Einfache vs. exponentielle gleitende Durchschnitte: Was ist der Unterschied?
Einfache vs. exponentielle gleitende Durchschnitte: Ein Überblick
Händler verwenden gleitende Durchschnitte (MA), um Handelsbereiche zu lokalisieren, Trends zu identifizieren und Märkte zu analysieren. Gleitende Durchschnitte helfen Händlern, den Trend in einem Wertpapier oder Markt oder das Fehlen eines solchen zu isolieren, und können auch signalisieren, wann sich ein Trend möglicherweise umkehrt. Zwei der häufigsten Typen sind einfach und exponentiell. Wir werden die Unterschiede zwischen diesen beiden gleitenden Durchschnitten untersuchen und den Händlern dabei helfen, den zu verwendenden zu bestimmen.
Die gleitenden Durchschnitte geben den Durchschnittspreis eines handelbaren Instruments über einen bestimmten Zeitraum an. Es gibt jedoch verschiedene Methoden zur Berechnung von Durchschnittswerten. Aus diesem Grund gibt es verschiedene Arten von gleitenden Durchschnittswerten. Sie werden als „Bewegen“ bezeichnet, da bei der Preisbewegung neue Daten in die Berechnung aufgenommen werden, wodurch sich der Durchschnitt ändert.
Die zentralen Thesen
- Gleitende Durchschnitte (MA) sind die Grundlage für die Diagramm- und Zeitreihenanalyse.
- Einfache gleitende Durchschnitte und die komplexeren exponentiellen gleitenden Durchschnitte helfen dabei, den Trend zu visualisieren, indem sie Preisbewegungen glätten.
- Eine Art von MA ist nicht unbedingt besser als eine andere, aber je nachdem, wie ein Händler gleitende Durchschnitte verwendet, kann eine für diese bestimmte Person besser sein.
Einfacher gleitender Durchschnitt
Um einen einfachen gleitenden 10-Tage- Durchschnitt (SMA) zu berechnen, addieren Sie die Schlusskurse der letzten 10 Tage und dividieren Sie durch 10. Um einen gleitenden 20-Tage-Durchschnitt zu berechnen, addieren Sie die Schlusskurse über einen Zeitraum von 20 Tagen und dividieren Sie durch 20.
Angesichts der folgenden Preisserien: 10, 11, 11, 12, 14, 15, 17, 19, 20, 21 US-Dollar Die SMA-Berechnung würde folgendermaßen aussehen: 10 + 11 + 11 + 12 + 14 + 14 + 15 + 17 + 19 + $ 20 + $ 21 = $ 150 10-Tage-Zeitraum SMA = $ 150/10 = $ 15
Alte Daten werden zugunsten neuer Daten gelöscht. Ein 10-Tage-Durchschnitt wird neu berechnet, indem der neue Tag hinzugefügt und der 10. Tag gelöscht wird. Dieser Vorgang wird auf unbestimmte Zeit fortgesetzt.
Exponentieller gleitender Durchschnitt
Der exponentielle gleitende Durchschnitt (EMA) konzentriert sich mehr auf die jüngsten Preise als auf eine lange Reihe von Datenpunkten, da der einfache gleitende Durchschnitt erforderlich ist.
So berechnen Sie eine EMA
Aktuelle EMA = ((Preis (aktuell) – vorherige EMA) X-Multiplikator) + vorherige EMA.
Der wichtigste Faktor ist die Glättungskonstante = 2 / (1 + N), wobei N = die Anzahl der Tage ist.
Eine 10-tägige EMA = 2 / (1 + 10) = 0,1818
Beispielsweise gewichtet eine 10-Tage-EMA den letzten Preis mit 18,18 Prozent, wobei jeder Datenpunkt danach immer weniger wert ist. Die EMA gewichtet die Differenz zwischen dem Preis der aktuellen Periode und der vorherigen EMA und addiert das Ergebnis zur vorherigen EMA. Je kürzer der Zeitraum, desto mehr Gewicht wird auf den letzten Preis angewendet.
Hauptunterschiede
SMA und EMA werden unterschiedlich berechnet. Durch die Berechnung reagiert die EMA schneller auf Preisänderungen und die SMA langsamer. Das ist der Hauptunterschied zwischen den beiden. Einer ist nicht unbedingt besser als der andere.
Manchmal wird der EMA schnell reagieren, so dass ein Händler, um aus einem Handel auf einem Markt Schluckauf, während die ich langsamer bewegende SMA der Person im Handel hält, was zu einem größeren Gewinn, nachdem der Schluckauf beendet ist. Zu anderen Zeiten könnte das Gegenteil passieren. Die sich schneller bewegenden EMA-Signale signalisieren Probleme schneller als die SMA, sodass der EMA-Händler schneller aus dem Weg geht und dieser Person Zeit und Geld spart.
Jeder Händler muss entscheiden, welcher MA für seine spezielle Strategie besser ist. Viele kurzfristige Händler verwenden EMAs, weil sie benachrichtigt werden möchten, sobald sich der Preis in die andere Richtung bewegt. Längerfristige Händler verlassen sich in der Regel auf SMAs, da diese Anleger nicht schnell handeln und es vorziehen, weniger aktiv an ihren Geschäften teilzunehmen.
Letztendlich kommt es auf die persönlichen Vorlieben an. Zeichnen Sie eine EMA und eine SMA gleicher Länge in ein Diagramm und sehen Sie, welche Ihnen hilft, bessere Handelsentscheidungen zu treffen.
Als allgemeine Richtlinie gilt: Wenn der Preis über einem einfachen oder exponentiellen MA liegt, ist der Trend gestiegen, und wenn der Preis unter dem MA liegt, ist der Trend rückläufig. Damit diese Richtlinie von Nutzen ist, sollte der gleitende Durchschnitt Einblicke in Trends und Trendänderungen in der Vergangenheit geben. Wählen Sie einen Berechnungszeitraum aus, z. B. 10, 20, 50, 100 oder 200, der den Trend hervorhebt. Wenn sich der Preis jedoch bewegt, zeigt er tendenziell eine Umkehrung. Dies gilt unabhängig davon, ob ein Finanzinstrumenten, einschließlich Aktien.
Besondere Überlegungen
Als nacheilende Indikatoren dienen gleitende Durchschnitte als Unterstützungs- und Widerstandslinien. Während eines Aufwärtstrends zieht sich der Preis häufig in den MA-Bereich zurück und prallt dann davon ab.
Wenn die Preise in einem Aufwärtstrend unter den MA fallen, lässt der Aufwärtstrend möglicherweise nach oder zumindest konsolidiert sich der Markt. Wenn die Preise in einem Abwärtstrend über einem gleitenden Durchschnitt liegen, beginnt der Trend möglicherweise zu steigen oder sich zu konsolidieren. In diesem Fall kann ein Händler darauf achten, dass sich der Preis durch die MA bewegt, um eine Chance oder Gefahr zu signalisieren.
Andere Händler sind nicht so besorgt über die Preise, die sich durch die MA bewegen, sondern setzen stattdessen zwei MAs unterschiedlicher Länge auf ihren Chart und achten dann darauf, dass sich die MAs kreuzen.
Manchmal lieferten die MA-Frequenzweichen sehr gute Signale, die zu hohen Gewinnen geführt hätten, und manchmal führten die Frequenzweichen zu schlechten Signalen. Dies unterstreicht eine der Schwächen der gleitenden Durchschnitte. Sie funktionieren gut, wenn der Preis große Trendbewegungen macht, aber sie tendieren dazu, schlecht abzuschneiden, wenn sich der Preis seitwärts bewegt.
Beobachten Sie für längerfristige Zeiträume die gleitenden 50- und 100-Tage- oder 100- und 200-Tage-Durchschnittswerte für eine längerfristige Ausrichtung. Wenn beispielsweise der gleitende 100- und 200-Tage-Durchschnitt verwendet wird und der gleitende 100-Tage-Durchschnitt unter dem 200-Tage-Durchschnitt liegt, wird dies als Todeskreuz bezeichnet. Ein deutlicher Abwärtstrend ist bereits im Gange. Ein gleitender 100-Tage-Durchschnitt, der einen gleitenden 200-Tage-Durchschnitt überschreitet, wird als goldenes Kreuz bezeichnet und zeigt an, dass der Preis gestiegen ist und dies möglicherweise auch weiterhin tut. Kurzfristige Händler können beispielsweise einen MA mit 8 und 20 Perioden beobachten. Die Kombinationen sind endlos.