Wie berechne ich die Korrelation zwischen Marktindikatoren und bestimmten Aktien?
Berechnen Sie den Korrelationskoeffizienten, um die Korrelation zwischen zwei beliebigen Variablen zu ermitteln, seien es Marktindikatoren, Aktien oder irgendetwas anderes, das numerisch verfolgt werden kann. In der Statistik ist Korrelation die skalierte Version der Kovarianz, die misst, ob Variablen positiv oder invers verwandt sind. Korrelation ist ein sehr wichtiges Konzept in der technischen Börsenanalyse, da sie es ermöglicht, die Mechanik von Kursmustern zu erraten.
Korrelation verstehen
Angenommen, ein Marktindikator, wie die Gesamtkonsumausgaben, tendiert dazu, gleichzeitig mit dem Preisanstieg einer bestimmten Aktie zu steigen. Da sich beide Variablen im Laufe der Zeit tendenziell in die gleiche Richtung bewegen, spricht man von einer positiven Korrelation. Wenn der Aktienkurs bei steigenden Konsumausgaben tendenziell sinkt, wären die beiden Variablen umgekehrt korreliert. Korrelation ist jedoch nie gleichbedeutend mit Kausalität.
Die Korrelation wird durch den Korrelationskoeffizienten gemessen. Der Korrelationskoeffizient liefert immer einen Wert zwischen +1,0 (perfekt positiv korreliert) und -1,0 (perfekt negativ korreliert); ein Korrelationskoeffizient von null hat keine Vorhersagekraft und ist für den technischen Analysten von geringem Nutzen.
Berechnung des Korrelationskoeffizienten
Es gibt verschiedene Methoden, um den Korrelationskoeffizienten zu ermitteln. Jede Korrelationskoeffizientenformel erfordert Zeitreihendaten für die betrachteten Variablen. Holen Sie sich die richtigen Daten für den Marktindikator und die spezifischen Aktienkurse.
Der einfachste Weg, die Korrelation zu berechnen, ist die Verwendung einer Software wie der Funktion =KORREL() in Excel. Sie können die Berechnung jedoch auch ohne diese Tools durchführen. Die mathematisch fundierteste Methode besteht darin, die Kovarianz für die beiden Variablen und die Standardabweichungen jeder Variablen zu ermitteln und dann die folgende Formel zu verwenden:
Die Ermittlung der Kovarianz und Standardabweichung für jede Variable kann ein langwieriger und komplizierter Prozess sein. Die meisten Taschenrechner und einige Software können diese Funktionen jedoch ebenfalls ausführen.