Wer profitiert von der Altersrente?
Wenn Sie ein garantiertes Einkommen im Ruhestand suchen, ist eine Rente eine naheliegende Option. Das Problem ist, dass dieses Produkt Ihnen zwar einen garantierten Einkommensstrom bieten kann, aber eine erheblich teurere Strategie ist, als Ihr Altersvorsorgeportfolio selbst zu verwalten.
Hier ist ein Blick auf die verschiedenen Rentenarten, ihre Vor- und Nachteile und die günstigsten Optionen, damit Sie entscheiden können, ob eine Rente für Ihren Ruhestand sinnvoll ist.
Die zentralen Thesen
- Es gibt zwei Möglichkeiten, Annuitäten zu erwerben: mit einem Pauschalbetrag, der Ihnen sofortige Zahlungen bietet, oder mit regelmäßigen Einzahlungen im Laufe der Zeit, die aufgeschobene Zahlungen ermöglichen.
- Sowohl sofortige als auch aufgeschobene Renten gibt es in drei Varianten: fest, variabel und aktienindexiert.
- Feste Renten sind in Bezug auf die Gebühren am günstigsten und variable Renten sind am teuersten.
Ankauf einer Rente
Es gibt zwei verschiedene Möglichkeiten, eine Rente zu kaufen. Eine Option ist eine Sofortzahlungsrente, ein Produkt, das Sie mit einer Pauschalzahlung kaufen, z. B. das Geld, das Sie von einem 401 (k) übertragen, wenn Sie in Rente gehen. In diesem Fall beginnen die Zahlungen sofort. Oder Sie können eine Annuität mit aufgeschobener Zahlung wählen, die durch regelmäßige Einzahlungen im Laufe der Zeit finanziert wird und zu einem bestimmten zukünftigen Datum auszahlt.
Beide Rentenarten gibt es in drei verschiedenen Varianten: fest, variabel und aktienindexiert. Jeder bietet seine eigene Kombination aus Sicherheit, Risiko und Gebühren.
Feste Renten
Diese Renten haben eine garantierte Rendite, die zum Zeitpunkt des Kaufs festgelegt wird. Wenn Sie eine feste Annuität kaufen, wird Ihnen der garantierte Einkommensstrom mitgeteilt. Das Risiko besteht darin, dass die Rendite feststeht und Ihr Einkommen möglicherweise nicht ausreicht, um Ihren Bedarf zu decken, da die Inflation die Lebenshaltungskosten erhöht.
Variable Renten
Diese Renten bieten Anlagekonten, die als Variable Renten sind zur beliebtesten Rentenart geworden, da das Risiko geringer ist, dass Ihr Einkommensstrom durch eine feste Rendite erodiert wird. Dieser Strom wird je nach Erfolg der Investitionen in Ihre Unterkonten steigen und fallen.
Viele Finanzberater mögen variable Annuitäten aufgrund ihrer hohen Verwaltungsgebühren nicht. Insbesondere glaubt Suze Orman, dass „…variable Annuitäten nur aus einem Grund existieren: um Geld für die Finanzberater zu verdienen, die sie verkaufen.“
Aktienindex-Annuitäten
Eine relativ neue Schöpfung der Versicherungsbranche, eine Aktienindexrente, ist eine feste Rente mit einem Teil, der an einen Aktienindex gebunden ist, der angeblich einen Teil des Inflationsrisikos ausgleicht. Versicherungsunternehmen verwenden eine sogenannte „Beteiligungsquote“, um zu berechnen, wie viel von Ihrem Börsengewinn sie behalten werden, um ihr Risiko auszugleichen – sie müssen Sie weiterhin bezahlen, wenn der Markt schlecht wird. Der einzige Vorteil einer Aktienindex-Annuität gegenüber einer variablen Annuität besteht darin, dass Sie ein geringeres Abwärtsrisiko haben.
Renten sind am besten für Menschen geeignet, die glauben, nicht in der Lage zu sein, ihr Rentenportfolio erfolgreich zu verwalten.
Der Vorteil von Rentenversicherungen
Der Hauptgrund, warum Menschen sich für Renten entscheiden, ist ein garantiertes Einkommen. Mit einer Annuität – insbesondere einer Festrente – wissen sie, wie hoch ihr monatliches Einkommen sein wird (und können entsprechend budgetieren). Dies erspart ihnen die Verwaltung ihres Altersportfolios, ein Plus für diejenigen, die befürchten, nicht in der Lage zu sein, ihr eigenes Portfolio zu verwalten.
Darüber hinaus schützt Sie ein garantiertes Einkommen, wenn die Wirtschaft schlecht läuft und andere Investitionen auftanken. Das ist wirklich der einzige Vorteil der Wahl einer Annuität.
Die Nachteile von Rentenversicherungen
Hier sind die vier wichtigsten Gründe, um eine Annuität zu vermeiden:
1. Nicht flüssig
Wenn Sie für einen Notfall schneller Geld benötigen, zahlen Sie hohe Strafen – in der Regel 5 bis 10 %. Die Rückzahlungsgebühren werden reduziert, je länger Sie die Rente besitzen, können jedoch bis zu 15 Jahre lang ein Faktor sein. Fragen Sie immer nach den Rückkaufsgebühren, bevor Sie eine Annuität kaufen.
2. Kann mehr Steuern zahlen
Einkünfte aus einer Leibrente werden als ordentliches Einkommen besteuert. Das unterscheidet sich stark von dem, was Sie für Gewinne aus dem Verkauf einer langfristigen Aktie oder eines Investmentfonds zahlen würden. Langfristige Kapitalgewinne werden je nach Steuerklasse nach geltendem Steuerrecht mit 0% bis 20% besteuert.
3. Höhere Steuern für Erben
Ihre Steuerrechnung basiert auf den Kosten für den Erstkauf der Rente. Alle Gewinne werden zu normalen Einkommenssätzen besteuert und müssen sofort nach der Inbesitznahme ausgezahlt werden. Wenn Ihr Portfolio in Aktien oder Investmentfonds bestanden hätte, würde die Steuerbemessungsgrundlage erhöht, was bedeutet, dass die Steuern, die sie beim Verkauf dieser Vermögenswerte zahlen müssen, dem Marktwert zum Zeitpunkt Ihres Todes entsprechen. Sie müssen keine Steuern auf die Jahre der Gewinne vor Ihrem Tod zahlen.
4. Hohe Gebühren
Eine „ Sterblichkeits- und Aufwandsgebühr “ kann beispielsweise 1 bis 2 % pro Jahr betragen. Sie können einen professionellen Portfoliomanager für die gleichen Kosten engagieren und müssen nicht die anderen Gebühren, die an eine Annuität angeheftet sind, zahlen zusätzliche Kosten können Verwaltungsgebühren und Kosten für Unterkonten umfassen (einzigartig bei variablen Annuitäten). Bei einigen Annuitäten fallen je nach den von Ihnen gewählten Optionen Fahrergebühren an.
Niedrigste Kostenoptionen für variable Annuitäten
Wenn Sie die Sicherheit einer garantierten Auszahlung schätzen und der Meinung sind, dass es sich lohnt, einige Gebühren zu zahlen, sollten Sie kostengünstige Optionen in Betracht ziehen, die über Investmentfondsgruppen und nicht über eine Versicherungsgesellschaft angeboten werden. Zwei ausgezeichnete Optionen, die Sie erkunden sollten, sind die Investmentfondsunternehmen Vanguard und Fidelity. Die Teachers, Insurance, and Annuity Association (TIAA), eine gemeinnützige Finanzdienstleistungsorganisation, die sich auf die Bedürfnisse gemeinnütziger Mitarbeiter spezialisiert hat, verkauft ihre Renten ebenfalls an die breite Öffentlichkeit.
Die Gebühren von Fidelity beginnen bei 0,10% für einen Erstkauf von 1 Million US-Dollar, plus Gebühren basierend auf den ausgewählten Investmentfonds und können bis zu 1,90% betragen. Die Gebühren von TIAA reichen von 0,45% bis 0,80%, abhängig von den gewählten Optionen.
Diese Unternehmen bieten Renten unter 1% (oder mehr) an, die Sie wahrscheinlich für einen Anlageberater über ein Maklerhaus zahlen würden. Die zusätzlichen Einkommensgarantien machen alle drei Optionen zu einer guten Alternative für Menschen, die ihre Altersvorsorge an einem Ort zusammenlegen und sich um die Sicherung ihres lebenslangen Einkommens kümmern möchten.
Das Fazit
Rentenversicherungen sind eine Option, wenn Sie sich nicht sicher sind, ob Sie über die Fähigkeiten zur Verwaltung Ihres Rentenportfolios verfügen und sicher sein möchten, dass Ihnen zu Lebzeiten die Mittel nicht ausgehen. Stellen Sie sicher, dass Sie recherchieren und alle Gebühren und Steuern verstehen, die Sie für die Einkommensgarantie zahlen müssen.
Vergleichen Sie, was die Annuitätenverkäufer mit den Dienstleistungen anderer Finanzberater leisten würden. Denken Sie an eine einmalige Beratung mit einem kostenpflichtigen Finanzberater, der mit der von Ihnen gewählten Option kein Geld verdient. Ein gebührenpflichtiger Finanzberater kann Ihnen helfen, die von Ihnen in Betracht gezogenen Rentenverträge zu verstehen und Ihnen andere Optionen aufzuzeigen, die Ihnen bei der Entscheidung helfen, was finanziell am sinnvollsten ist.
Annuitäten werden von Versicherungsunternehmen, Finanzdienstleistungsunternehmen und über einige wohltätige Organisationen verkauft. (Dies werden als wohltätige Schenkungsrenten bezeichnet.) Kaufen Sie unbedingt eine Rente von einem finanziell stabilen Unternehmen und fragen Sie, was mit Ihrem Geld passiert, wenn der Emittent seine Geschäfte aufgibt.
Auf der CFP-Website können Sie zertifizierte Finanzplaner recherchieren. Provisionsbasierte Finanzberater neigen dazu, Sie zu Unternehmen zu führen, von denen sie eine Provision erhalten. Fragen Sie daher immer, wie Ihr Finanzberater vergütet wird, bevor Sie sich treffen.