Wie hoch ist die Kostenquote in der Versicherungsbranche?
Die Kostenquote in der Versicherungsbranche ist ein Maß für die Rentabilität, das berechnet wird, indem die Kosten im Zusammenhang mit dem Erwerb, der Zeichnung und der Wartung von Prämien durch die von der Versicherungsgesellschaft verdienten Nettoprämien geteilt werden.
Die Ausgaben können Werbung, Mitarbeiterlöhne und Provisionen für den Außendienst umfassen. Die Kostenquote bezeichnet die Effizienz eines Versicherungsunternehmens, bevor Ansprüche aus seinen Policen und Anlagegewinne oder -verluste berücksichtigt werden.
Die Kostenquote wird in der Praxis mit der Schadenquote kombiniert, um die Combined Ratio eines Versicherungsunternehmens zu ergeben.
Die zentralen Thesen
- Die Kostenquote vergleicht die Aufwendungen eines Versicherungsunternehmens beim Abschluss einer Police mit den erwarteten Einnahmen.
- Versicherer können die Kostenquote anhand der Nettoprämien berechnen, die entweder nach GAAP oder nach Best Practices und Leitlinien der gesetzlichen Rechnungslegung fallen.
- Die Kostenquote ist ein wesentlicher Bestandteil der Combined Ratio, die den Branchenstandard zur Messung der Effizienz und Rentabilität von Versicherern darstellt.
Zwei verschiedene Methoden
Es gibt zwei Möglichkeiten, Kostenquoten zu berechnen. Versicherungsunternehmen verwenden in der Regel die gesetzliche Buchführung im Gegensatz zur Buchführung nach allgemein anerkannten Rechnungslegungsgrundsätzen (GAAP), um ihre Kostenquoten zu berechnen, da die gesetzliche Buchführung konservativere Kennzahlen ergibt.
Obwohl die Aufwendungen in beiden Kennzahlen gleich sind, verwendet die gesetzliche Rechnungslegung die während des Zeitraums im Nenner gebuchten Nettoprämien, um die Aufwandsquote zu ermitteln.
Bei der Rechnungslegung nach GAAP werden die im Berichtszeitraum erzielten Nettoprämien verwendet. Die gebuchten Nettoprämien stellen das vom Unternehmen eingebrachte Neugeschäft dar, während die verdienten Nettoprämien sowohl das Neugeschäft als auch das wiederkehrende Geschäft aus bestehenden Verträgen umfassen können.
Krankenversicherung und Kostenquote
Seit der Verabschiedung des Affordable Care Act (ACA) im Jahr 2010 wurde die sogenannte 80/20-Regel erlassen, die für Krankenkassen gilt. Die als Medical Cost Ratio (MCR) bekannte Regel besagt, dass Krankenkassen 80% (oder bis zu 85%, abhängig von der Größe des Plans) des Krankenversicherungsprämieneinkommens zurückzahlen müssen, um den Versicherungsnehmern die Gesundheitsleistungen zu zahlen.
In jüngerer Zeit hat die Trump-Administration Änderungen an der 80/20-Regel veröffentlicht. Ab 2020 können einzelne Bundesstaaten die 80%-Marke anpassen, um Versicherungsanbieter dazu zu bringen, Policen in ihrem Bundesstaat zu zeichnen.
Ein Vorläufer der Gesamtrentabilität
Die Kostenquote kann daher verwendet werden, um Unternehmen zu vergleichen und die Leistung eines Unternehmens im Zeitverlauf zu analysieren. Eine Kostenquote unter 100 % bedeutet, dass die Versicherungsgesellschaft entweder mehr Prämien verdient oder abschreibt, als sie an Aufwendungen auszahlt, um diese Prämien zu generieren oder zu unterstützen. Obwohl seine Kostenquote herausragend sein kann, wird die Gesamtrentabilität eines Versicherungsunternehmens von seiner Schadenquote, den Kapitalerträgen und anderen Gewinnen und Verlusten beeinflusst.
Somit ist die Kostenquote kein Maß für die endgültige Rentabilität. Stattdessen ist es ein Vorläufer, um die Gesamtrentabilität eines Versicherungsunternehmens zu ermitteln.