Top 3 Private Equity ETFs (PSP, PEX)
Private Equity Exchange Traded Funds (ETFs) halten Unternehmen, die finanziell kompliziert sein können, weil sie Hebel einsetzen und stark transaktionsorientiert sind. Sie bieten Anlegern jedoch ein Engagement in Private-Equity-Anlagen und können signifikante und attraktive Kapitalrenditen bieten.
Private-Equity-Unternehmen sind seit 2000 zunehmend aktiv. Dieses Wirtschaftssegment hat seit dem wirtschaftlichen Einbruch von 2008 eine überraschende Trendwende erlebt, die hauptsächlich auf einen Überschuss an Geldzuflüssen zurückzuführen ist, und sie haben das Jahr 2014 mit der höchsten globalen Investition seit 2007 abgeschlossen.
Private Equity richtet sich an das Kapital vermögender Unternehmen. Es erwirbt Beteiligungen an Unternehmen mit erheblichem Potenzial, die Kapital suchen, um ihre Cashflow-Positionen zu verbessern oder zu expandieren. Private-Equity-Unternehmen stellen Finanzen und Finanzwissen zur Verfügung, um die von ihnen erworbenen Unternehmen zu führen. Im Jahr 2018 befindet sich der größte Teil des weltweiten Private-Equity-Vermögens – 56% – in Nordamerika. Europa hat mit 29% die zweitgrößte Allokation, gefolgt von Asien mit 11%.
Private-Equity ETFs bieten eine Portfoliodiversifikation aus geografischer Sicht und in Bezug auf Investitionen. Diese Unternehmen wenden eine Vielzahl von Strategien an, um Beteiligungen oder Schuldtitel zu erwerben, die für einzelne Anleger nicht allgemein zugänglich sind. Private Equity wird normalerweise als weniger volatile Anlageklasse angesehen, die sowohl stabile Renditen als auch relativ höhere Dividenden bieten kann.
Invesco Global Listed Private Equity Portfolio
Das Invesco Global Listed Private Equity-Portfolio (NYSE Arca: PSP) ist der größte Private Equity-ETF mit einem Vermögen von insgesamt über 151 Mio. USD. Es ist die perfekte Option für Anleger, die ein globales Engagement anstreben, da es Zugang zu 78 börsennotierten Private-Equity-Unternehmen weltweit bietet, darunter Geschäftsentwicklungsunternehmen und Finanzinstitute. Dieser Fonds bildet den Red Rocks Global Listed Private Equity Index ab. Der Index umfasst zwischen 40 und 75 börsennotierte Aktiengesellschaften.
Die Kostenquote für diesen Fonds beträgt 1,8% und bietet eine hohe Dividendenrendite von 3,95%.3 Zu den Beteiligungen für diesen Fonds gehören der Stammaktienchart der 3I Group (OTC Markets: TGOPF), die Onex Corporation (OTC Markets: ONEXF) und die Partners Group Holdings (OTC Markets: PGPHF).
ProShares Global Listed Private Equity ETF
Das ProShares Global Listed Private Equity-Portfolio (BATS Trading: PEX) ist ein Fonds, der Anlegern Ergebnisse ohne Gebühren liefern soll, die der Wertentwicklung des LPX Direct Listed Private Equity-Index ähneln. Dieser Index umfasst, ähnlich dem zugrunde liegenden Index von PSP, bis zu ungefähr 30 börsennotierte Private-Equity-Unternehmen, die einen Hauptzweck und eine Hauptfunktion haben, in privat gehaltene Unternehmen zu investieren und Kapital zu verleihen.
Dieser von ProShares ausgegebene Fonds verfügt über eine Vermögensbasis von insgesamt 16,27 Mio. USD (Stand Juni 2020). Dieser Fonds ist ideal für Anleger, die nach globaler Vielfalt suchen. Der Fonds hat eine Kostenquote von 3,13% und eine Dividendenrendite von 11%.6 Zu den Beteiligungen an diesem Fonds gehören die Ares Capital Corporation (Nasdaq:ARCC ), die Onex Corporation und die 3I Group PLC.(Nasdaq: III).
ETRACS Wells Fargo MLP Ex-Energie-ETN
Das Ex-Energy-ETN ETRACS Wells Fargo MLP (NYSE Arca: FMLP) kombiniert Aspekte sowohl von ETFs als auch von Anleihen. Diese börsengehandelte Note soll Anlegern Ergebnisse liefern, die den Ex-Energy-Index der Wells Fargo Master Limited Partnership nachahmen. Der Index dient als Messgröße für die Wertentwicklung aller an der New Yorker Börse (NYSE) oder der Nasdaq-Börse notierten Nicht-Energie-Master-Kommanditgesellschaften, die verschiedene Zulassungsvoraussetzungen erfüllen, z. B. die Mindestmarktkapitalisierung. Der Index ist kapitalisierungsgewichtet und setzt sich aus Unternehmen zusammen, die nicht auf Energie ausgerichtet sind und eine Marktkapitalisierung von mindestens 100 Millionen US-Dollar haben.
Dieser von UBS emittierte Fonds bietet Anlegern ein erhebliches Engagement in Private-Equity-Unternehmen mit einem nichtenergetischen Fokus. FMLP hat eine Kostenquote von 0,85% und eine attraktive Dividendenrendite von 5,96%. Für Anleger, die Schuldtitel-ETNs bevorzugen, ist dies ein nützliches Instrument für den Zugang zu Investitionen, um sich in Private-Equity-Anlagen zu engagieren.