Aufnahmedarlehen
Was ist ein Take-Out-Darlehen?
Ein Take-out-Darlehen ist eine Art der langfristigen Finanzierung, die eine kurzfristige Zwischenfinanzierung ersetzt. Bei solchen Krediten handelt es sich in der Regel um Hypotheken, die mit Vermögenswerten besichert sind und deren feste Tilgungen amortisieren.
Take-out-Kreditgeber, die diese Kredite zeichnen, sind in der Regel große Finanzkonglomerate wie Versicherungen oder Investmentgesellschaften, während Banken oder Sparkassen in der Regel kurzfristige Kredite, wie beispielsweise einen Baukredit, vergeben.
Die zentralen Thesen
- Ein Take-out-Darlehen bietet eine langfristige Hypothek oder ein Darlehen auf eine Immobilie, das einen bestehenden Kredit „aufnimmt“.
- Das Take-out-Darlehen ersetzt die Zwischenfinanzierung, z. B. das Ersetzen eines Baudarlehens durch eine befristete Hypothek.
- Wird das Take-out-Darlehen zur Finanzierung einer Miet- oder Renditeimmobilie verwendet, kann dem Take-out-Darlehen ein Teil der erzielten Mieten zustehen.
Take-out-Darlehen verstehen
Ein Kreditnehmer muss einen vollständigen Kreditantrag ausfüllen, um die Genehmigung für einen Aufnahmekredit zu erhalten, der einen früheren Kredit ersetzt, oft mit kürzerer Laufzeit und höherem Zinssatz. Alle Arten von Kreditnehmern können bei einem Kreditgeber einen Take-out-Darlehen zur Begleichung vergangener Schulden erhalten. Take-out-Darlehen können als langfristiges Privatdarlehen genutzt werden, um frühere offene Salden bei anderen Gläubigern zu tilgen. Sie werden am häufigsten im Immobilienbau eingesetzt, um einem Kreditnehmer zu helfen, einen kurzfristigen Baukredit abzulösen und günstigere Finanzierungskonditionen zu erhalten. Die Bedingungen des Take-out-Darlehens können monatliche Zahlungen oder eine einmalige Ballonzahlung bei Fälligkeit umfassen.
Take-out-Darlehen sind ein wichtiges Mittel zur Stabilisierung Ihrer Finanzierung, indem Sie einen kurzfristigen, höher verzinsten Kredit durch einen langfristigen, zinsgünstigeren ersetzen.
Wie nutzen Unternehmen Take-out-Kredite?
Bauvorhaben auf allen Arten von Immobilien erfordern eine hohe Anfangsinvestition, werden jedoch nicht durch ein vollständig fertiggestelltes Grundstück unterlegt. Daher müssen Bauunternehmen in der Regel hochverzinste kurzfristige Kredite aufnehmen, um die Anfangsphasen der Immobilienentwicklung abzuschließen. Bauunternehmen können sich für einen Kredit mit verzögerter Ziehung entscheiden, der darauf basieren kann, dass verschiedene Baumeilensteine erreicht werden, bevor die Kapitalsalden verteilt werden. Sie haben auch die Möglichkeit, einen kurzfristigen Kredit aufzunehmen.
Viele kurzfristige Kredite bieten dem Kreditnehmer eine Kapitalauszahlung, die zu einem späteren Zeitpunkt gezahlt werden muss. Häufig ermöglichen die Kreditbedingungen dem Kreditnehmer eine einmalige Rückzahlung bei Fälligkeit des Kredits. Dies bietet einem Kreditnehmer eine optimale Möglichkeit, einen Aufnahmekredit zu günstigeren Konditionen zu erhalten.
Beispiel für ein Take-Out-Darlehen
Angenommen, das Unternehmen XYZ hat die Genehmigung für Pläne zum Bau eines Bürogebäudes für gewerbliche Immobilien über einen Zeitraum von 12 bis 18 Monaten erhalten. Es kann ein kurzfristiges Darlehen für die Finanzierung erhalten, die es für den Bau der Immobilie benötigt, wobei die vollständige Rückzahlung innerhalb von 18 Monaten erforderlich ist. Die Liegenschaftspläne werden vorzeitig realisiert und das Gebäude in 12 Monaten fertiggestellt. XYZ hat nun mehr Verhandlungsmacht, da das komplette Grundstück als Sicherheit genutzt werden kann. So entschließt sie sich zur Aufnahme eines Take-out-Darlehens, das ihr die Rückzahlung des bisherigen Darlehens sechs Monate vorfristig vorsieht.
Das neue Darlehen ermöglicht es XYZ, monatliche Zahlungen über 15 Jahre zu einem Zinssatz zu leisten, der der Hälfte des kurzfristigen Darlehens entspricht. Mit dem Take-out-Darlehen kann sie ihr kurzfristiges Darlehen sechs Monate vorzeitig zurückzahlen und so Zinskosten sparen. XYZ hat nun 15 Jahre Zeit, um sein neues Take-out-Darlehen zu einem viel niedrigeren Zinssatz zu bezahlen und die fertiggestellte Immobilie als Sicherheit zu verwenden.