Risikoprofil

Die zentralen Thesen

• Ein Risikoprofil ist eine Einschätzung der Bereitschaft und Fähigkeit einer Person, Risiken einzugehen.
• Ein Risikoprofil ist wichtig, um eine angemessene Vermögensallokation für ein Portfolio zu bestimmen.
• Unternehmen verwenden ein Risikoprofil, um potenzielle Risiken und Bedrohungen zu mindern.

Risiko kann als Kompromiss zwischen Risiko und Rendite betrachtet werden, d. h. der Kompromiss zwischen einer höheren Rendite oder einer geringeren Wahrscheinlichkeit, Geld in einem Portfolio zu verlieren.

Risikobereitschaft bezieht sich auf die Risikoaversion einer Person. Wenn eine Person den starken Wunsch äußert, den Wert des Kontos nicht sinken zu sehen, und dazu bereit ist, auf einen möglichen Kapitalzuwachs zu verzichten, hat diese Person eine geringe Risikobereitschaft und ist risikoscheu.

Umgekehrt, wenn eine Person den Wunsch nach der höchstmöglichen Rendite äußert – und bereit ist, große Schwankungen des Werts des Kontos zu ertragen, um dies zu erreichen –, würde diese Person eine hohe Risikobereitschaft aufweisen und ist risikofreudig.

Die Fähigkeit, Risiken einzugehen, wird durch eine Überprüfung der Vermögenswerte und Schulden einer Person bewertet. Eine Person mit vielen Vermögenswerten und wenigen Verbindlichkeiten hat eine hohe Risikobereitschaft. Umgekehrt hat eine Person mit wenigen Vermögenswerten und hohen Verbindlichkeiten eine geringe Risikobereitschaft. Zum Beispiel ist eine Person mit einem gut finanzierten Altersvorsorgekonto, ausreichenden Notspar- und Versicherungsschutz sowie zusätzlichen Ersparnissen und Investitionen (ohne Hypotheken- oder Privatkredite) wahrscheinlich eine hohe Risikofähigkeit.

Bereitschaft und Risikofähigkeit stimmen möglicherweise nicht immer überein. Beispielsweise kann die Person im obigen Beispiel mit hohen Vermögenswerten und niedrigen Verbindlichkeiten eine hohe Risikofähigkeit aufweisen, aber auch von Natur aus konservativ sein und eine geringe Risikobereitschaft ausdrücken. In diesem Fall unterscheiden sich Risikobereitschaft und Risikofähigkeit und wirken sich auf den letztendlichen Portfolioaufbauprozess aus.

Besondere Überlegungen

Risikoprofile können auf verschiedene Weise erstellt werden, aber im Allgemeinen beginnen Sie mit einem Risikoprofilfragebogen. Alle Risikoprofilfragebögen bewerten die Antworten einer Person auf verschiedene Sondierungsfragen, um ein Risikoprofil zu erstellen, das später von Finanzberatern (sowohl menschlichen als auch virtuellen) verwendet wird, um die Portfolio- Asset-Allokation einer Person zu gestalten. Diese Vermögensallokation wirkt sich direkt auf das Risiko im Portfolio aus, daher ist es wichtig, dass sie gut auf das Risikoprofil des Einzelnen abgestimmt ist.

Ein Risikoprofil veranschaulicht auch die Risiken und Bedrohungen, denen eine Organisation ausgesetzt ist. Sie kann die Wahrscheinlichkeit daraus resultierender negativer Auswirkungen sowie eine Darstellung der potenziellen Kosten und des Ausmaßes der Störung für jedes Risiko enthalten. Es ist im besten Interesse eines Unternehmens, in Bezug auf seine Risikomanagementsysteme proaktiv zu sein. Einige Risiken können minimiert werden, wenn sie richtig berücksichtigt werden. Unternehmen schaffen oft eine Compliance-Abteilung, um bei solchen Bemühungen zu helfen. Compliance trägt dazu bei, sicherzustellen, dass das Unternehmen und seine Mitarbeiter behördliche und ethische Prozesse befolgen. Viele Unternehmen beauftragen unabhängige Prüfer, um Risiken aufzudecken, damit sie richtig angegangen werden können, bevor sie zu externen Problemen werden.

Wenn das Risiko nicht minimiert wird, kann dies negative Folgen haben. Wenn beispielsweise ein Pharmaunternehmen seine neue Behandlung nicht ordnungsgemäß über die richtigen Kanäle testet, kann dies der Öffentlichkeit schaden und zu rechtlichen und finanziellen Schäden führen. Wenn das Risiko nicht minimiert wird, könnte das Unternehmen auch einem fallenden Aktienkurs, niedrigeren Einnahmen, einem negativen öffentlichen Image und einer möglichen Insolvenz ausgesetzt sein.