Technische Top-Indikatoren für Rookie-Trader
Beginnen Sie mit dem Handelsspiel? Es ist wichtig, nach den besten technischen Indikatoren zu suchen, um die Aktion zu verfolgen. Es beeinflusst, wie Sie Trends interpretieren – sowohl in Bezug auf Positionen als auch in den allgemeinen Durchschnitten – sowie auf die Art der Gelegenheiten, die in Ihrer nächtlichen Recherche auftauchen. Wählen Sie mit Bedacht und Sie haben eine solide Grundlage für den Erfolg in Spekulationen geschaffen. Wählen Sie schlecht und Raubtiere stehen an und sind bereit, Ihre Tasche auf Schritt und Tritt zu stehlen.
Die zentralen Thesen
- Im Allgemeinen lassen sich technische Indikatoren in fünf Kategorien einteilen: Trend, Mean Reversion, relative Stärke, Volumen und Momentum.
- Frühindikatoren versuchen vorherzusagen, wohin sich der Preis entwickelt, während nachlaufende Indikatoren einen historischen Bericht über Hintergrundbedingungen bieten, die dazu geführt haben, dass der aktuelle Preis dort ist, wo er ist.
- Beliebte technische Indikatoren sind einfache gleitende Durchschnitte (SMAs), exponentielle gleitende Durchschnitte (EMAs), Bollinger-Bänder, Stochastik und das On-Balance-Volumen (OBV).
Trading-Strategien für Anfänger
Die meisten Neulinge folgen der Herde, wenn sie ihre ersten Handelsbildschirme aufbauen, einen Stapel eingemachter Indikatoren schnappen und so viele wie möglich unter die Preisleisten ihrer Lieblingstitel stopfen. Dieser „Mehr ist besser“-Ansatz schließt die Signalerzeugung kurz, weil er den Markt aus zu vielen Blickwinkeln gleichzeitig betrachtet. Es ist ironisch, denn Indikatoren funktionieren am besten, wenn sie die Analyse vereinfachen – indem sie das Rauschen durchdringen und brauchbare Ergebnisse im Trend, Momentum und Timing liefern.
Verwenden Sie stattdessen einen anderen Ansatz, indem Sie die Arten von Informationen aufschlüsseln, die Sie während des Markttages, der Woche oder des Monats verfolgen möchten. Tatsächlich lassen sich fast alle technischen Indikatoren in fünf Forschungskategorien einordnen. Jede Kategorie kann weiter in führende oder nacheilende Kategorien unterteilt werden. Frühindikatoren versuchen vorherzusagen, wohin sich der Preis entwickelt, während nachlaufende Indikatoren einen historischen Bericht über Hintergrundbedingungen bieten, die dazu geführt haben, dass der aktuelle Preis dort ist, wo er ist.
- Trendindikatoren (lagging) analysieren, ob sich ein Markt im Laufe der Zeit nach oben, unten oder seitwärts bewegt.
- Mean-Reversion-Indikatoren (Lagging) messen, wie weit sich ein Kursschwung ausdehnt, bevor ein Gegenimpuls ein Retracement auslöst.
- Relative Stärkeindikatoren (vorlaufend) messen Schwankungen im Kauf- und Verkaufsdruck.
- Momentum-Indikatoren (voreilend) bewerten die Geschwindigkeit der Preisänderung im Laufe der Zeit.
- Volumenindikatoren (früher oder nacheilend) zählen die Trades auf und quantifizieren, ob Bullen oder Bären die Kontrolle haben.
Wie also kann ein Anfänger zu Beginn die richtige Einstellung wählen und monatelange ineffektive Signalproduktion vermeiden? In den meisten Fällen ist es am besten, mit den beliebtesten Zahlen zu beginnen – und dabei jeweils einen Indikator anzupassen – und zu prüfen, ob die Ausgabe Ihre Leistung verbessert oder beeinträchtigt. Mit dieser Methode werden Sie schnell die spezifischen Bedürfnisse Ihres Niveaus erfassen.
Nachdem Sie nun die fünf Möglichkeiten verstanden haben, wie Indikatoren das Marktgeschehen analysieren, wollen wir die besten in jeder Kategorie für Anfänger identifizieren.
Trendindikatoren
50-Tage-EMA und 200-Tage-EMA
Wir beginnen mit zwei Indikatoren, die in dasselbe Panel eingebettet sind wie die Tages, Wochen- oder Intraday Preisbalken. Gleitende Durchschnitte blicken auf die Kursbewegung über bestimmte Zeiträume zurück und unterteilen die Summe, um einen laufenden Durchschnitt zu erstellen, der mit jedem neuen Balken aktualisiert wird. Die 50- und 200-Tage- Exponential Moving Averages (EMAs) sind reaktionsschnellere Versionen ihrer bekannteren Cousins, den Simple Moving Averages (SMAs). Kurz gesagt, der 50-Tage-EMA wird verwendet, um den durchschnittlichen Zwischenkurs eines Wertpapiers zu messen, während der 200-Tage-EMA den durchschnittlichen langfristigen Preis misst.
Die 50- und 200-Tage-EMAs des US Oil Fund ( Instrument auf ein 9-Monats-Hoch kletterte. Der 50-Tage-EMA fiel im August nach unten, der 200-Tage-EMA folgte einen Monat später. Der kurzfristige Durchschnitt überschritt dann den längerfristigen Durchschnitt (angezeigt durch den roten Kreis), was eine rückläufige Trendänderung bedeutet, die einem historischen Zusammenbruch vorausging.
Mean-Reversion-Indikatoren
Bollinger-Bänder
USO-Kauf- und Verkaufsimpulse erstrecken sich in scheinbar verborgene Ebenen, die Gegenwellen oder Retracements in Gang setzen. Bollinger-Bänder (20, 2) versuchen, diese Wendepunkte zu identifizieren, indem sie messen, wie weit sich der Preis von einem zentralen Trenddrehpunkt – in diesem Fall dem 20-Tage-SMA – bewegen kann, bevor er einen reversionären Impuls zurück zum Mittelwert auslöst.
Die Bänder kontrahieren und erweitern sich auch als Reaktion auf Volatilitätsschwankungen, was aufmerksamen Händlern zeigt, dass diese verborgene Kraft kein Hindernis mehr für schnelle Preisbewegungen ist.
Relative Festigkeitsindikatoren
Stochastik
Die Marktbewegung entwickelt sich durch Kauf- und Verkaufszyklen, die durch Stochastik (14,7,3) und andere relative Stärkeindikatoren identifiziert werden können. Diese Zyklen erreichen oft einen Höhepunkt bei überkauften oder überverkauften Niveaus und verschieben sich dann in die entgegengesetzte Richtung, wobei sich die beiden Indikatorlinien kreuzen. Zykluswechsel führen nicht automatisch zu höheren oder niedrigeren Wertpapierkursen, wie Sie vielleicht erwarten. Vielmehr bezeichnen bullische oder bärische Wendungen Perioden, in denen Käufer oder Verkäufer die Kontrolle über das Tickerband haben. Es braucht immer noch Volumen, Momentum und andere Marktkräfte, um Preisänderungen zu bewirken.
SPDR S&P Trust ( SPY ) durchläuft über einen Zeitraum von 5 Monaten eine Reihe von Kauf- und Verkaufszyklen. Suchen Sie nach Signalen, bei denen:
- Ein Crossover ist auf oder nahe einem überkauften oder überverkauften Niveau aufgetreten
- Die Anzeigelinien schieben dann in Richtung der Mitte des Panels.
Diese zweistufige Bestätigung ist notwendig, da die Stochastik in stark tendierenden Märkten über lange Zeiträume in der Nähe extremer Niveaus schwanken kann. Und obwohl 14,7,3 eine perfekte Einstellung für Anfänger ist, sollten Sie experimentieren, um die Einstellung zu finden, die am besten zu dem von Ihnen analysierten Instrument passt. Erfahrene Trader wechseln beispielsweise zu schnelleren 5,3,3-Eingaben.
Momentum-Indikatoren
MACD
Der Moving Average Convergence Divergenence (MACD)-Indikator, der auf 12, 26, 9 gesetzt ist, bietet Anfängern ein leistungsstarkes Werkzeug, um schnelle Preisänderungen zu untersuchen. Dieses klassische Momentum-Tool misst, wie schnell sich ein bestimmter Markt bewegt, während es versucht, natürliche Wendepunkte zu bestimmen. Kauf- oder Verkaufssignale gehen aus, wenn das Histogramm einen Höchststand erreicht und den Kurs umkehrt, um die Nulllinie zu durchbrechen. Die Höhe oder Tiefe des Histogramms sowie die Änderungsgeschwindigkeit interagieren alle, um eine Vielzahl nützlicher Marktdaten zu generieren.
SPY zeigt über einen Zeitraum von 5 Monaten vier bemerkenswerte MACD-Signale. Das erste Signal signalisiert nachlassende Dynamik, während das zweite einen Richtungsschub einfängt, der sich unmittelbar nach dem Auslösen des Signals entfaltet. Das dritte Signal sieht aus wie ein falscher Messwert, sagt aber genau das Ende des Kaufimpulses von Februar bis März voraus. Der vierte löst eine Peitschensäge aus, die sichtbar wird, wenn das Histogramm die Nulllinie nicht durchdringt.
Lautstärkeanzeigen
On-Balance-Volumen (OBV)
Halten Sie Volumenhistogramme unter Ihren Kursbalken, um das aktuelle Interesse an einem bestimmten Wertpapier oder Markt zu überprüfen. Die Steigung der Beteiligung im Laufe der Zeit zeigt neue Trends, oft vor Kursmustern komplette Ausbrüche oder Pannen. Sie können auch einen 50-Tage-Durchschnitt des Volumens über den Indikator setzen, um zu sehen, wie die aktuelle Sitzung im Vergleich zu den historischen Aktivitäten abschneidet.
Fügen Sie nun das On-Balance-Volumen (OBV) hinzu, einen Akkumulations-Verteilungs-Indikator, um Ihre Momentaufnahme des Transaktionsflusses zu vervollständigen. Der Indikator summiert die Kauf- und Verkaufsaktivitäten und stellt fest, ob Bullen oder Bären den Kampf um höhere oder niedrigere Preise gewinnen. Sie können Trendlinien auf OBV zeichnen sowie die Abfolge von Hochs und Tiefs verfolgen. Es funktioniert sehr gut als Konvergenz-Divergenz-Tool. Zwischen Januar und April hat die Bank of America ( BAC ) dies beispielsweise bewiesen, als die Kurse ein höheres Hoch erreichten, während OBV ein niedrigeres Hoch erreichte, was eine rückläufige Divergenz vor einem steilen Rückgang signalisierte.
Die Quintessenz
Die Auswahl der richtigen technischen Indikatoren ist entmutigend, kann aber bewältigt werden, wenn Anfänger die Auswirkungen auf fünf Kategorien der Marktforschung konzentrieren: Trend, Mean Reversion, relative Stärke, Momentum und Volumen. Sobald sie für jede Kategorie effektive Indikatoren hinzugefügt haben, können sie mit dem langen, aber zufriedenstellenden Prozess beginnen, die Eingaben an ihren Handelsstil und ihre Risikotoleranz anzupassen.