Staatlicher Ölfonds (Aserbaidschan)
Was ist der staatliche Ölfonds (Aserbaidschan)?
Der Begriff Staatlicher Ölfonds der Republik Aserbaidschan (SOFAZ) bezieht sich auf einenvon der Republik Aserbaidschan eingerichteten Staatsfonds (SWF). Der Fonds wurde im Dezember 1999 aufgelegt, nachdem der Präsident ein Dekret unterzeichnet hatte. Der Fonds, der das Land Öl und Gas investiert Einnahmen für künftige Generationen, ist durch ein spezielles Gremium überwacht,die vom Präsidenten geleitet wird. Im Januar 2021 verfügte der Fonds über ein Vermögen von rund 43,6 Mrd. USD.
Die zentralen Thesen
- Der staatliche Ölfonds von Aserbaidschan ist ein von der aserbaidschanischen Regierung eingerichteter Staatsfonds.
- Es verwaltet Öl- und Gasabkommen innerhalb der Nation und derjenigen, die Ressourcen kaufen.
- Der Fonds investiert weltweit in verschiedene Anlageklassen, um das aus Öl gewonnene Vermögen zu vervielfachen.
- Der Staatsfonds tätigt überwiegend konservative festverzinsliche Anlagen und Geldmarktanlagen und diversifiziert seine Bestände auch um Gold, Immobilien und Aktien.
Verständnis des staatlichen Ölfonds (Aserbaidschan)
Der Staatliche Ölfonds der Republik Aserbaidschan wurde am 29. Dezember 1999 von Präsident Heydar Aliyev gegründet. Es ist das Endergebnis einer nationalen überschüssige Einnahmen aus der Entwicklung der Öl- und Gasreserven des Landes.
Laut der Website des Fonds sind seine Hauptziele:
- Die Erhaltung der Nation Wirtschaft, diszipliniert bleibt auf einer Geschäftsnachsteuerbasis, Schneiden des Landes Abhängigkeit von Energieeinnahmen zurück, und stimulierenden andere Sektoren in der Wirtschaft
- Gleichmäßige Verwaltung und Verteilung des Ölreichtums des Landes sowie Erhaltung der Einnahmen aus Energiequellen für zukünftige Generationen
- Verwendung des Fonds zur Finanzierung großer Projekte zum Nutzen der Nation
Der Fonds verfügte über ein Vermögen von 43,6 Mrd. USD, das in eine Reihe von Anlageklassen investiert ist. Ziel ist es, die langfristigen Renditen zu maximieren. Zum 31. Dezember 2020 war das Portfolio des Fonds wie folgt aufgeteilt:
- Renten- und Geldmarkt : 63,8%
- Aktien: 15,9%
- Gold (insgesamt 101,8 Tonnen): 14,2%
- Immobilien : 6,1%
Der sechsmonatige LIBOR-Zinssatz ist der Performance-Maßstab für die festverzinslichen und Geldmarktinstrumente des Fonds. Europa und Asien machten 2019 fast 68% der Bestände des Ölfonds aus. Der Fonds meldete außerdem rund 25% seiner Investitionen in Nordamerika, 0,7% im Nahen Osten und 2% in Australien. Nur 0,05% der Investitionen wurden in Südamerika fixiert.
Obwohl dieser Staatsfonds letztendlich gegenüber dem Präsidenten Aserbaidschans rechenschaftspflichtig ist, wird er direkt vom Aufsichtsrat überwacht. Diese Einheit besteht aus Regierungsstellen und öffentlichen Organisationen, einschließlich des Premierministers und des Vorsitzenden der Zentralbank des Landes. Die laufende Geschäftstätigkeit und Verwaltung des Fonds sowie alle Entscheidungen liegen in der Verantwortung des Exekutivdirektors, der vom Präsidenten des Landes ernannt wird.
Wenn Sie an einer Investition in Aserbaidschan interessiert sind, ziehen Sie einen börsengehandelten Fonds oder einen Investmentfonds in Betracht.
Besondere Überlegungen
Laut dem Jahresbericht 2019 des State Oil Fund machte die Ölproduktion 38,3% des Bruttoinlandsprodukts (BIP)Aserbaidschans aus,verglichen mit 61,7% in nicht ölbezogenen Sektoren. Dies unterstreicht die Abhängigkeit Aserbaidschans von der Ölförderung als Quelle des Wohlstands.
Um zur Diversifizierung der aserbaidschanischen Wirtschaft beizutragen, besteht der Hauptzweck des staatlichen Ölfonds darin, den aus dieser Ölförderung gewonnenen Wohlstand zu erhalten und in die öffentliche Infrastruktur und die lokale Nichtölwirtschaft zu investieren.