Stock Picking macht Sie nicht zum Milliardär
Sie werden kein Milliardär, wenn Sie an der Börse spielen. Es ist egal, ob du wirklich gut bist und wirklich Glück hast. Es ist nicht einmal wichtig, ob Sie mit einem relativ großen Vermögen beginnen. Der Aktienmarkt ist für viele Dinge gut, und Investitionen spielen eine Rolle für die finanzielle Zukunft fast aller, aber es ist kein Mittel, um Milliardäre zu machen.
Die zentralen Thesen
- Sie werden kein Milliardär, wenn Sie an der Börse spielen, selbst wenn Sie mit einem beträchtlichen Vermögen beginnen.
- Die meisten Milliardäre sind Unternehmer, Familienmitglieder oder Erben von Unternehmern oder sie besitzen Unternehmen.
- Selbst mit Aktien im Wert von 1 Mio. USD und einer jährlichen Rendite von 17,7% für 30 Jahre wäre ein Portfolio 300 Mio. USD wert, weit weniger als 1 Mrd. USD.
Verstehen, wie Sie mit der Aktienauswahl nicht Milliarden verdienen
Obwohl die Aktienauswahl Sie wahrscheinlich nicht zum Milliardär machen wird, ist es nicht unmöglich, den Status eines Milliardärs zu erreichen. Forbes identifizierte 2020 fast 2.100 Milliardäre in seiner jährlichen Milliardärsliste. Die Superreichen der Welt haben einen enormen Hintergrund, und viele begannen mit wenig oder gar keinem Geld.
Einige der Top-Milliardäre sind:
- Jeff Bezos, der Gründer von Amazon.com Inc. (AMZN ), mit einemNettowert von mehr als 150 Milliarden US-Dollar
- Bill Gates, Mitbegründer von Microsoft (MSFT ), mit 111 Milliarden US-Dollar
- Bernard Arnault und seine Familie, Herr Arnault, ist Vorsitzender und CEO des Luxusgüterunternehmens LVMH mit einem Nettowert von mehr als 110 Milliarden US-Dollar
- Larry Ellison Mitbegründer des Softwareunternehmens Oracle Inc. (ORCL ) mit einem Nettowert von mehr als 68 Milliarden US-Dollar
Wir können sehen, dass die aufgeführten Top-Milliardäre etwas gemeinsam haben; Sie gründeten eine Firma und verdienten ihre Milliarden nicht mit der Aktienauswahl.
Warren Buffett, Vorsitzender von Berkshire Hathaway und anerkannter Investor, gehört jedoch mit einem Nettowert von mehr als 79 Milliarden US-Dollar zu den Top 5 der Forbes-Liste. Mr. Buffett ist wahrscheinlich der bekannteste Investor aller Zeiten. Das Orakel von Omaha kaufte seine erste Aktie, sechs Aktien von Cities Service, als er gerade 11 Jahre alt war. Er blieb sein ganzes Leben lang auf den Märkten, trainierte unter dem wertvollen Investor Benjamin Graham und tat sich mit Charlie Munger zusammen. Es ist eine fantastische Geschichte, die jedoch leicht falsch zu interpretieren ist, kaum zu emulieren ist und viel mehr als nur Portfoliomanagement erfordert.
Wie die Superreichen ihr Vermögen machten
Die meisten Leute verstehen die Buffett-Geschichte falsch. An der Oberfläche sieht der Protagonist der Geschichte aus wie ein fleißiger, weiser Investor, der die Grundlagen des Geschäfts studierte, gute Aktienauswahl machte und eine Welle überdurchschnittlicher Marktrenditen zu massiven Einbrüchen führte.
Buffett ist nicht das einzige Beispiel. Reflexivität befürwortet.
Sie können nicht in ihre Fußstapfen als Milliardär treten, weil Buffett, Icahn und Soros nicht nur Investoren sind. Sie sind auch kluge Unternehmer und Geschäftsleute mit einer ausgeprägten Fähigkeit, die Anforderungen von Aktionären und Verbrauchern zum richtigen Zeitpunkt zu erfüllen.
Betrachten Sie Buffett, dessen Genie darin bestand, den Geschäftsbetrieb persönlich zu bewerten und unterbewertete Gelegenheiten zu entdecken. Mit 31 Jahren führte Buffett sieben verschiedene Partnerschaften. Er traf sich 1965 persönlich mit Walt Disney, bevor er 4 Millionen Dollar in Disneys Unternehmen investierte. 1970, als Buffett 40 Jahre alt war, löste der Millionär seine (jetzt zusammengeschlossene) Partnerschaft auf und veräußerte ihr Vermögen. Er wurde Vorsitzender und Chief Executive Officer (CEO) von Berkshire Hathaway und flog aktiv im ganzen Land, um Bewertungen durchzuführen und sich mit anderen Unternehmern zu treffen.
Buffett studierte nicht nur Finanzberichte und reichte Handelsaufträge ein. Er schuf eine Marke, beriet aufstrebende Unternehmen bei ihrer Geschäftstätigkeit und baute ein ganzes nationales Unternehmensnetzwerk auf.
Berkshire Hathaway verdient Geld auf eine Weise, die kein einzelner Investor kann. Dies ist teilweise auf den unglaublichen Cashflow des Unternehmens zurückzuführen, der es Buffett ermöglicht, Geschäfte abzuschließen, die der Öffentlichkeit nicht zur Verfügung stehen ( im Handel als “ Süßstoffe “ bezeichnet). Mit anderen Worten, diese Unternehmen möchten, dass Mr. Buffett als Großaktionär einbezogen wird, und sie sind bereit, süße Deals anzubieten, um ihn als Investor an Bord zu bringen. Diese Möglichkeiten stehen dem Privatanleger einfach nicht zur Verfügung.
Herr Buffet kaufte jedoch nicht einfach die Aktien dieser Unternehmen; Er half ihnen, sie mit den Value-Investing Strategien umzugestalten, die er von Benjamin Graham gelernt hatte. Der durchschnittliche Anleger erhält weder Zugang zu Unternehmen, wie Warren Buffet Zugang hat, noch kauft ein Anleger eine Aktie zu einem niedrigeren oder vom Marktpreis abgezinsten Aktienkurs.
Wenn Sie die Forbes-Liste der 400 reichsten Menschen durchsehen, werden Sie feststellen, dass die überwiegende Mehrheit von ihnen ihr Vermögen nicht allein durch Aktienauswahl verdient hat. Keiner von ihnen war während seiner gesamten Karriere Angestellter. Viele von ihnen sind Unternehmer oder Familienmitglieder und Erben von Unternehmern. Außerdem besitzen die meisten von ihnen Unternehmen oder sind Partner in Milliarden-Dollar-Unternehmen.
Erkundung der Renditen der Lagerauswahl
Der S & P 500 erzielte von 1957 bis 2019 eine durchschnittliche Jahresrate von Wachstum benötigen, um ein Milliardär zu werden – wenn er mit Aktien im Wert von 100 Mio. USD anfangen würde. Die meisten Menschen (sogar einige Milliardäre) haben keine 100 Millionen Dollar, um in Aktien zu investieren. Infolgedessen benötigen Sie wahrscheinlich ein durchschnittliches jährliches Wachstum von mehr als 10%, um in die Milliardärsklasse aufzusteigen.
Angenommen, Sie arbeiten sehr gut und sparen bis zum 30. Lebensjahr investierbares Vermögen im Wert von 1 Million US-Dollar, was keine Kleinigkeit ist. Sie wenden dann alle 1 Million US-Dollar auf die Märkte an und erzielen auf irgendeine Weise die gleiche unglaubliche jährliche Rendite von 17,7% wie Warren Buffetts Unternehmen Berkshire Hathaway. Am Ende würde Ihr Portfolio bis zum Alter von 65 Jahren auf ungefähr 300 Millionen US-Dollar anwachsen. Es ist eine Menge Geld, aber es fehlen immer noch 700 Millionen US-Dollar, um den Status eines Milliardärs zu erreichen.
Wenn Sie ein 35-Jähriger sind und nur 6.000 US-Dollar investieren müssen, müssen Sie jedes Jahr durchschnittlich 40% Rendite erzielen, bis Sie 70 Jahre alt sind, um Milliardär zu werden. Selbst wenn Sie ein unglaublich profitables Portfolio aufbauen, ist dies unwahrscheinlich.
Die Zahlen summieren sich nicht. Sehen Sie sich Ihre Börsenerwartungen realistisch und praktisch an. Andernfalls ist es zu leicht, von der Leistung enttäuscht zu werden und entweder zu früh aufzuhören oder zu aggressiv zu werden.
Ein praktischer Blick auf Investitionen und Vermögensbildung
Martin Fridson, Autor von „Wie man ein Milliardär ist: Bewährte Strategien der Titanen des Reichtums“, traf den Nagel auf den Kopf, als er betonte: „Wenn Sie die Aktienindizes über 20 Jahre lang konstant um 1% schlagen, sind Sie ein massiver Superstar. “
Die Zahlen haben bereits gezeigt, dass es unmöglich ist, ein Milliardär bei dieser Leistung auf „massivem Superstar“ -Niveau zu werden, zumindest ohne einen massiven Vorsprung. Die Wall Street ergänzt den Wohlstand, und während die wenigen echten Gewinner einige Millionen an den Börsen finden, sind sie größtenteils ein Instrument, um die Inflation oder steigende Preise zu besiegen. Reales Vermögen – zumindest auf Milliardärebene – wird von Unternehmern aufgebaut, die Wege finden, Produkte oder Dienstleistungen vor Hunderttausenden, wenn nicht Millionen von Verbrauchern zu platzieren.