Top 4 kommunale New Yorker Anleihenfonds

Investmentfonds für Kommunalanleihen in New York bieten Anlegern ein professionell verwaltetes Engagement im Markt für Kommunalanleihen in New York. New Yorker Kommunalanleihenfonds investieren hauptsächlich in Anleihen des Staates New York, lokaler Regierungen, Regionalregierungen und Zweckbezirke. Diese Mittel werden wiederum zur Unterstützung öffentlicher Projekte wie Schulen, Autobahnen und Krankenhäuser verwendet. New Yorker Investmentfonds für Kommunalanleihen bieten Anlegern einen langfristigen, stetigen Kapitalzuwachs bei geringer Volatilität.

Die mit diesen Fonds verbundenen Risiken umfassen das Kreditrisiko, das Ertragsrisiko, das Liquiditätsrisiko, das Nichtdiversifizierungsrisiko, das landesspezifische Risiko und das Ertragsrisiko. Da viele Investmentfonds für Kommunalanleihen in New York in mittel- und langfristige Anleihen investieren, weisen diese Fonds tendenziell eine höhere effektive Laufzeit auf. Sie tragen wiederum ein höheres Zinsrisiko und kurzfristigere Rentenfonds. Diese Fonds sind möglicherweise verlockend für Anleger in New York mit hohen Steuerklassen, die bereit sind, diese Risiken einzugehen: Im Allgemeinen sind Zinsen für New Yorks dreifach befreite Kommunalanleihen von der lokalen, staatlichen und bundesstaatlichen Einkommenssteuer befreit. Lassen Sie uns die vier wichtigsten New Yorker Kommunalanleihen erkunden.

Vanguard New York – Anlegeranteile für langfristige steuerbefreite Fonds (VNYTX)

Die Anlegeranteile des Vanguard New York Long Term Tax Exempt Fund wurden am 7. April 1986 von Vanguard ausgegeben. Der Fonds wird von Vanguard Fixed Income beraten und berechnet eine Kostenquote von 0,17%. Zum 13. Juni 2020 verfügt der Fonds über ein Portfolio von 1219 New Yorker Kommunalanleihen mit Investment-Grade-Rating und einem Nettovermögen von insgesamt 5 Mrd. USD. Seit seiner Auflegung hat der Fonds eine durchschnittliche annualisierte Rendite von 5,59% erzielt.

Dieser Fonds investiert normalerweise mindestens 80% seines gesamten Nettovermögens in Schuldtitel, deren Einkommen sowohl von den Steuern des Bundes als auch des Staates New York befreit sind. Der Fonds begrenzt die Laufzeit dieser Wertpapiere nicht und erwartet eine nach US-Dollar gewichtete durchschnittliche Laufzeit zwischen 10 und 25 Jahren. Der Fonds hat eine Rendite bis zur Fälligkeit von 2,1%; ein durchschnittlicher Kupon von 4,4%; eine durchschnittliche Dauer von 6,5 Jahren; und eine 30-Tage-SEC-Rendite von 1,93%.

Der Fonds eignet sich am besten für festverzinsliche Anleger mit Wohnsitz in New York und einem langfristigen Anlagehorizont, die ein spezialisiertes Engagement am New Yorker Markt für Kommunalanleihen anstreben. Dieser Investmentfonds ermöglicht es Anlegern, steuerbefreite Einkünfte des Bundes und des Staates New York zu erhalten und gleichzeitig einen stetigen, aber langsamen Kapitalzuwachs bei geringer Volatilität aufrechtzuerhalten.

Franklin New York Tax-Free Income Fund (FNYQX)

Der am 13. September 1982 von Franklin Templeton Investments herausgegebene Franklin New York Tax-Free Income Fund erzielte in den letzten 10 Jahren zum Quartalsende 31. März 2020 eine durchschnittliche jährliche Rendite von 2,7%. Stand Mai Zum 31. März 2020 verfügt das Unternehmen über ein Nettovermögen von rund 3,8 Milliarden US-Dollar und hält 309 Anleihen in seinem Portfolio, das von Franklin Advisors, Inc. verwaltet wird.

Unter normalen Marktbedingungen investiert der Franklin New York Tax-Free Income Fund mindestens 80% seines Gesamtnettovermögens in Schuldtitel, die von der Bundeseinkommensteuer, der alternativen Mindeststeuer des Bundes und den Steuern des Staates New York befreit sind. Obwohl der Fonds versucht, einen erheblichen Teil seines gesamten Nettovermögens in steuerfreie Wertpapiere zu investieren, kann er in Schuldtitel investieren, die der alternativen Mindeststeuer des Bundes unterliegen. Darüber hinaus kann das Unternehmen bis zu 35% seines Vermögens in kommunale Wertpapiere von Emittenten mit Sitz in den USA investieren.

Nach Sektoren weist der Fonds 21,2% seines Portfolios für Steuerunterstützungsschulden zu, dicht gefolgt von Transport, Versorgung und Hochschulbildung. Der Fonds hat eine durchschnittliche Kuponrate von 4,85%; eine durchschnittliche Dauer von 5,21 Jahren; eine Ausschüttungsquote von 2,5%; und eine standardisierte 30-Tage-SEC-Rendite von 1,6%. Basierend auf nachlaufenden Dreijahresdaten hat der Fonds ein Beta gegenüber seinem Referenzindex, dem Bloomberg Barclays Municipal Bond Index, von 1,08, einer Standardabweichung von 4,34 und einer Sharpe Ratio von 0,25.

In Bezug auf die moderne Portfoliotheorie (MPT) eignet sich der Franklin New York Tax-Free Income Fund am besten für festverzinsliche Anleger in New York mit einem kurz- bis mittelfristigen Anlagehorizont, der ein Engagement in der New Yorker Anleihe anstrebt Markt bei gleichzeitiger Erzielung eines steuerfreien Einkommens mit einem moderaten Grad an Zins- und Kreditrisiko. Da der Fonds ein spezialisiertes Engagement in New Yorker Kommunalanleihen bietet, sollte er als Satellitenholding gekauft werden, um steuerfreie Erträge in einem gut diversifizierten Portfolio zu erzielen.

Invesco Oppenheimer Rochester New York Municipals Fund (RMUNX)

Die Klasse A des Oppenheimer Rochester Fund Municipals wurde am 15. Mai 1986 von Oppenheimer Funds ausgegeben, die 2018 von Invesco Ltd. übernommen wurde. Sie heißt jetzt Invesco Oppenheimer Rochester New York Municipals Fund. Ab dem 12. Juni 2020 weist der Fonds eine Umsatzquote von 2% auf und berechnet folglich eine Kostenquote von 0,91%.

Der Invesco Oppenheimer Rochester New York Municipals Fund investiert normalerweise mindestens 80% seines gesamten Nettovermögens in Wertpapiere, die von Bundessteuern und Einkommenssteuern des Staates New York befreit sind. Der Fonds investiert hauptsächlich in New Yorker Kommunalanleihen mit Investment-Grade-Rating. Der Fonds kann jedoch auch in Schuldtitel von Emittenten außerhalb von New York wie US-Territorien investieren. Im Jahr 2019 erzielte der Fonds eine Gesamtrendite von 12,98%.

Die Klasse A des Oppenheimer Rochester Fund Municipals hat eine effektive Laufzeit von 8,98 Jahren, was darauf hinweist, dass sie ein hohes Zinsrisiko birgt. Dieses hohe Zinsrisiko wird durch die hohe Rendite des Fonds kompensiert. Der Fonds bot eine standardisierte 30-Tage-SEC-Rendite von 2,87%.

Basierend auf nachlaufenden Dreijahresdaten, gemessen an seinem Referenzindex, dem Barclays Municipal Index, hat dieser Fonds ein Beta von 1,58 und eine Sharpe Ratio von 0,59. In Bezug auf MPT eignet sich der Fonds am besten für risikotolerante, langfristige festverzinsliche Anleger mit Wohnsitz in New York, die bereit sind, ein moderates bis hohes Kredit- und Zinsrisiko einzugehen und zu generieren steuerfreies Einkommen.

Fidelity New York Municipal Income Fund (FTFMX)

Der Fidelity New York Municipal Income Fund wurde am 10. Juli 1984 von Fidelity Investments ins Leben gerufen und soll Anlegern ein hohes Einkommensniveau bieten, das von den Steuern des Bundes und des Staates New York befreit ist. Um sein Anlageziel zu erreichen, investiert der Fonds normalerweise mindestens 80% seines gesamten Nettovermögens in steuerfreie kommunale Wertpapiere mit Investment-Grade-Rating von Emittenten in vielen verschiedenen Sektoren und Laufzeiten. Der Fonds wird von FMR, LLC beraten. und berechnet eine niedrige Nettokostenquote von 0,46%.

Ab dem 13. Juni 2020 hat der Fidelity New York Municipal Income Fund eine Laufzeit von 6,76 Jahren, eine 30-Tage-SEC-Rendite von 1,89% und eine steueräquivalente Rendite von 3,66%. Basierend auf nachlaufenden 10-Jahres-Daten verzeichnete der Fonds eine durchschnittliche annualisierte Volatilität von 4,6% und eine durchschnittliche annualisierte Rendite von 3,74%. Das kostengünstige Engagement des Fonds auf dem New Yorker Markt für Kommunalanleihen eignet sich am besten für in New York lebende langfristige festverzinsliche Anleger, die einen stetigen Kapitalzuwachs und steuerfreies Einkommen anstreben.