Verlustquote vs. kombinierte Quote: Was ist der Unterschied?
Verlustquote vs. Combined Ratio: Ein Überblick
Die Schadenquote und die Combined Ratio werden verwendet, um die Rentabilität eines Versicherungsunternehmens zu messen. Die Schadenquote misst die gesamten eingetretenen Schäden im Verhältnis zu den insgesamt eingenommenen Versicherungsprämien, während die Combined Ratio die eingetretenen Schäden und Aufwendungen im Verhältnis zu den insgesamt eingenommenen Prämien misst.
Die zentralen Thesen
- Die Schadenquote und die Combined Ratio werden verwendet, um die Rentabilität eines Versicherungsunternehmens zu messen.
- Die Schadenquote misst die insgesamt eingetretenen Schäden im Verhältnis zu den insgesamt vereinnahmten Versicherungsprämien.
- Die Combined Ratio misst die entstandenen Schäden sowie die Aufwendungen im Verhältnis zu den insgesamt vereinnahmten Prämien.
Verlustrate
Die Schadenquote errechnet sich aus der Division der insgesamt eingetretenen Schäden durch die insgesamt vereinnahmten Versicherungsprämien. Je niedriger die Quote, desto rentabler die Versicherungsgesellschaft und umgekehrt. Wenn die Schadenquote über 1 oder 100% liegt, ist die Versicherungsgesellschaft unrentabel und möglicherweise in einem schlechten finanziellen Zustand, da sie mehr Ansprüche auszahlt als Prämien erhält. Nehmen wir beispielsweise an, dass die entstandenen Verluste oder ausgezahlten Ansprüche der Versicherungsgesellschaft ABC 5 Millionen US-Dollar betragen und die eingezogenen Prämien 3 Millionen US-Dollar betragen. Die Schadenquote beträgt 1,67 oder 167%; Daher befindet sich das Unternehmen in einer schlechten finanziellen Verfassung und ist unrentabel, da es mehr Schadenszahlungen einzahlt als es an Einnahmen einnimmt.
Von Unternehmen, die über eine gewerbliche Sach- und Haftpflichtversicherung verfügen, wird erwartet, dass sie die Schadenquote über einem bestimmten Niveau halten. Andernfalls drohen ihnen Prämienerhöhungen und Kündigungen durch ihren Versicherer. Nehmen wir zum Beispiel einen kleinen Händler gebrauchter kommerzieller Geräte, der 20.000 US-Dollar an Jahresprämien zahlt, um seinen Bestand zu sichern. Ein Hagelschlag verursacht einen Schaden von 25.000 US-Dollar, den der Geschäftsinhaber geltend macht. Die einjährige Schadenquote des Versicherten beträgt 25.000 USD / 20.000 USD oder 125%.
Um festzustellen, welche Art von Prämienerhöhung gerechtfertigt ist, können Spediteure den Schadenverlauf und die Schadenquoten der letzten fünf Jahre überprüfen. Wenn der Versicherte nur eine sehr kurze Amtszeit beim Versicherer hat, kann das Unternehmen entscheiden, dass der Händler für gewerbliche Geräte ein inakzeptables Zukunftsrisiko darstellt. Zu diesem Zeitpunkt kann der Spediteur entscheiden, die Police nicht zu verlängern.
Kombiniertes Verhältnis
Eine Combined Ratio misst das Geld, das aus einem Versicherungsunternehmen in Form von Dividenden, Aufwendungen und Verlusten abfließt. Verluste weisen auf die Disziplin des Versicherers bei der Zeichnung von Policen hin.
Die Combined Ratio wird in der Regel in Prozent angegeben. Eine Quote unter 100 % bedeutet, dass das Unternehmen versicherungstechnische Gewinne erzielt, während eine Quote über 100 % bedeutet, dass es mehr Geld in Schadenfällen auszahlt, als es aus Prämien erhält. Selbst wenn die Combined Ratio über 100% liegt, kann ein Unternehmen möglicherweise noch profitabel sein, da die Ratio keine Kapitalerträge enthält.
Die Combined Ratio wird berechnet, indem die entstandenen Schäden und Aufwendungen summiert und durch die insgesamt verdienten Prämien dividiert werden.
Angenommen, die Versicherungsgesellschaft XYZ zahlt 7 Millionen US-Dollar an Schadensfällen, hat 5 Millionen US-Dollar an Ausgaben und ihre Gesamteinnahmen aus den eingezogenen Prämien betragen 60 Millionen US-Dollar. Die kombinierte Schaden-/Kostenquote des Unternehmens XYZ beträgt 0,20 oder 20 %. Daher gilt das Unternehmen als profitabel und in guter finanzieller Verfassung.
Besondere Überlegungen
Die beiden Quoten unterscheiden sich, da die Combined Ratio im Gegensatz zur Schadenquote die Aufwendungen berücksichtigt. Daher sollten die beiden Kennzahlen bei der Bewertung der Rentabilität eines Versicherungsunternehmens nicht miteinander verglichen werden.