Beschränkte Vollmacht (LPOA)
Was ist eine eingeschränkte Vollmacht?
Limited Power of Attorney (LPOA) ist eine Vollmacht, die es einem Portfoliomanager ermöglicht, bestimmte Funktionen im Namen des Kontoinhabers auszuführen. Im Allgemeinen ermöglicht der LPOA dem Manager, eine vereinbarte Anlagestrategie auszuführen und sich um damit verbundene Routinegeschäfte zu kümmern, ohne den Kontoinhaber zu kontaktieren.
Vor der Unterzeichnung eines LPOA sollte sich der Kunde der spezifischen Funktionen bewusst sein, die er an den Portfoliomanager delegiert hat, da der Kunde für die Entscheidungen verantwortlich bleibt.
Eingeschränkte Vollmacht verstehen
LPOA-Genehmigungen sind in den letzten Jahren häufiger geworden, da immer mehr Anleger Boutique-Geldverwaltungsfirmen und registrierte Anlageberater (RIAs) gegenüber traditionellen Maklerfirmen wählen.
Die zentralen Thesen
- Eine eingeschränkte Vollmacht ermöglicht es einem Portfoliomanager, Routineentscheidungen zu treffen, ohne den Kontoinhaber zu kontaktieren.
- Der Vermögensverwalter darf niemals Geld vom Konto abheben oder die Begünstigten wechseln.
- Ein Kontoinhaber kann andere Ausnahmen von der beschränkten Vollmacht festlegen.
Eine beschränkte Vollmacht beschränkt im Gegensatz zu einer Generalvollmacht die Befugnisse der benannten Person auf einen bestimmten Bereich. In diesem Fall ist der Portfoliomanager befugt, eine mit dem Kontoinhaber vereinbarte Anlagestrategie durchzuführen.
Ein LPOA gibt dem Portfoliomanager die Befugnis, Vermögenswerte zu kaufen und zu verkaufen, Gebühren zu zahlen und verschiedene erforderliche Formulare zu bearbeiten.
Bestimmte kritische Kontofunktionen können nach wie vor nur vom Kontoinhaber vorgenommen werden, darunter Bargeldabhebungen und ein Begünstigtenwechsel. Ein Kunde kann klar angeben, welche anderen Befugnisse er zum Zeitpunkt der Kontoeinrichtung behalten möchte.
Begrenzte Arten von Vollmachten
Es gibt einige Variationen der eingeschränkten Vollmacht, die unter besonderen Umständen verwendet werden können:
- Springing Powers : Ein LPOA die Kräfte hat sprießen wird nur dann aktiv, wenn sie durch ein bestimmtes Ereignis ausgelöst wird, in der Regel den Tod oder die Entmündigung des Kontoinhabers. Es wird normalerweise mit einem Testament oder einer Familientreuhand verwendet.
- Dauerhaft und nicht dauerhaft : Dauerhafte LPOAs geben dem Portfoliomanager weiterhin die Befugnis, bestimmte Funktionen auszuführen, selbst wenn der Kunde stirbt oder geschäftsunfähig wird. Die meisten LPOAs sind nicht dauerhaft, was bedeutet, dass sie ungültig werden, wenn der Kunde stirbt oder behindert wird.
Formulare für eingeschränkte Vollmachten
Kunden füllen normalerweise ein Vollmachtsformular (POA) aus, wenn sie ein Konto bei einem Portfoliomanager eröffnen. Die meisten Formulare geben den Kunden die Möglichkeit, zwischen einer LPOA oder einer Vollmacht zu wählen.
Eine befristete Vollmacht beschränkt die Ermächtigung auf einen bestimmten Bereich, beispielsweise die Vermögensverwaltung.
Der Kunde muss tatsächlich einen Anwalt benennen, der in der Regel der Portfoliomanager ist. Andere Vermögensverwalter, die im Auftrag des Kunden Anlageentscheidungen treffen können, müssen ebenfalls ihre Angaben auf dem Formular machen. Nach dem Ausfüllen müssen sowohl der Mandant als auch der Anwalt oder die Anwälte das Formular unterschreiben.
Ein Kunde, der sich nicht sicher ist, welche Funktionen er bevollmächtigt, möchte möglicherweise einen Anwalt bitten, das POA-Formular zu überprüfen, bevor er es unterschreibt.