Wertstabiler Fonds definiert
Was ist ein Wertstabiler Fonds?
Ein Stable-Value-Fonds ist ein Portfolio aus Anleihen, die versichert sind, um den Anleger vor einem Renditerückgang oder einem Kapitalverlust zu schützen. Der Inhaber eines Stable-Value-Fonds erhält unabhängig von der Wirtschaftslage weiterhin die vereinbarten Zinszahlungen.
Fonds mit stabilem Wert sind eine gängige Option in einigen Altersvorsorgeplänen, wie z.
Die zentralen Thesen
- Ein Stable-Value-Fonds ist ein versichertes Anleihenportfolio, das bei Anlegern mit geringer Risikotoleranz beliebt ist.
- Der Versicherungsteil dieser Fonds macht sie fast so sicher wie Geldmarktfonds.
- Ein Fonds mit stabilem Wert ist in vielen Altersvorsorgeplänen eine Option, trägt jedoch oft niedrigere Renditen und höhere Gebühren.
Stable Value Fund verstehen
Stabile Fonds investieren kurzfristig und mittelfristig in hochwertige Staats- und Unternehmensanleihen. Sie unterscheiden sich nicht von Anleihenfonds, außer dass sie versichert sind. Ein Versicherungsunternehmen oder eine Bank ist vertraglich verpflichtet, die Anleger des Fonds vor Kapital- oder Zinsverlusten zu schützen.
Die Anleihen in einem solchen Fonds werden manchmal als „verpackte“ Anleihen bezeichnet, da sie versichert sind. Die Versicherung wird üblicherweise in Form eines sogenannten synthetischen garantierten Anlagezertifikats (AVB) ausgestellt.
Ein Fonds mit stabilem Wert ist von Natur aus eine ebenso sichere Anlage wie ein Geldmarktfonds. Historisch gesehen bieten solche Fonds eine etwas höhere Rendite als Geldmarktfonds.
Vor- und Nachteile von stabilen Rentenfonds
Wertstabile Fonds bleiben genau das: stabil. Sie wachsen nicht mit der Zeit, verlieren aber auch nicht an Wert.
In Zeiten von Rezession oder Börsenvolatilität sind wertstabile Fonds garantiert. Während viele andere Anlagen an Wert verlieren, erhält der Besitzer eines stabilen Rentenfonds weiterhin die vereinbarten Zinszahlungen und verliert unabhängig von der Wirtschaftslage nie Kapital. Der Versicherer muss dem Fonds allfällige Verluste ersetzen.
Aufgrund der Versicherung sind diese Fonds jedoch mit zusätzlichen Verwaltungskosten und -gebühren verbunden, die die ohnehin schon niedrigeren Renditen, die diese Anlagen aufgrund ihres geringen Risikos bieten, belasten können.
So investieren Sie in einen stabilen Rentenfonds
Ein Fonds mit stabilem Wert ist oft eine Anlageoption in qualifizierte Altersvorsorgepläne wie 401(k) -Pläne. Ein stabiler Wert Fonds kann auch eine ansprechende Alternative zu senken rentier Fahrzeuge wie Geldmarktfonds für den Teil des eines Anlegers sein Portfolio, die Zähler verwendet wird, die Marktvolatilität. Stable-Value-Fonds können die wesentlichen Elemente der Ausgewogenheit und Stabilität in einem mit Wachstumsinvestitionen gewichteten Portfolio bereitstellen.
Es besteht jedoch die Gefahr, wenn ein Portfolio zu stark in ertragsschwächeren Anlagen wie zum Beispiel Stable-Value-Fonds gewichtet wird. Der Anleger riskiert, von der Inflation im weiteren Verlauf unter Druck gesetzt zu werden. Ein zunächst ausreichend erscheinendes Renteneinkommen kann im Laufe der Jahre und zunehmender Inflation allmählich unzureichend werden.
Die meisten professionellen Finanzberater empfehlen ein Portfolio, das eine Mischung aus sicheren, aber ertragsschwachen Anlagen und risikoreichen, aber potenziell lohnenden Anlagen ist, mit einer schrittweisen Neugewichtung in Richtung Sicherheit, wenn sich der Anleger dem Rentenalter nähert.
Anleger sollten auch die mit wertstabilen Fonds verbundenen Kosten prüfen. Historisch gesehen lagen ihre Gebühren im Vergleich zu den meisten Investmentfonds im niedrigen Bereich. Versicherungsunternehmen haben jedoch ihre Gebühren aufgrund der wahrgenommenen Risiken eines volatileren Marktes erhöht.