningMadeEasy.com.
Sie denken vielleicht, dass es nicht viel bedeutet, hier und da in Ihren 20ern ein paar Dollar zu sparen, aber die Kraft der Compoundierung wird es viel mehr wert sein, wenn Sie es brauchen.
Generell gilt: Je älter Sie sind, desto stärker sollte Ihr Portfolio auf Erträge und Kapitalerhalt ausgerichtet sein. Dies bedeutet eine höhere Allokation in Wertpapieren wie Anleihen, die Ihnen nicht die Renditen von Aktien bringen, aber weniger volatil sind und Erträge liefern, von denen Sie leben können. Sie werden sich auch weniger Sorgen um die Inflation machen. Ein 64-Jähriger, der nächstes Jahr in den Ruhestand gehen will, hat nicht die gleichen Probleme mit steigenden Lebenshaltungskosten wie ein viel jüngerer Berufseinsteiger.
Sie sollten Ihre Altersvorsorge in mehrere Komponenten aufteilen. Nehmen wir an, ein Elternteil möchte in zwei Jahren in Rente gehen, mit 18 für die Ausbildung eines Kindes bezahlen und nach Florida ziehen. Aus Sicht der Altersvorsorge würde die Anlagestrategie in drei Perioden aufgeteilt: zwei Jahre bis zur Pensionierung (Beiträge werden noch in den Plan eingezahlt), Sparen und Bezahlen für das Studium und Leben in Florida (regelmäßige Bezüge zur Deckung des Lebensunterhalts) Kosten). Ein mehrstufiger Altersvorsorgeplan muss verschiedene Zeithorizonte sowie den entsprechenden Liquiditätsbedarf integrieren , um die optimale Allokationsstrategie zu bestimmen. Sie sollten Ihr Portfolio im Laufe der Zeit auch neu gewichten, wenn sich Ihr Zeithorizont ändert.
2. Bestimmen Sie den Bedarf an Ruhestandsausgaben
Wenn Sie realistische Erwartungen über das Ausgabeverhalten nach der Pensionierung haben, können Sie die erforderliche Größe eines Pensionsportfolios bestimmen. Die meisten Menschen glauben, dass ihre jährlichen Ausgaben nach der Pensionierung nur noch 70 bis 80 % der früheren Ausgaben betragen werden. Eine solche Annahme erweist sich oft als unrealistisch, insbesondere wenn die Hypothek nicht abbezahlt ist oder unvorhergesehene Krankheitskosten eintreten. Auch Rentner verbringen ihre ersten Lebensjahre manchmal mit Reisen oder anderen Zielen auf der Bucket-Liste.
„Damit Rentner genügend Ersparnisse für den Ruhestand haben, sollte das Verhältnis meiner Meinung nach näher an 100 % liegen“, sagt David G. Niggel, CFP, ChFC, AIF, Gründer, Präsident und CEO von Key Wealth Partners, LLC. in Litiz, Pennsylvania. „Die Lebenshaltungskosten steigen jedes Jahr – insbesondere die Gesundheitskosten. Die Menschen leben länger und wollen im Ruhestand erfolgreich sein. Rentner brauchen länger ein höheres Einkommen, also müssen sie entsprechend sparen und investieren.“
Da Rentner per Definition nicht mehr acht oder mehr Stunden am Tag arbeiten, haben sie mehr Zeit zum Reisen, Sightseeing, Einkaufen und anderen teuren Aktivitäten. Genaue Ausgabenziele für den Ruhestand helfen beim Planungsprozess, da mehr Ausgaben in der Zukunft zusätzliche Einsparungen heute erfordern. „Einer der Faktoren – wenn nicht der größte – für die Langlebigkeit Ihres Rentenportfolios ist Ihre Auszahlungsrate. Eine genaue Schätzung Ihrer Ausgaben im Ruhestand ist so wichtig, weil sie sich darauf auswirkt, wie viel Sie jedes Jahr abheben und wie Sie Ihr Konto anlegen. Wenn Sie Ihre Ausgaben unterschätzen, Ihr Portfolio leicht überleben, oder wenn Sie Ihre Ausgaben überbewerten, riskieren Sie, im Ruhestand nicht den Lebensstil zu führen, den Sie sich wünschen“, sagt Kevin Michels, CFP, EA, Finanzplaner und Präsident von Medicus Wealthal Planung in Draper, Utah. Auch Ihre Langlebigkeit muss bei der Altersvorsorge berücksichtigt werden, damit Sie Ihre Ersparnisse nicht überdauern. Die durchschnittliche Lebenserwartung der Menschen nimmt zu.
Es gibt versicherungsmathematische Sterbetafeln , um die Langlebigkeitsraten von Einzelpersonen und Paaren abzuschätzen (dies wird als Langlebigkeitsrisiko bezeichnet ).
Darüber hinaus benötigen Sie möglicherweise mehr Geld als Sie denken, wenn Sie ein Haus kaufen oder die Ausbildung Ihrer Kinder nach der Pensionierung finanzieren möchten. Diese Ausgaben müssen im Gesamtrentenplan berücksichtigt werden. Denken Sie daran, Ihren Plan einmal im Jahr zu aktualisieren, um sicherzustellen, dass Sie mit Ihren Ersparnissen auf dem Laufenden bleiben. „Die Genauigkeit der Ruhestandsplanung kann verbessert werden, indem Vorruhestandsaktivitäten spezifiziert und geschätzt, unerwartete Ausgaben im mittleren Ruhestand berücksichtigt und medizinische Kosten für den späteren Ruhestand prognostiziert werden“, erklärt Alex Whitehouse, AIF, CRPC, CWS, Präsident und CEO, Whitehouse Wealth Management in Vancouver, Washington.
3. Berechnen Sie den Nachsteuersatz der Anlagerendite
Sobald die erwarteten Zeithorizonte und der Ausgabenbedarf festgelegt sind, muss die Realrendite nach Steuern berechnet werden, um die Realisierbarkeit des Portfolios zu beurteilen, das die erforderlichen Erträge generiert. Eine geforderte Rendite von über 10 % (vor Steuern) ist selbst bei langfristigen Investitionen in der Regel unrealistisch. Mit zunehmendem Alter sinkt diese Renditeschwelle, da risikoarme Rentenportfolios größtenteils aus festverzinslichen Wertpapieren mit geringer Rendite bestehen.
Wenn zum Beispiel eine Person ein Rentenportfolio im Wert von 400.000 US-Dollar und einen Einkommensbedarf von 50.000 US-Dollar hat, ohne Steuern und die Erhaltung des Portfoliosaldos, ist sie auf eine überhöhte Rendite von 12,5% angewiesen. Ein wesentlicher Vorteil einer frühzeitigen Altersvorsorge besteht darin, dass das Portfolio erweitert werden kann, um eine realistische Rendite zu sichern. Bei einem Brutto-Altersvorsorgekonto von 1 Million US-Dollar wäre die erwartete Rendite viel vernünftigere 5 %.
Abhängig von der Art Ihres Vorsorgekontos werden Anlageerträge in der Regel besteuert. Daher muss die tatsächliche Rendite nach Steuern berechnet werden. Die Ermittlung Ihres Steuerstatus zu Beginn des Geldbezugs ist jedoch ein wesentlicher Bestandteil der Rentenplanung.
4. Bewertung der Risikotoleranz im Vergleich zu den Anlagezielen
Unabhängig davon, ob Sie oder ein professioneller Vermögensverwalter für die Anlageentscheidungen verantwortlich sind, ist eine angemessene Portfolioallokation, die die Bedenken von Risikoaversion und Renditezielen abwägt, wohl der wichtigste Schritt bei der Altersvorsorge. Wie viel Risiko sind Sie bereit einzugehen, um Ihre Ziele zu erreichen? Sollen einige Einnahmen in risikofreien Staatsanleihen für erforderliche Ausgaben bereitgestellt werden?
Sie müssen sicherstellen, dass Sie mit den Risiken Ihres Portfolios vertraut sind und wissen, was notwendig ist und was ein Luxus ist. Darüber sollten Sie nicht nur mit Ihrem Finanzberater, sondern auch mit Ihren Familienmitgliedern ernsthaft sprechen. „Seien Sie kein ‚Mikromanager‘, der auf das tägliche Marktlärm reagiert“, rät Craig L. Israelsen, Ph. D., Designer von 7Twelve Portfolio in Springville, Utah. „’Helikopter‘-Investoren neigen dazu, ihre Portfolios zu übersteuern. Wenn die verschiedenen Investmentfonds in Ihrem Portfolio ein schlechtes Jahr haben, fügen Sie mehr Geld hinzu. Es ist eine Art Elternschaft: Das Kind, das deine Liebe am meisten braucht, verdient sie am wenigsten. Portfolios sind ähnlich. Der Investmentfonds, mit dem Sie in diesem Jahr unzufrieden sind, könnte im nächsten Jahr der beste Performer sein – also nicht aussteigen.“
„Die Märkte werden lange Auf- und Ab-Zyklen durchlaufen, und wenn Sie Geld anlegen, das Sie 40 Jahre lang nicht anfassen müssen, können Sie es sich leisten, dass Ihr Portfoliowert in diesen Zyklen steigt und fällt“, sagt John R. Frye, CFA, Chief Investment Officer und Mitbegründer von Crane Asset Management, LLC, in Beverly Hills, Kalifornien. „Wenn der Markt nachlässt, kaufen – nicht verkaufen. Weigern Sie sich, der Panik nachzugeben. Wenn Hemden in den Verkauf gehen würden, würden Sie 20 % Rabatt kaufen, oder? Warum keine Aktien, wenn sie mit 20 % Rabatt verkauft werden?“
5. Bleiben Sie bei der Nachlassplanung auf dem Laufenden
Die Nachlassplanung ist ein weiterer wichtiger Schritt in einem abgerundeten Ruhestandsplan, und jeder Aspekt erfordert das Fachwissen verschiedener Fachleute wie Anwälte und Wirtschaftsprüfer in diesem speziellen Bereich. Die Lebensversicherung ist auch ein wichtiger Bestandteil eines Nachlassplans und des Rentenplanungsprozesses. Mit einem ordentlichen Nachlassplan und einer Lebensversicherung stellen Sie sicher, dass Ihr Vermögen nach Ihren Wünschen verteilt wird und Ihre Lieben nach Ihrem Tod nicht in finanzielle Not geraten. Ein sorgfältig umrissener Plan hilft auch, einen teuren und oft langwierigen Nachlassprozess zu vermeiden.
Die Steuerplanung ist ein weiterer wichtiger Teil des Nachlassplanungsprozesses. Wenn eine Person Vermögen Familienmitgliedern oder einer Wohltätigkeitsorganisation hinterlassen möchte, müssen die steuerlichen Auswirkungen der Schenkung der Zuwendungen oder der Weitergabe im Nachlassverfahren verglichen werden.
Ein üblicher Anlageansatz für Altersvorsorgepläne basiert auf der Erzielung von Renditen, die die jährlichen inflationsbereinigten Lebenshaltungskosten decken und gleichzeitig den Wert des Portfolios erhalten. Das Portfolio wird dann an die Begünstigten des Verstorbenen übertragen. Sie sollten einen Steuerberater konsultieren, um den richtigen Plan für die Person zu bestimmen.
„Die Nachlassplanung wird sich im Laufe der Lebenszeit eines Investors ändern. Frühzeitig sind Angelegenheiten wie Vollmachten und Testamente notwendig. Sobald Sie eine Familie gründen, kann ein Index Fund Advisors, Inc. in Irvine, Kalifornien, und Autor von „Indexfonds: Das 12-Schritte-Wiederherstellungsprogramm für aktive Anleger“. „Die Zusammenarbeit mit einem gebührenpflichtigen Anwalt für Nachlassplanung kann Sie bei der Vorbereitung und Aufrechterhaltung dieses Aspekts Ihres gesamten Finanzplans unterstützen.“
Die Quintessenz
Die Last der Altersvorsorge fällt heute mehr denn je auf den Einzelnen. Vor allem in der Privatwirtschaft können nur wenige Arbeitnehmer mit einer vom Arbeitgeber bereitgestellten leistungsorientierten Altersversorgung rechnen. Der Wechsel zu beitragsorientierten Plänen wie 401(k)s bedeutet auch, dass die Verwaltung der Anlagen in Ihre Verantwortung fällt und nicht in die Ihres Arbeitgebers.
Einer der schwierigsten Aspekte bei der Erstellung einer umfassenden Altersvorsorge besteht darin, die Balance zwischen realistischen Renditeerwartungen und einem gewünschten Lebensstandard zu finden. Die beste Lösung besteht darin, sich auf die Schaffung eines flexiblen Portfolios zu konzentrieren, das regelmäßig aktualisiert werden kann, um den sich ändernden Marktbedingungen und Altersvorsorgezielen Rechnung zu tragen.