Wer erzwingt die GAAP?
Das Financial Accounting Standards Board (FASB) und die Securities and Exchange Commission (SEC) sind die beiden Gremien, die für die Gestaltung allgemein anerkannter Rechnungslegungsgrundsätze (GAAP) verantwortlich sind. Die SEC hat die wertpapierrechtliche Befugnis, Rechnungslegungsstandards sowohl festzulegen als auch durchzusetzen, während der FASB, eine unabhängige Nichtregierungsorganisation, die von der SEC beauftragt wird, nur Standards festlegen kann. Dies erfolgt über die Kodifizierung der Rechnungslegungsstandards.
GAAP ist kein Gesetz, obwohl ein Verstoß gegen GAAP kostspielige Konsequenzen haben kann. Fehler und Auslassungen können die Glaubwürdigkeit eines Unternehmens gegenüber Kreditgebern, Investoren und anderen Parteien beeinträchtigen, die sich auf Abschlüsse verlassen, um ein genaues Bild der Finanzen eines Unternehmens zu erhalten. Die SEC betrachtet Unternehmen, die nicht den GAAP entsprechen, nicht freundlich. Im Jahr 2019 wurde gegen Hertz (HTZ ) eineGeldstrafe inHöhe von 16 Mio. USDverhängt, weil Posten gemeldet wurden, die nicht den GAAP entsprachen. Im Jahr 2016 verhängte die SEC gegen Monsanto eine Strafe in Höhe von 80 Millionen US-Dollar, weil sie die Kosten für Rabatte gemäß den GAAP-Regeln nicht genau wiedergab. Unternehmen, die ihre Gewinn- und Verlustrechnung in den Vordergrund stellen, wurden bestraft, indem nicht GAAP-konforme Finanzkennzahlen hervorgehoben wurden, „ohne vergleichbare GAAP-konforme Finanzkennzahlen gleich oder stärker in den Vordergrund zu rücken“.
Der FASB erhielt mit seiner Einrichtung im Jahr 1973 die Aufgabe, Finanz- und Berichterstattungsstandards festzulegen. Zwischen 1959 und 1973 gehörte die Stelle dem Accounting Principles Board des American Institute of Certified Public Accountants (AICPA) an, diese Rolle wurde jedoch aufgegeben Die SEC beteiligte sich aktiver an der Festlegung von Rechnungslegungsstandards, insbesondere in kontroversen Fragen, in denen sie mit dem Verwaltungsrat nicht einverstanden war. Der ebenfalls im Rahmen des AICPA eingerichtete Ausschuss für Rechnungslegungsverfahren legte von 1939 bis 1959 Rechnungslegungsstandards fest.
Obwohl sie nicht verpflichtet sind, GAAP zu befolgen, können sich private Unternehmen dafür entscheiden, insbesondere wenn sie Kredite oder andere Finanzierungen erhalten möchten. Der Glaube ist, dass GAAP-Abschlüsse von Kreditgebern und Investoren weitgehend verstanden werden. Studien deuten jedoch darauf hin, dass bis zu zwei Drittel der mittelständischen und großen privaten Unternehmen keine GAAP-Abschlüsse erstellen. Privatunternehmen haben Alternativen zu GAAP. AICPA hat einen Rechnungslegungsrahmen für kleine und mittlere Unternehmen entwickelt. Darüber hinaus hat der FASB den Private Company Council als alternativen Rahmen innerhalb der GAAP eingerichtet.