Was ist der einfache gleitende 200-Tage-Durchschnitt?
Der einfache gleitende 200-Tage- Durchschnitt (SMA) wird von Händlern und Marktanalysten als Schlüsselindikator für die Bestimmung der langfristigen Gesamtmarkttrends angesehen. Der Indikator erscheint als Linie auf einem Chart und schlängelt sich zusammen mit den längerfristigen Kursbewegungen der Aktie, des Rohstoffs oder eines anderen Instruments, das gechartert wird, nach oben und unten. Die 200-Tage-SMA scheint manchmal als unheimliches Unterstützungsniveau zu dienen, wenn der Preis über dem gleitenden Durchschnitt liegt, oder als Widerstandsniveau, wenn der Preis darunter liegt.
Die 200-Tage-SMA
Die 200-Tage-SMA, die ungefähr 40 Handelswochen abdeckt, wird üblicherweise im Aktienhandel verwendet, um den allgemeinen Markttrend zu bestimmen. Solange ein Aktienkurs im täglichen Zeitrahmen über dem 200-Tage-SMA bleibt, wird allgemein davon ausgegangen, dass sich die Aktie in einem allgemeinen Aufwärtstrend befindet. Eine häufig verwendete Alternative zum 200-Tage-SMA ist ein gleitender 255-Tage- Durchschnitt, der den Handel des Vorjahres darstellt.
Die zentralen Thesen
- Der gleitende 200-Tage-Durchschnitt wird in den Diagrammen als Linie dargestellt und repräsentiert den Durchschnittspreis der letzten 200 Tage oder 40 Wochen.
- Der gleitende Durchschnitt kann den Händlern einen Eindruck davon vermitteln, ob der Trend nach oben oder unten geht, und gleichzeitig potenzielle Unterstützungs- oder Widerstandsbereiche identifizieren.
- Die gleitenden 200-Tage- und 50-Tage-Durchschnittswerte werden manchmal zusammen verwendet, wobei Überkreuzungen zwischen den beiden Linien als technisch bedeutsam angesehen werden.
- Während der einfache gleitende Durchschnitt der Durchschnitt der Preise im Zeitverlauf ist, werden die neuesten Daten durch den exponentiellen gleitenden Durchschnitt stärker gewichtet.
Als sehr langfristiger gleitender Durchschnitt wird der 200-Tage-SMA häufig in Verbindung mit anderen kurzfristigen gleitenden Durchschnitten verwendet, um nicht nur den Markttrend darzustellen, sondern auch die Stärke des Trends zu bewerten, wie dies durch die Trennung zwischen gleitenden Werten angezeigt wird durchschnittliche Linien. Zum Beispiel ist ein Vergleich der 50-Tage-SMA und der 200-Tage-SMA relativ häufig.
Wenn gleitende Durchschnittslinien konvergieren, deutet dies manchmal auf einen Mangel an definitiver Marktdynamik hin, während die zunehmende Trennung zwischen kurzfristigen gleitenden Durchschnittswerten und längerfristigen gleitenden Durchschnitten typischerweise auf eine zunehmende Trendstärke und Marktdynamik hinweist.
Tod und goldene Kreuze
Der einfache gleitende 200-Tage-Durchschnitt wird als ein so wichtiger Trendindikator angesehen, dass das Ereignis des 50-Tage-SMA-Übergangs zur Abwärtsbewegung des 200-Tage-SMA als “ Todeskreuz “ bezeichnet wird, das einen bevorstehenden Bärenmarkt in signalisiert eine Aktie, ein Index oder eine andere Anlage.
In ähnlicher Weise wird der 50-Tage-SMA-Übergang zur Oberseite des 200-Tage-SMA manchmal als “ goldenes Kreuz “ bezeichnet, was auf die Tatsache hinweist, dass eine Aktie als „golden“ eingestuft wird oder fast sicher einmal im Kurs steigen wird das passiert.
SMAs vs. EMAs
Es ist möglich, dass die 200-Tage-SMA auch einen sich selbst erfüllenden Prophezeiungsaspekt aufweist. Die Märkte reagieren teilweise stark darauf, nur weil so viele Händler und Analysten dem Indikator so viel Bedeutung beimessen.
Einige Händler bevorzugen es jedoch, dem exponentiellen gleitenden Durchschnitt (EMA) zu folgen. Während der einfache gleitende Durchschnitt als Durchschnittspreis über den angegebenen Zeitraum berechnet wird, misst eine EMA den letzten Handelstagen ein höheres Gewicht bei. Das heißt, der exponentielle gleitende Durchschnitt gibt den jüngsten Preisen einen höheren Wert, während der einfache gleitende Durchschnitt allen Werten eine gleiche Gewichtung zuweist. Trotz der unterschiedlichen Berechnungen verwenden technische Analysten EMAs und SMAs auf ähnliche Weise, um Trends zu erkennen und überkaufte oder überverkaufte Märkte zu identifizieren.