Was sind die Vorteile von ausländischen Portfolioinvestitionen?
Ausländische Portfolioinvestitionen sind eine Anlageform, die ein Investor im Ausland hat. Eine ausländische Portfolioanlage kann eine Vielzahl von verschiedenen Vermögenswerten umfassen, die im Ausland gehalten werden, einschließlich Anleihen, Aktien und Zahlungsmitteläquivalenten. Sie können von Finanzprofis verwaltet oder direkt von einem Investor gehalten werden.
Die meisten ausländischen Portfolioinvestitionen werden vom Anleger passiv gehalten. Obwohl ihre Liquidität von der Volatilität des ausländischen Marktes abhängt, auf dem sie gehalten werden, können ausländische Portfolioinvestitionen sehr liquide sein.
Eine ausländische Portfolioinvestition hat viele Vorteile. Es bietet Anlegern die Möglichkeit, ihre Bestände zu diversifizieren und von der internationalen Anlagediversifikation zu profitieren.
Die zentralen Thesen
- Ausländische Portfolioinvestitionen sind Investitionen im Ausland.
- Diese Anlagen können Anleihen und Aktien im Ausland umfassen.
- Eine ausländische Portfolioinvestition bietet mehrere Vorteile wie den Zugang zu einem größeren Markt.
Portfoliodiversifikation
Ausländische Portfolioinvestitionen bieten Anlegern die Möglichkeit, sich an einer internationalen Diversifizierung des Portfoliovermögens zu beteiligen, was wiederum dazu beiträgt, eine höhere risikoadjustierte Rendite zu erzielen. Der globale Aktienmarkt funktioniert so, dass sich die Faktoren, die die Londoner Börse zu einem bestimmten Zeitpunkt antreiben, von denen unterscheiden, die beispielsweise in Taiwan vorherrschen. Dies bedeutet, dass ein Anleger, der Aktien in verschiedenen Ländern hält, eine geringere Volatilität über das gesamte Portfolio erfährt.
Internationale Kredite
Anleger mit ausländischen Anlageportfolios verfügen über eine breitere Kreditbasis, da sie im Ausland, in dem sie über erhebliche Anlagen verfügen, auf Kredite zugreifen können . Dies ist von Vorteil, wenn die zu Hause verfügbaren Kreditquellen aufgrund verschiedener Faktoren teuer oder nicht verfügbar sind. Die Möglichkeit, einen Kredit zu günstigen Konditionen und so schnell wie möglich zu erhalten, kann entscheiden, ob ein Unternehmen ein neues Projekt durchführt oder nicht.
Profitieren Sie vom Wechselkurs
Die internationalen Wechselkurse ändern sich ständig. Manchmal kann die Währung des Heimatlandes des Anlegers stark und manchmal schwach sein. Es gibt Zeiten, in denen eine stärkere Währung im Ausland, in dem ein Anleger ein Portfolio hat, dem Anleger zugute kommen kann.
Zugang zu einem größeren Markt
Die Heimatmärkte in den Vereinigten Staaten sind sehr wettbewerbsfähig geworden, da es viele Unternehmen gibt, die ähnliche Dienstleistungen anbieten. Ausländische Märkte bieten jedoch einen weniger wettbewerbsfähigen und manchmal größeren Markt. Ein Unternehmen kann beispielsweise in einem afrikanischen Land mehr Umsatz mit Schuhen machen als in den gesamten USA.
Liquidität
Bei sehr liquiden Auslandsportfolios können diese schnell und einfach gekauft und verkauft werden. Eine höhere Liquidität bedeutet für die Anleger eine größere Kaufkraft, da sie Zugang zu einem sofortigen Bargeldstrom haben. Das bedeutet, dass Anleger, die ausländische Portfolioinvestitionen halten, besser aufgestellt sind, um bei guten Kaufgelegenheiten schnell zu handeln.
Beispiel für ausländische Portfolioinvestitionen
Ausländische Portfolioinvestitionen liegen vor, wenn ein Nichtansässiger eines Auslands an einer grenzüberschreitenden Transaktion teilnimmt, um Wertpapiere, Zahlungsmitteläquivalente oder andere Portfoliowerte in diesem Land zu erwerben. Wenn beispielsweise ein US-amerikanischer Investor Aktien eines in Japan ansässigen Unternehmens kauft, wäre dies ein Beispiel für ausländische Portfolioinvestitionen. Es sollte nicht mit ausländischen Direktinvestitionen verwechselt werden, bei denen ein Gebietsfremder ein Unternehmen im Ausland finanziert und dadurch eine Beteiligung und ein gewisses Maß an Managementkontrolle erhält.