Gleitender Durchschnitt, gewichteter gleitender Durchschnitt und exponentieller gleitender Durchschnitt
Gleitende Durchschnitte sind bevorzugte Instrumente aktiver Trader, um das Momentum zu messen. Der Hauptunterschied zwischen einem einfachen gleitenden Durchschnitt, einem gewichteten gleitenden Durchschnitt und dem exponentiellen gleitenden Durchschnitt ist die Formel, die verwendet wird, um den Durchschnitt zu erstellen.
Einfacher gleitender Durchschnitt
Der Simple Moving Average (SMA) war vor dem Aufkommen der Computer weit verbreitet, da er leicht zu berechnen ist. Die heutige Rechenleistung hat es einfacher gemacht, andere Arten von gleitenden Durchschnitten und technischen Indikatoren zu messen. Ein gleitender Durchschnitt wird aus den durchschnittlichen Schlusskursen für einen bestimmten Zeitraum berechnet. Ein gleitender Durchschnitt verwendet normalerweise tägliche Schlusskurse, kann aber auch für andere Zeiträume berechnet werden. Andere Kursdaten wie der Eröffnungskurs oder der Mediankurs können ebenfalls verwendet werden. Am Ende des neuen Preiszeitraums werden diese Daten zur Berechnung hinzugefügt, während die ältesten Preisdaten der Reihe eliminiert werden.
Für einen einfachen gleitenden Durchschnitt ist die Formel die Summe der Datenpunkte über einen bestimmten Zeitraum dividiert durch die Anzahl der Perioden. Die Schlusskurse von Apple Inc (AAPL ) vom 20. bis 26. Juni 2014 waren beispielsweise wie folgt:
Ein gleitender Fünf-Perioden-Durchschnitt, basierend auf den obigen Preisen, würde mit der folgenden Formel berechnet:
oder:
90.90+90.36+90.28+90.83+90.915=90.656\begin{ausgerichtet} &\frac{ 90,90 + 90,36 + 90,28 + 90,83 + 90,91 }{ 5 } = 90,656 \\ \end{ausgerichtet}5
Die obige Gleichung zeigt, dass der Durchschnittspreis über den aufgeführten Zeitraum 90,66 USD betrug. Die Verwendung von gleitenden Durchschnitten ist eine effektive Methode zur Beseitigung starker Preisschwankungen. Die wichtigste Einschränkung besteht darin, dass Datenpunkte aus älteren Daten nicht anders gewichtet werden als Datenpunkte am Anfang des Datensatzes. Hier kommen gewichtete gleitende Durchschnitte ins Spiel.
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Gewichteter gleitender Durchschnitt
Gewichtete gleitende Durchschnitte weisen aktuelleren Datenpunkten eine stärkere Gewichtung zu, da sie relevanter sind als Datenpunkte in der fernen Vergangenheit. Die Summe der Gewichtung sollte 1 (oder 100 Prozent) ergeben. Beim einfachen gleitenden Durchschnitt sind die Gewichtungen gleich verteilt, weshalb sie in der obigen Tabelle nicht aufgeführt sind.
Zum Beispiel:
Der gewichtete Durchschnitt wird berechnet, indem der angegebene Preis mit der zugehörigen Gewichtung multipliziert und die Werte aufsummiert werden. Die Formel für die WMA lautet wie folgt:
Der Nenner des WMA ist die Summe der Anzahl der Preisperioden als Dreieckszahl. Im Beispiel aus der obigen Tabelle wäre der gewichtete gleitende Fünf-Tage-Durchschnitt 90,62 USD:
(90.90