Latam stellt 8,19 Mrd. $ Plan zum Verlassen des Konkurses vor
Santiago de Chile, 26. November (EFE) – Die Fluggesellschaft Latam hat am Freitag einem New Yorker Gericht einen Umstrukturierungsplan vorgelegt, in dem sie vorschlägt, 8,19 Milliarden Dollar in die Gruppe zu investieren, um aus dem Chapter 11 des US-Konkursgesetzes herauszukommen, das das Unternehmen im vergangenen Jahr wegen der Pandemie beantragt hatte.
Das Unternehmen wird die Mittel durch eine Kombination aus Kapitalerhöhung, Wandelanleihen und Fremdkapital aufbringen, so das Unternehmen in einer am frühen Samstag veröffentlichten Erklärung, nachdem es den Plan innerhalb der vom Gericht gesetzten Frist, die am Freitag, den 26. November, ablief, vorgelegt hatte.
Mit dieser Kapitalspritze hoffen Latam und seine Tochtergesellschaften in Brasilien, Chile, Kolumbien, Ecuador, Peru und den Vereinigten Staaten, aus dem Chapter 11 mit einer angemessenen Kapitalausstattung hervorzugehen, um ihren Geschäftsplan umzusetzen und ihre langfristige Nachhaltigkeit zu gewährleisten.
Nach Abschluss des Prozesses soll die Fluggesellschaft eine Gesamtverschuldung von rund 7,26 Mrd. USD und eine Liquidität von rund 2,67 Mrd. USD aufweisen.
Die Gruppe kam zu dem Schluss, dass dies ein konservatives Verschuldungsniveau und eine angemessene Liquidität in einer Zeit anhaltender Ungewissheit in der globalen Luftfahrt darstellt und eine bessere Position für künftige Operationen bietet.
Eine Anhörung, bei der festgestellt werden soll, ob das Unternehmen mit dem Plan fortfahren kann, wird voraussichtlich im Januar 2022 stattfinden. Im Falle einer Genehmigung würde das Verfahren bis zu einer weiteren Anhörung beginnen, die Latam für März 2022 beantragt hat, damit der Gerichtshof den Umsetzungsplan bewerten kann.
„Wir waren mit der größten Krise im Luftfahrtsektor konfrontiert, in der die Branche praktisch zum Stillstand kam. Obwohl unser Prozess noch nicht abgeschlossen ist, haben wir einen wichtigen Meilenstein auf dem Weg zu einer stärkeren finanziellen Zukunft erreicht“, sagte Latam-CEO Roberto Alvo laut der Erklärung.
EINZELHEITEN DES PLANS
Latam beabsichtigt, ein Bezugsrechtsangebot in Höhe von 800 Mio. USD durch die Ausgabe von Stammaktien zu unterbreiten, das allen Aktionären des Unternehmens gemäß ihren Bezugsrechten offen steht.
Außerdem wird das Unternehmen drei verschiedene Klassen von Wandelanleihen ausgeben, die bevorzugt den Aktionären von Latam angeboten werden. Zwei Klassen dieser Anleihen werden als Gegenleistung für eine neue Bareinlage im Gesamtwert von 4,64 Mrd. USD geliefert.
Schließlich wird Latam 500 Mio. USD über eine neue zugesagte Kreditfazilität (Revolving Credit Facility – RCF) und etwa 2,25 Mrd. USD über neue Fremdmittel aufnehmen, entweder über ein neues langfristiges Darlehen oder neue Anleihen.
Die Gruppe beabsichtigt außerdem, das Chapter 11-Verfahren zu nutzen, um die Pre-Process-Leasingverträge, die RCF-Kreditfazilität und die Ersatztriebwerksfazilität zu refinanzieren oder zu ändern.
Nach dem wirtschaftlichen Schlag, den die Pandemie verursachte, beantragte Latam – das an der New Yorker Börse und der Börse von Santiago notiert ist – im Mai 2020 freiwillig Konkursschutz in den USA, ein gerichtliches Verfahren, das es einem Unternehmen, das seine Schulden nicht begleichen kann, ermöglicht, ohne Druck der Gläubiger umzustrukturieren.
Vor der Pandemie flog Latam 145 Ziele in 26 Ländern an und beförderte auf rund 1.400 täglichen Flügen jährlich mehr als 74 Millionen Passagiere.
Im Zuge der Pandemie reduzierte das Unternehmen, das 2012 aus der Fusion der chilenischen Lan und der brasilianischen Tam hervorging, seine Geschäftstätigkeit um bis zu 95 % und verzeichnete bis 2020 einen Rückgang der Betriebseinnahmen um 58,4 %.
Im dritten Quartal dieses Jahres verzeichnete das Unternehmen einen Nettoverlust von 691,9 Mio. USD und einen Umsatz von 1,314 Mrd. USD, was einem Rückgang von 50,7 % gegenüber dem gleichen Zeitraum im Jahr 2019 entspricht, also vor dem Gesundheitsnotfall.
Die Umsatzzahlen stellen jedoch eine Verbesserung von 47,8 Prozent gegenüber dem zweiten Quartal 2021 und 156,1 Prozent gegenüber 2020 dar, als das Unternehmen das Jahr mit einem Nettoverlust von 4.545,9 Mio. US-Dollar abschloss.
Im September letzten Jahres prognostizierte das Unternehmen im Rahmen seiner Verhandlungen mit Anleihegläubigern und Gläubigern, dass seine Rentabilität bis 2024 wieder auf das Niveau von vor dem Gesundheitsnotstand zurückkehren und das Betriebsergebnis um 78 % steigen würde.