Portfolio Asset Allocation: Large-Cap-Aktien
Der Prozentsatz der Large-Cap Aktien in einem diversifizierten Anlageportfolio hängt von den Anlagezielen, der Risikotoleranz und dem Zeithorizont eines Anlegers ab.
Diversifikation
Die Diversifikation eines Anlageportfolios besteht darin, Anlagen in verschiedene Aktien oder in verschiedene Anlageklassen wie Aktien und Anleihen zu verteilen.
Die Diversifikation wird durch das Halten einiger Anlagen verbessert, die eine negative Korrelation mit anderen gehaltenen Anlagen aufweisen. Bei negativ korrelierten Anlagen kann ein Anleger die allgemeine Volatilität und das Risiko insgesamt reduzieren, da einige Anlagen eine bessere Performance erzielen, wenn andere Anlagen einen Abschwung erfahren.
Ein klassisches diversifiziertes Portfolio besteht aus einer Mischung von ca. 60% Aktien und 40% Anleihen. Ein konservativeres Portfolio würde diese Prozentsätze umkehren. Anleger können auch eine Diversifizierung in Betracht ziehen, indem sie andere Anlageklassen wie Futures, Immobilien oder Forex-Anlagen einbeziehen.
Das Alter eines Anlegers spielt auch eine wichtige Rolle bei der Diversifizierung. Personen, die sich dem Ruhestand nähern, bevorzugen möglicherweise ein konservativeres Portfolio und versuchen, ihre Anleihenallokation zu erhöhen, während Anleger, die viel jünger sind, ein höheres Risiko in ihrem Portfolio tolerieren und sich daher für risikoreichere Anlagen mit höherer Rendite entscheiden können.
Diversifikation innerhalb von Beteiligungen
Über eine Mischung aus Aktien und Anleihen hinaus kann die Diversifikation durch einen Anleger, der eine Kombination aus Large, Mid, Small- oder Micro-Cap-Aktien hält, weiter verbessert werden.
Large-Cap Aktien sind Unternehmen mit einer Marktkapitalisierung von 10 Mrd. USD oder mehr. Sie gelten im Allgemeinen als sicherere Anlagen, da sie in der Regel große, gut etablierte Unternehmen darstellen, von denen erwartet wird, dass sie als profitable Unternehmen fortgeführt werden. Large-Cap-Aktien bieten jedoch in der Regel weniger Potenzial für ein hohes Wachstum als Mid- oder Small-Cap-Unternehmen, da sie bereits einen großen Teil des Marktanteils ausmachen und daher die Wachstumschancen geringer sind.
Dies ist jedoch nicht immer der Fall, da einige Large-Cap-Unternehmen wie Google oder Amazon aufgrund ihrer Präsenz in wachstumsstarken Marktsektoren immer noch ein hohes Wachstum bieten.34 Aktien mit geringerer Marktkapitalisierung weisen normalerweise sowohl ein höheres Wachstumspotenzial als auch ein höheres Risiko auf. Sie haben die Möglichkeit, mehr Marktanteile zu gewinnen, sind aber auch anfälliger für Marktschwankungen.
Large-Cap-Unternehmen bieten häufig auch Dividendenausschüttungen an, wodurch eine Large-Cap-Aktie attraktiver wird und für einen Anleger höhere Gesamtrenditen erzielt werden.
Diversifizieren
Das Erreichen einer Diversifikation kann durch eine Vielzahl von Methoden erfolgen. Eine Methode wäre, einfach die einzelnen Aktien anhand Ihrer eigenen Forschung selbst auszuwählen. Es gibt jedoch auch umfassendere und einfachere Möglichkeiten, dies zu tun. Eine Person kann in ETFs oder Investmentfonds investieren, die einen diversifizierten Aktienkorb bieten.
Indexfonds sind ebenfalls eine gute Option, um eine Diversifizierung zu erreichen, da sie einen bestimmten Marktindex wie den S & P 500 widerspiegeln sollen.
Der optimale Aktienmix, den ein Anleger wählt, richtet sich letztendlich nach den individuellen Anlagezielen und der Risikotoleranz. Anleger, die höhere Renditen anstreben und bereit sind, ein höheres Risiko einzugehen, widmen in der Regel mehr Portfolios Mid- und Small-Cap-Aktien, während konservativere Anleger einen höheren Prozentsatz von Large-Cap-Aktien halten.