Erklärung zu doppelt exponentiell gleitenden Durchschnitten

Händler haben Verlass gleitende Mittelwerte zu Hilfe punkt hohe Wahrscheinlichkeit Handel Einspeisepunkten und profitable Exits seit vielen Jahren. Ein bekanntes Problem bei gleitenden Durchschnitten ist jedoch die schwerwiegende Verzögerung, die bei den meisten Arten von gleitenden Durchschnitten auftritt. Der Double Exponential Moving Average (DEMA) bietet eine Lösung durch die Berechnung einer schnelleren Mittelungsmethode.

Geschichte des doppelten exponentiellen gleitenden Durchschnitts

In der technischen Analyse bezieht sich der Begriff gleitender Durchschnitt auf den Durchschnitt des Preises für ein bestimmtes Handelsinstrument über einen bestimmten Zeitraum. Ein gleitender 10-Tage-Durchschnitt berechnet beispielsweise den Durchschnittspreis eines bestimmten Instruments in den letzten 10 Tagen, ein 200-Tage-gleitender Durchschnitt berechnet den Durchschnittspreis der letzten 200 Tage und so weiter. Jeden Tag rückt die Rückschauperiode auf Basisberechnungen der letzten X Tage vor. Ein gleitender Durchschnitt erscheint als glatte, geschwungene Linie, die eine visuelle Darstellung des längerfristigen Trends eines Instruments bietet. Schnellere gleitende Durchschnitte mit kürzeren Rückblickzeiten sind ungleichmäßiger; langsamere gleitende Durchschnitte mit längeren Rückschauperioden sind glatter. Da es sich bei einem gleitenden Durchschnitt um einen rückwärts gerichteten Indikator handelt, wird er als nacheilend bezeichnet.

Der in Abbildung 1 dargestellte doppelte exponentielle gleitende Durchschnitt (DEMA) wurde von Patrick Mulloy entwickelt, um die Verzögerungszeit herkömmlicher gleitender Durchschnitte zu reduzieren. Es wurde erstmals in der Februar-Ausgabe 1994 der Zeitschrift Technical Analysis of Stocks & Commodities in Mulloys Artikel „Smoothing Data with Faster Moving Averages“ vorgestellt.

Berechnen eines DEMA

Wie Mulloy in seinem ursprünglichen Artikel erklärt, „ist der DEMA nicht nur ein doppelter EMA mit der doppelten Verzögerungszeit eines einzelnen EMA, sondern eine zusammengesetzte Implementierung aus einzelnen und doppelten EMAs, die einen anderen EMA mit weniger Verzögerung als die beiden ursprünglichen erzeugen. “ Mit anderen Worten, der DEMA besteht nicht einfach aus zwei kombinierten EMAs oder einem gleitenden Durchschnitt eines gleitenden Durchschnittes, sondern es ist eine Berechnung sowohl einzelner als auch doppelter EMAs.

Fast alle Handelsanalyseplattformen enthalten die DEMA als Indikator, der zu Charts hinzugefügt werden kann. Daher können Händler die DEMA verwenden, ohne die Mathematik hinter den Berechnungen zu kennen und ohne Code schreiben oder eingeben zu müssen.

Vergleich der DEMA mit traditionellen gleitenden Durchschnitten

Gleitende Durchschnitte sind eine der beliebtesten Methoden der technischen Analyse. Viele Trader verwenden sie, um Trendumkehrungen zu erkennen, insbesondere bei einem Crossover mit gleitendem Durchschnitt, bei dem zwei gleitende Durchschnitte unterschiedlicher Länge auf einem Chart platziert werden. Punkte, an denen sich die gleitenden Durchschnitte kreuzen, können Kauf- oder Verkaufsgelegenheiten anzeigen.

Die DEMA kann Händlern helfen, Umkehrungen früher zu erkennen, da sie schneller auf Änderungen der Marktaktivität reagieren können. Abbildung 2 zeigt ein Beispiel für den E-Mini- Russell 2000- Futures-Kontrakt. Auf dieses Ein-Minuten-Chart werden vier gleitende Durchschnitte angewendet:

• 21-Perioden-DEMA (pink)
• 55-Perioden-DEMA (dunkelblau)
• 21-Perioden-MA (hellblau)
• 55-Perioden-MA (hellgrün)

Der erste DEMA- Crossover erscheint um 12:29 Uhr und der nächste Balken öffnet bei einem Preis von 663,20 $. Die MA-Frequenzweiche hingegen bildet sich um 12:34 Uhr, und der Eröffnungspreis der nächsten Bar liegt bei 660,50 USD. In der nächsten Reihe von Crossovers erscheint der DEMA-Crossover bei 1:33 und der nächste Balken öffnet bei 658 $. Im Gegensatz dazu bildet sich der MA bei 1:43, wobei der nächste Balken bei 662,90 $ eröffnet wird. In jedem Fall bietet der DEMA-Crossover den Vorteil, früher in den Trend einzusteigen als der MA-Crossover.

Handel mit einer DEMA

Die obigen Beispiele für gleitenden Durchschnitt Crossover veranschaulichen die Wirksamkeit der Verwendung des schnelleren DEMA. Zusätzlich zur Verwendung des DEMA als eigenständigen Indikator oder in einem Crossover-Setup kann der DEMA in einer Vielzahl von Indikatoren verwendet werden, bei denen die Logik auf einem gleitenden Durchschnitt basiert. Technische Analysetools wie Moving Average Convergence Divergenence  (MACD) und Triple Exponential Moving Average  (TRIX) basieren auf gleitenden Durchschnittstypen und können modifiziert werden, um eine DEMA anstelle anderer traditionelleren Arten von gleitenden Durchschnitten zu integrieren.

Das Ersetzen der DEMA kann Händlern helfen, verschiedene Kauf- und Verkaufsgelegenheiten zu erkennen, die denen der MAs oder EMAs voraus sind, die traditionell in diesen Indikatoren verwendet werden. Natürlich führt es in der Regel zu höheren Gewinnen, wenn man eher früher als später in einen Trend einsteigt. Abbildung 2 veranschaulicht dieses Prinzip – wenn wir die Crossovers als Kauf und Verkaufssignale verwenden würden, würden wir die Trades deutlich früher einsteigen, wenn wir den DEMA-Crossover im Gegensatz zum MA-Crossover verwenden.

Endeffekt

Händler und Investoren verwenden seit langem gleitende Durchschnitte in ihrer Marktanalyse. Gleitende Durchschnitte sind ein weit verbreitetes technisches Analysetool, mit dem der längerfristige Trend eines bestimmten Handelsinstruments schnell angezeigt und interpretiert werden kann. Da gleitende Durchschnitte naturgemäß hinter den Indikatoren zurückbleiben, ist es hilfreich, den gleitenden Durchschnitt zu optimieren, um einen schnelleren und reaktionsschnelleren Indikator zu berechnen. Die DEMA bietet Händlern und Anlegern einen Überblick über den längerfristigen Trend, mit dem zusätzlichen Vorteil, dass es sich um einen schnelleren gleitenden Durchschnitt mit geringerer Verzögerungszeit handelt.