Die besten Spread-Wettstrategien

Was ist Spread-Wetten?

Unter den vielen Möglichkeiten, an den Finanzmärkten zu handeln, sich abzusichern oder zu spekulieren,spricht Spread-Wetten diejenigen an, die über fundiertes Fachwissen bei der Identifizierung von Preisbewegungen verfügen und von Spekulationen profitieren können. Eines sollte klargestellt werden: Spread Betting ist derzeit in den USA illegal. In einigen europäischen Ländern, insbesondere im Vereinigten Königreich, ist dies jedoch immer noch eine legale und beliebte Praxis. Aus diesem Grund werden alle in den folgenden Strategien zitierten Beispiele in britischen Pfund oder GBP (£) angegeben .

Spread-Wetten sind mit hohen Risiken verbunden, bieten aber auch ein hohes Gewinnpotenzial. Weitere Merkmale sind keine Steuern, hoher Leverage und weitreichende Geld-Brief-Spreads. Wenn Spread-Wetten in Ihrem Markt legal sind, finden Sie hier einige Strategien, die Sie verfolgen können.

Technische Analysestrategien

BeliebteWettfirmen wieCityIndex  mitSitz inGroßbritannien ermöglichen Spread-Wetten auf Tausende von verschiedenen globalen Märkten. Benutzer können Wetten auf Vermögenswerte wie Aktien, Indizes, Devisen, Rohstoffe, Metalle, Anleihen, Optionen, Zinssätze und Marktsektoren verteilen. Um dies zu tun, wenden Wettende häufig Trendfolge, Trendumkehr, Breakout-Trading- und Momentum-Trading Strategien für verschiedene Instrumente und verschiedene Anlageklassen wie Rohstoffe, Devisen und Aktienindexmärkte an.

Wetten auf Kapitalmaßnahmen verteilen

Unternehmensbewegungen können eine Runde Spread-Wetten auslösen. Nehmen wir zum Beispiel, wenn eine Aktie eine Dividende erklärt und die Dividende anschließend ex wird (d. h. am erklärten Ex-Tag verfällt ). Erfolgreiche Wettende beobachten die Jahreshauptversammlungen ( AGM ) bestimmter Unternehmen genau, um mögliche Dividendenankündigungen oder andere wichtige Unternehmensnachrichten zu erkennen.

Angenommen, ein Unternehmen, dessen Aktie derzeit bei 60 £ gehandelt wird, erklärt eine Dividende von 1 £. Der Aktienkurs beginnt bis zum Niveau der Dividende zu steigen: in diesem Fall etwa 61 £. Vor der Ankündigung nehmen Spread-Wetter Positionen ein, die von solchen plötzlichen Sprüngen profitieren sollen. Nehmen wir zum Beispiel an, ein Händler geht eine Long-Bet-Position von 1.000 Aktien zu 60 £ ein, mit einer Bewegung von 5 £ pro Punkt. In unserem Beispiel gewinnt der Trader also mit der Preiserhöhung von 1 £ bei der Dividendenankündigung:

5.000 £ = (1 £ x 1.000 Aktien x 5,00 £).

In ähnlicher Weise werden Wettende versuchen, den Ex-Tag der Dividende zu nutzen. Nehmen Sie an, dass der Aktienkurs einen Tag vor dem Ex-Datum bei 63 GBP liegt. Ein Händler kann eine Short-Position von 1.000 Aktien mit einem Spread-Einsatz von 10 £ pro Punkt eingehen. Am nächsten Tag, wenn die Dividende ex geht, fällt der Aktienkurs in der Regel um den (jetzt abgelaufenen) Dividendenbetrag von 1 £ und landet auf etwa 62 £.

Der Trader schließt seine Position, indem er die Differenz einsteckt: in diesem Fall ein Gewinn von 10.000 £:

10.000 £ = (1,00 £ x 1.000 Aktien x 10 £ pro Punkt).

Erfahrene Wettende mischen zusätzlich Spread Betting mit etwas Aktienhandel. So können sie beispielsweise zusätzlich eine Long-Position in der Aktie eingehen und die Bardividende kassieren, indem sie sie über den Ex-Tag hinaus halten. Auf diese Weise können sie sich zwischen ihren beiden Positionen absichern und durch die tatsächliche Dividende ein wenig Einkommen erzielen.

Ein- und Ausstieg strukturieren

Die Strukturierung von Trades, um Gewinn- und Verlustniveaus auszugleichen, ist eine effektive Strategie für Spread-Wetten, auch wenn die Chancen nicht oft zu Ihren Gunsten stehen.

Angenommen, ein hypothetischer Trader namens Mike gewinnt im Durchschnitt vier von fünf Spread-Wetten mit einer Gewinnrate von 80%. In der Zwischenzeit gewinnt ein zweiter hypothetischer Trader, Paul, zwei von fünf Spread-Wetten, was einer Gewinnrate von 40% entspricht. Wer ist der erfolgreichere Trader? Die Antwort scheint Mike zu sein, aber das ist möglicherweise nicht der Fall. Die Strukturierung Ihrer Wetten mit günstigen Gewinnniveaus kann eine entscheidende Rolle spielen.

Nehmen wir in diesem Beispiel an, dass Mike die Position eingenommen hat, 5 £ pro gewonnener Wette zu erhalten und 25 £ pro verlorener Wette zu verlieren. Selbst bei einer Gewinnquote von 80% werden Mikes Gewinne durch die 25 Pfund ausgelöscht, die er für seine einzige schlechte Wette zahlen musste:

(0,8 x £ 5,00 – 0,2 x £ 25,00) = – £ 1 Verlust

Im Gegensatz dazu, sagen wir, Paul verdient 25 £ pro gewonnener Wette und verliert nur 5 £ pro verlorener Wette. Trotz seiner 40% Gewinnrate macht Paul immer noch einen Gewinn von 7 € (0,4 x 25 € – 0,6 x 5 €). Er ist der Gewinner, obwohl er 60% der Zeit verloren hat.

Nachrichtenbasierte Strategien

Spread Betting betrifft oft die Preisbewegungen eines zugrunde liegenden Vermögenswerts, wie beispielsweise eines Marktindex. Wenn Sie 100 € pro Punktbewegung setzen, kann ein Index, der sich um 10 Punkte bewegt, einen schnellen Gewinn von 1.000 € erzielen, obwohl eine Verschiebung in die entgegengesetzte Richtung einen Verlust in ähnlicher Größenordnung bedeutet. Aktive Spread-Wetter (wie Nachrichtenhändler ) wählen oft Vermögenswerte, die sehr empfindlich auf Nachrichten reagieren, und platzieren ihre Wetten nach einem strukturierten Handelsplan. Zum Beispiel werden Nachrichten über eine Zinsänderung durch die Zentralbank eines Landes schnell in Anleihen, Aktienindizes und anderen Vermögenswerten nachhallen.

Ein weiteres ideales Beispiel ist ein börsennotiertes Unternehmen, das auf die Ergebnisse einer Ausschreibung für ein Großprojekt wartet. Ob das Unternehmen das Gebot gewinnt oder verliert, bedeutet einen Aktienkursschwung in beide Richtungen, wobei Spread-Wetter Positionen basierend auf beiden Ergebnissen einnehmen.

Arbitrage-Möglichkeiten

Arbitrage Möglichkeiten sind bei Spread-Wetten selten, aber Händler können einige bei einigen illiquiden Instrumenten finden. Angenommen, ein niedrig nachgebildeter Index hat derzeit den Wert 205. Ein Spread-Betting-Unternehmen bietet einen Geld-Brief-Spread von 200-210 für den Schlusskurs, während ein anderer einen Spread von 190-195 anbietet. Ein Trader kann also bei der ersten Firma bei 200 Short und bei der anderen bei 195 kaufen, jeweils mit 20 £ pro Punkt.

• Szenario 1: Der Index schließt bei 215. Sie verliert 15 (200-215) in ihrer Short-Position, gewinnt aber 20 (215-195) in ihrer Long-Position.
• Szenario 2 : Der Index schließt bei 201. Sie verliert einen (200-201) in ihrer Short-Position, gewinnt aber sechs (201-195) in ihrer Long-Position.
• Szenario 3: Der Index schließt bei 185. Sie gewinnt 15 (200-185) in ihrer Short-Position, verliert aber 10 (185-195) in ihrer Long-Position.

In jedem Fall erhält sie immer noch einen Gewinn von 250 £, da sie fünf Punkte mit 20 £ pro Punkt erzielt. Solche Arbitragemöglichkeiten sind jedoch selten und hängen davon ab, dass Spread-Wetter eine Preisanomalie bei mehreren Spread-Betting-Firmen erkennen und dann rechtzeitig handeln, bevor sich die Spreads angleichen.

Die Quintessenz

Dem hohen Gewinnpotenzial von Spread Betting stehen gravierende Risiken gegenüber: Bereits die Bewegung von wenigen Punkten bedeutet einen erheblichen Gewinn oder Verlust. Trader sollten Spread Betting nur dann versuchen, wenn sie genügend Markterfahrung gesammelt haben, die richtigen Assets kennen und ihr Timing perfektioniert haben.