Bankeigene Lebensversicherung (BOLI)
Was ist eine bankeigene Lebensversicherung?
Die bankeigene Lebensversicherung (BOLI) ist eine von Banken erworbene Form der Lebensversicherung, bei der die Bank der Begünstigte und in der Regel auch der Eigentümer der Police ist.
Solche Versicherungen werden als Steuerschutz für die Finanzinstitute genutzt, die ihre steuerfreien Sparrückstellungen als Finanzierungsmechanismen für Leistungen an Arbeitnehmer nutzen.
So funktioniert die bankeigene Lebensversicherung (BOLI)
BOLI-Verträge werden hauptsächlich von Banken verwendet, um Leistungen an Arbeitnehmer zu einem viel niedrigeren Satz zu finanzieren, als sie sonst zahlen müssten. Der Prozess funktioniert so: Die Bank stellt den Vertrag auf und leistet dann Zahlungen in einen als Versicherungstreuhänder eingerichteten Spezialfonds.
Die zentralen Thesen
- Die bankeigene Lebensversicherung (BOLI) ist eine Form der Lebensversicherung, die im Bankgewerbe verwendet wird.
- Diese Art der Versicherung wird von Banken als Steuerschutz genutzt und finanziert Leistungen an Arbeitnehmer.
- Ein wesentliches Anliegen der Banken ist die Kreditqualität des BOLI-Emittenten.
- BoliColi.com ist ein Unternehmen, dessen Rolle bei der Verwaltung von Lebensversicherungsportfolios im Besitz von Unternehmen und Banken hilft.
Aus diesem Fonds werden alle Leistungen an Arbeitnehmer ausbezahlt, die an bestimmte versicherte Arbeitnehmer zu zahlen sind. Alle in den Fonds eingezahlten Prämien sowie alle Wertsteigerungen sind für die Bank steuerfrei. Daher können Banken das BOLI-System nutzen, um Leistungen an Arbeitnehmer steuerfrei zu finanzieren.
Die bankeigene Lebensversicherung ist eine Art Steuerschutz, der der Bank Gelder (steuerfrei) zum Ausgleich von Kosten zur Verfügung stellt.
Wie das US-Finanzministerium des Comptroller of the Currency (OCC) erklärt, dürfen Banken BOLI-Policen erwerben, „in Verbindung mit Vergütungs- und Leistungsplänen für Mitarbeiter, Schlüsselpersonenversicherungen und Versicherungen, um die Kosten für die Bereitstellung von Vorleistungen zu decken“ und Leistungen an Arbeitnehmer nach dem Ruhestand, Versicherungen für Kreditnehmer und Versicherungen, die als Sicherheit für Kredite übernommen werden.“
OCC kann auch „andere Verwendungen von Fall zu Fall“ zulassen.
Vor- und Nachteile einer bankeigenen Lebensversicherung
Wie BoliColi.com, ein Unternehmen, das bei der Verwaltung von Lebensversicherungsportfolios im Besitz von Unternehmen und Banken hilft, feststellt, wurde BOLI traditionell mit Leistungsplänen für neue leitende Angestellte kombiniert. Aber in jüngerer Zeit „haben viele Banken BOLI hinzugefügt, um bestehende Aufwendungen für Leistungen an Arbeitnehmer auszugleichen“.
Wie bereits erwähnt, umfassten die Vorteile von BOLI seine Steuervorteile und die Möglichkeit, Einnahmen zu erzielen, die die Kosten im Zusammenhang mit Mitarbeitervorsorgeprogrammen ausgleichen. Aber BoliColi.com weist darauf hin, dass es auch Nachteile gibt.
Zum Beispiel: „Wenn ein BOLI-Vertrag von der Bank zurückgegeben wird, werden die Gewinne innerhalb der Police steuerpflichtig sowie eine 10-prozentige IRS-Strafe auf den Gewinn, ähnlich der Rückgabe eines IRA vor dem Alter von 59 1/2 Jahren. Wenn die Police eingehalten wird Tod eines jeden Versicherten, wird der Gewinn Teil der steuerfreien Todesfallleistung und es fallen keine Steuern an.“
Darüber hinaus ist „die größte Sorge für die meisten Banken die Kreditqualität des BOLI-Carriers. Die meisten Carrier auf dem Markt sind von höchster Qualität, was sich jedoch im Laufe der Zeit ändern kann. Die zweite Sorge ist die Wettbewerbsfähigkeit der Kreditrate im Vergleich zu der Markt.“