Equity-Methode

Was ist die Equity-Methode?

Die Equity-Methode ist eine Buchhaltungstechnik, mit der ein Unternehmen die Gewinne erfasst, die durch die Beteiligung an einem anderen Unternehmen erzielt werden. Bei der Equity-Methode bilanziert die Anlegergesellschaft die von der anderen Gesellschaft erzielten Einnahmen in ihrer Gewinn- und Verlustrechnung in einer Höhe, die proportional zum Prozentsatz ihrer Beteiligung an der anderen Gesellschaft ist.

Die Equity-Methode verstehen

Die Equity-Methode ist die Standardtechnik, die angewendet wird, wenn ein Unternehmen, der Investor, einen wesentlichen Einfluss auf ein anderes Unternehmen, das Beteiligungsunternehmen, hat. Wenn ein Unternehmen ungefähr 20% bis 50% der Aktien eines Unternehmens hält, wird davon ausgegangen, dass es einen erheblichen Einfluss hat. Unternehmen mit weniger als 20% Beteiligung an einem anderen Unternehmen können ebenfalls einen erheblichen Einfluss haben. In diesem Fall müssen sie auch die Equity-Methode anwenden. Ein wesentlicher Einfluss ist definiert als die Fähigkeit, Macht über das andere Unternehmen auszuüben. Diese Befugnis umfasst die Vertretung im Verwaltungsrat, die Beteiligung an der Politikentwicklung und den Austausch von Führungskräften.

Erfassung von Umsatzerlösen und Vermögensveränderungen nach der Equity-Methode

Die Equity-Methode erkennt die materielle wirtschaftliche Beziehung zwischen zwei Unternehmen an. Der Anleger erfasst seinen Anteil am Ergebnis des Beteiligungsunternehmens als Ertrag aus der Anlage in der Gewinn- und Verlustrechnung. Wenn ein Unternehmen beispielsweise 25% eines Unternehmens mit einem Nettogewinn von 1 Million US-Dollar besitzt, weist das Unternehmen einen Gewinn aus seiner Investition von 250.000 US-Dollar nach der Equity-Methode aus.

Wenn der Anleger einen wesentlichen Einfluss auf das Betriebs- und Finanzergebnis des Beteiligungsunternehmens hat, kann dies den Wert der Anlage des Anlegers direkt beeinflussen. Der Anleger erfasst seine Erstinvestition in die Aktie des zweiten Unternehmens als Vermögenswert zu historischen Anschaffungskosten. Nach der Equity-Methode wird der Wert der Investition regelmäßig angepasst, um die Wertänderungen aufgrund des Anteils des Anlegers an den Erträgen oder Verlusten des Unternehmens widerzuspiegeln. Anpassungen werden auch vorgenommen, wenn Dividenden an die Aktionäre ausgezahlt werden.

Nach der Equity-Methode meldet ein Unternehmen den Buchwert seiner Investition unabhängig von einer Änderung des beizulegenden Zeitwerts am Markt. Mit einem erheblichen Einfluss auf die Betriebs- und Finanzpolitik eines anderen Unternehmens stützt der Anleger seinen Investitionswert auf Wertänderungen des Nettovermögens dieses Unternehmens aus betrieblicher und finanzieller Tätigkeit und den daraus resultierenden Leistungen, einschließlich Erträgen und Verlusten. Wenn das Beteiligungsunternehmen beispielsweise einen Nettoverlust ausweist, erfasst das Anlegerunternehmen seinen Anteil am Verlust als „Investitionsverlust“ in der Gewinn- und Verlustrechnung, wodurch sich auch der Buchwert der Beteiligung in der Bilanz verringert.

Wenn das Beteiligungsunternehmen eine Bardividende zahlt, sinkt der Wert seines Nettovermögens. Nach der Equity-Methode verzeichnet das Anlegerunternehmen, das die Dividende erhält, eine Erhöhung seines Barbestands, meldet jedoch inzwischen einen Rückgang des Buchwerts seiner Investition. Andere finanzielle Aktivitäten, die sich auf den Wert des Nettovermögens des Beteiligungsunternehmens auswirken, sollten den gleichen Einfluss auf den Wert des Anteils des Anlegers an der Beteiligung haben. Die Equity-Methode gewährleistet eine ordnungsgemäße Berichterstattung über die Geschäftssituation des Anlegers und des Beteiligungsunternehmens angesichts der wesentlichen wirtschaftlichen Beziehung, die sie unterhalten.

Beispiel für die Equity-Methode

Angenommen, ABC Company kauft 25% der XYZ Corp für 200.000 USD. Zum Ende des ersten Jahres weist die XYZ Corp einen Nettogewinn von 50.000 USD aus und zahlt ihren Aktionären Dividenden in Höhe von 10.000 USD. Zum Zeitpunkt des Kaufs verbucht ABC Company eine Belastung in Höhe von 200.000 USD für „Investment in XYZ Corp“ (ein Vermögenskonto) und eine Gutschrift in gleicher Höhe in bar.

Zum Jahresende verbucht ABC Company eine Belastung in Höhe von 12.500 USD (25% des Nettogewinns von XYZ in Höhe von 50.000 USD) für „Investment in XYZ Corp“ und eine Gutschrift in gleicher Höhe für Investment Investment. Darüber hinaus verbucht die ABC Company eine Belastung in Höhe von 2.500 USD (25% der XYZ-Dividenden in Höhe von 10.000 USD) in bar und eine Gutschrift in gleicher Höhe für „Investment in XYZ Corp.“ Die Belastung der Investition erhöht den Vermögenswert, während die Gutschrift der Investition ihn verringert.

Der neue Saldo auf dem Konto „Investition in XYZ Corp“ beträgt 210.000 USD. Die Zahl der Anlageerlöse in Höhe von 12.500 USD wird in der Gewinn- und Verlustrechnung von ABC ausgewiesen, und der neue Saldo von 210.000 USD auf dem Anlagekonto wird in der Bilanz von ABC ausgewiesen. Der im Laufe des Jahres ausgezahlte Netto-Cashflow (197.500 USD) (Kauf von 200.000 USD – erhaltene Dividende von 2.500 USD) wird im Abschnitt Cashflow aus / (verwendet in) Investitionstätigkeit der Kapitalflussrechnung ausgewiesen.

Alternative Methoden

Wenn eine Anlegergesellschaft die volle Kontrolle über die Beteiligungsgesellschaft ausübt, in der Regel über 50%, muss sie ihre Beteiligung an der Tochtergesellschaft nach einer Konsolidierungsmethode erfassen. Alle Einnahmen, Ausgaben, Vermögenswerte und Verbindlichkeiten der Tochtergesellschaft würden in den Jahresabschluss der Muttergesellschaft einbezogen.

Wenn ein Anleger hingegen nicht die volle Kontrolle ausübt oder keinen wesentlichen Einfluss auf das Beteiligungsunternehmen hat, müsste er seine Anlage nach der Kostenmethode erfassen. In diesem Fall wird die Investition zu ihren historischen Anschaffungskosten bilanziert.