Subprime Auto Loan
Was ist ein Subprime-Autokredit?
Ein Subprime Autokredit ist eine Art von Kredit, der zur Finanzierung eines Autokaufs verwendet wird, der Personen mit niedrigen Kredit-Scores oder begrenzten Kredit-Historien angeboten wird. Subprime-Kredite sind mit höheren Zinssätzen verzinst als vergleichbare Prime-Kredite und können auch mit Vorauszahlungsstrafen belegt werden, wenn der Kreditnehmer den Kredit vorzeitig zurückzahlen möchte. Sogenannte Subprime-Kreditnehmer haben jedoch möglicherweise keine andere Möglichkeit, ein Auto zu kaufen, weshalb sie häufig bereit sind, die höheren Gebühren und Zinssätze zu zahlen, die mit diesen Arten von Krediten verbunden sind.
Subprime-Autokredite wurden nach der monetären Expansion von 2001 bis 2004 zu einem großen Geschäft, zusammen mit Subprime-Hypotheken und anderen Formen der Kreditvergabe an Personen oder Unternehmen mit höherem Risiko. Finanzinstitute waren so geldbündig, dass sie nach höheren Renditen suchten, die durch die Erhebung höherer Zinssätze für Subprime-Kreditnehmer erzielt werden konnten.
Der Begriff „Subprime“ wurde jedoch etwas später von den Medien populär gemacht, jedoch während der Subprime-Hypothekenkrise oder der „Kreditkrise“ von 2007 und 2008. Die Reihen der Subprime-Kreditgeber wurden nach der großen Rezession dünner, aber sie haben eine Comeback.
Die zentralen Thesen
- Subprime-Autokredite werden Personen mit niedrigen Kredit-Scores oder begrenzten Kredit-Historien angeboten.
- Subprime-Autokredite haben höhere Zinssätze als reguläre Autokredite.
- Die Gebühren für Subprime-Autokredite können variieren. Stöbern Sie herum, wenn Sie auf einen zurückgreifen müssen.
So funktioniert ein Subprime-Autokredit
Es gibt keinen offiziellen Cutoff-Score für den Subprime-Status (im Vergleich zum Prime-Status), aber normalerweise muss die Bonität des Kreditnehmers unter einen FICO-Score von 650 und über 450 fallen, um als Subprime zu gelten. (Die FICO-Werte liegen zwischen 300 und 850.) Im Allgemeinen fallen weniger als 20% der Amerikaner unter 600; Laut NerdWallet.com liegen 22% zwischen 600 und 699, und 22% liegen laut NerdWallet.com ab September 2019 bei 800 oder höher.
450 bis 650
Der Kredit-Score-Bereich für einen Subprime-Autokredit.
Bei der Bewertung eines Kreditnehmers kann ein Autokreditgeber verlangen, dass er Gehaltsabrechnungen oder W-2- oder 1099- Formulare zum Nachweis des Einkommens sieht . Wenn sich ein Kreditnehmer in einer Branche befindet, in der es schwierig ist, das Einkommen nachzuweisen – beispielsweise ein Restaurant-Server, der über ein hohes Einkommen in Form von Bargeld-Trinkgeldern verfügt , muss er möglicherweise Kontoauszüge vorlegen, die auf eine Geschichte konsistenter Bareinzahlungen hinweisen ihr Konto. Einige Kreditgeber akzeptieren Kontoauszüge anstelle von oder zusätzlich zu Standard-Gehaltsabrechnungen.
Im Allgemeinen ist es am besten, nach Zinssätzen zu suchen, wenn Sie gezwungen sind, einen Subprime-Kredit aufzunehmen. Nicht alle Kreditgeber verwenden dieselben Kriterien, und einige erheben höhere Gebühren als andere. Die Zinssätze können im Vergleich zu einem normalen Autokredit recht hoch sein, da der Kreditgeber sicherstellen möchte, dass sich die Kosten amortisieren können, falls der Kreditnehmer mit den Zahlungen in Verzug gerät.
Alternativ könnten Kreditnehmer versuchen, ihre Kreditwürdigkeit zu verbessern, bevor sie versuchen, eine Finanzierung für einen Autokauf zu erhalten. Auf diese Weise könnten sie sich für ein Darlehen mit viel besseren Konditionen qualifizieren.
Zwar gibt es keinen offiziellen Subprime-Zinssatz für Autokredite, dieser ist jedoch im Allgemeinen mindestens dreimal so hoch wie der Leitzins und kann sogar fünfmal höher sein.
Beispiele für Subprime-Autokreditzinsen
Da es keinen offiziellen Subprime-Kredit-Score gibt, gibt es auch keinen offiziellen Subprime-Autokreditzins. Die Zinssätze variieren zwischen den Kreditgebern und hängen natürlich vom Fahrzeugtyp (neu oder alt) und der Laufzeit oder Laufzeit des Kredits ab. Hier sind die typischen Zinssätze, die beim Kauf eines 60-monatigen Autokredits für den Kauf eines neuen oder gebrauchten Fahrzeugs ab September 2019 zu erwarten sind.
Neuwagenkredit:
- Ausgezeichnet (750 oder höher): 4,30%
- Prime (700 bis 749): 4,28%
- Nonprime (650 bis 699 Kreditpunkte): 7,65%
- Subprime (450 bis 649): 13,23%
- Deep Subprime (449 oder weniger): 17,63%
Gebrauchtwagen-Darlehen:
- Hervorragend: 4,20%
- Prime: 4,21%
- Nonprime: 6,43%
- Subprime: 12,05%
- Deep Subprime: 15,44%
Wie Sie sehen können, springt der Zinssatz zwischen Kreditnehmern mit akzeptablen Kredit-Scores und solchen mit Subprime-Status dramatisch. Ein Autokreditrechner kann ein detaillierteres Fenster darüber bieten, wie sich ein Kredit-Score auf den Zinssatz eines Kredits und im weiteren Sinne auf die monatliche Zahlung auswirkt.