Ungesicherte Schulden
Was sind unbesicherte Schulden?
Unbesicherte Verbindlichkeiten beziehen sich auf Kredite, die nicht durch Sicherheiten besichert sind. Wenn der Kreditnehmer mit dem Kredit in Verzug ist, kann der Kreditgeber seine Investition möglicherweise nicht zurückerhalten, da der Kreditnehmer keine bestimmten Vermögenswerte als Sicherheit für den Kredit verpfänden muss.
Da unbesicherte Kredite für den Kreditgeber als riskanter gelten, sind sie in der Regel höher verzinst als besicherte Kredite.
Die zentralen Thesen
- Unbesicherte Schulden sind Kredite, die nicht besichert sind.
- Sie verlangen in der Regel höhere Zinsen, da sie dem Kreditgeber einen eingeschränkten Ausfallschutz bieten.
- Kreditgeber können dieses Risiko mindern, indem sie Kreditausfälle an Ratingagenturen melden, Verträge mit Kreditinkassounternehmen abschließen und ihre Kredite auf dem Sekundärmarkt verkaufen.
Ungesicherte Schulden verstehen
Ein Kredit ist unbesichert, wenn er nicht durch zugrunde liegende Vermögenswerte unterlegt ist. Beispiele für ungesicherte Schulden sind Kreditkarten, Arztrechnungen, Stromrechnungen und andere Fälle, in denen Kredite ohne jegliche Sicherheitenanforderung gewährt wurden.
Ungesicherte Kredite sind für Kreditgeber besonders riskant, da der Kreditnehmer möglicherweise den Kredit aufgrund einer Insolvenz in Zahlungsverzug gerät. In diesem Fall kann der Kreditgeber den Kreditnehmer auf Rückzahlung des Kredits verklagen. Wenn jedoch keine bestimmten Vermögenswerte als Sicherheit verpfändet wurden, kann der Kreditgeber seine ursprüngliche Investition möglicherweise nicht zurückerhalten.
Da unbesicherte Kredite für den Kreditgeber als riskanter gelten, sind sie in der Regel höher verzinst als besicherte Kredite.
Obwohl eine Insolvenz es Kreditnehmern ermöglichen kann, die Rückzahlung ihrer Schulden zu vermeiden, bleibt sie nicht ohne Folgen. Kreditnehmer, die in der Vergangenheit Insolvenz angemeldet haben, können es schwierig oder unmöglich finden, in Zukunft neue Kredite zu erhalten, da die Insolvenz ihre Kreditwürdigkeit wahrscheinlich für viele Jahre erheblich beeinträchtigen wird.
Kreditgeber können unterdessen nach alternativen Methoden suchen, um ihre Investition zurückzuerhalten. Kreditgeber können nicht nur den Kreditnehmer verklagen, sondern auch alle Fälle von Zahlungsverzug oder Zahlungsverzug einer Ratingagentur melden. Alternativ kann der Kreditgeber auch ein Inkassobüro beauftragen, das dann versucht, die unbezahlten Forderungen einzuziehen.
Praxisbeispiel für unbesicherte Schulden
Max ist ein privater Kreditgeber, der sich auf unbesicherte Kredite spezialisiert hat. Er wird von einer neuen Kreditnehmerin, Elysse, angesprochen, die sich 20.000 US-Dollar leihen möchte.
Da das Darlehen ungesichert ist, muss Elysse keine bestimmten Vermögenswerte als Sicherheit verpfänden, falls sie mit dem Darlehen ausfällt. Als Ausgleich für dieses Risiko berechnet Max ihr einen Zinssatz, der höher ist als die Sätze, die mit besicherten Krediten verbunden sind.
Sechs Monate später wird das Darlehen aufgrund einer Reihe von verspäteten und versäumten Zahlungen von Elysse in Verzug geraten. Max hat mehrere Optionen zu berücksichtigen:
Obwohl Max versuchen könnte, Elysse auf Rückzahlung des Kredits zu verklagen, vermutet er, dass sich dies nicht lohnen würde, da keine bestimmten Vermögenswerte als Sicherheiten hinterlegt sind. Alternativ entscheidet er sich, ein Inkassounternehmen zu beauftragen, das die Rückzahlung des Darlehens in seinem Namen durchführt. Als Entschädigung für diese Leistung verpflichtet sich Max, dem Inkassounternehmen einen Prozentsatz des Betrags zu zahlen, den das Inkassounternehmen erfolgreich eintreiben kann. Inkassobüros berechnen eine Erfolgshonorarbasis. Die Sammelraten variieren je nach Art, Größe und Alter der Sammlung. Sie liegen im Durchschnitt zwischen 7,5 % und 50 % für jedes Konto, wobei die Verbraucherpreise in der Regel um 35 % liegen.
Eine andere Möglichkeit: Max hätte die Schuld über den Sekundärmarkt an einen anderen Investor verkaufen können. In diesem Szenario hätte er die Schuld wahrscheinlich mit einem erheblichen Abschlag auf ihren Nennwert verkauft. Im Gegenzug für den ermäßigten Kaufpreis würde der neue Investor das Risiko der Nichtrückzahlung übernehmen.