Serie B Finanzierung

Was ist Serie B-Finanzierung?

Die Finanzierung der Serie B ist die zweite Finanzierungsrunde für ein Unternehmen durch Investitionen, einschließlich Private-Equity Investoren und Risikokapitalgeber. Aufeinanderfolgende Finanzierungsrunden eines Unternehmens werden nacheinander als Finanzierungsserien der Serien A, B und C bezeichnet. Die Serie-B-Runde findet in der Regel statt, wenn das Unternehmen bestimmte Meilensteine ​​in der Entwicklung seines Geschäfts erreicht hat und die erste Startphase überschritten hat.

Funktionsweise der Serie B-Finanzierung

In einer Finanzierungsrunde der Serie B haben Unternehmen ihr Geschäft vorangetrieben, was zu diesem Zeitpunkt zu einer höheren Bewertung führte. Unternehmen können in einer Finanzierungsrunde der Serie B nach verschiedenen Möglichkeiten suchen, um Spenden zu sammeln. Anleger der Serie B zahlen für die Investition in das Unternehmen in der Regel einen höheren Aktienkurs als frühere Anleger im Rahmen der Finanzierungsrunde der Serie A.

Die Finanzierung der Serie A umfasst die Kapitalbeschaffung für Startups mit einem soliden Geschäftsmodell. Serie-A-Fonds stammen in der Regel von Private-Equity-Unternehmen und werden zur Erweiterung des Geschäftsbetriebs durch den Kauf von Ausrüstung und Inventar sowie durch die Einstellung von Personal verwendet. Die Finanzierung der Serie A gilt als Startkapital, da sie neuen Unternehmen beim Wachstum helfen soll.

Die Finanzierung der Serie B ist die nächste Finanzierungsstufe, nachdem das Unternehmen Zeit hatte, Umsatzerlöse zu erzielen. Investoren haben die Möglichkeit zu sehen, wie sich das Managementteam entwickelt hat und ob sich die Investition lohnt oder nicht. Infolgedessen ist die Finanzierung der Serie B tendenziell mit einem geringeren Risiko verbunden als die Finanzierung der Serie A. Finanziers der Serie A steigen jedoch zu einem niedrigeren Aktienkurs ein, um dieses Risiko auszugleichen.

Serie B Eigenkapital

Börsennotiertes Unternehmen können durch Erhöhung der Anzahl von Kapital oder Geld erhöhen Eigenkapital auf dem freien Markt ausgegebenen Aktien. Einer der Nachteile der Mittelbeschaffung durch Ausgabe neuer Aktien kann jedoch die Verwässerung der Aktien sein. Eine Verwässerung tritt ein, wenn die bestehenden Aktionäre aufgrund der Ausgabe neuer Aktien einen Rückgang ihres Eigentumsanteils feststellen. Eine Verwässerung kann zu einem niedrigeren Aktienkurs und einer niedrigeren Bewertung führen, was für frühe Anleger beunruhigend sein kann.

Um das Risiko einer Verwässerung zu verringern , bevorzugen Aktieninvestoren der Serie B in der Regel wandelbare Vorzugsaktien gegenüber Stammaktien. Die Präferenz ergibt sich aus den verschiedenen Verwässerungsschutzfunktionen, die Vorzugsaktieninvestoren zur Verfügung stehen. Auch Vorzugsaktionäre erhalten Dividenden vor Stammaktionären. Dividenden sind Barzahlungen des Unternehmens an seine Aktionäre.

Finanzierungsressourcen der Serie B.

Zusätzlich zu den öffentlichen Märkten verfügen Unternehmen über eine zunehmende Anzahl von Fundraising-Ressourcen, für die sie Kapital beschaffen können. Bei der Finanzierung der Serie B nutzen Unternehmen häufig ihre zuvor verfolgten Fundraising-Kanäle, um sich vertraut zu machen und die Berichterstattung zu vereinfachen. In einigen Fällen möchten die frühen Investoren aus der Serie-A-Finanzierung möglicherweise ihre Beteiligung an dem Unternehmen erhöhen, indem sie ihnen mehr Geld leihen.

Für Startups und kleine Unternehmen kann die Finanzierung der Serie B von Private-Equity-Investoren, Risikokapitalgebern und Kreditinvestitionen kommen. Die direkte Kapitalbeschaffung von Private-Equity-Investoren und Risikokapitalgebern kann einige spezifische Anlagebeschränkungen erfordern, z. B. einen Prozentsatz des Kapitallimits von jedem Investor.

Insgesamt haben kleine Unternehmen eine wachsende Anzahl von Optionen, aus denen sie bei der Kapitalbeschaffung in allen Finanzierungsphasen wählen können. Bei der Finanzierung der Serie B können Unternehmen neue Finanzierungsmethoden auswählen, die besser zu ihrer aktuellen Situation passen, oder ähnliche Finanzierungsmethoden wie bei der Finanzierung der Serie A wiederholen.

Serie B Finanzierung über Crowdfunding

Wenn Unternehmen wachsen und Einnahmen erzielen, können sie auch neue Finanzierungsquellen durch Crowdfunding Eigenkapital gewinnen. Auf dem Crowdfunded-Markt können Unternehmen ihr Unternehmen für Investitionen einem uneingeschränkten Markt aus Privatanlegern, Private Equity, Risikokapital und institutionellen Anlegern anbieten.

Unternehmen können auch Kredite von Crowdfunding-Investoren erhalten, einschließlich der Öffentlichkeit. Diese Investitionstätigkeit erfolgt über eine Internetfinanzierungsplattform, die von einem Crowdfunded-Internetfinanzierungsanbieter betrieben wird. Der Anbieter verbindet Unternehmen mit Investoren zu geringen Kosten mit beiden Parteien aufgrund der minimierten Kostenstrukturen, die durch Internet-Finanzoperationen erreicht werden.

Crowdfunded-Investitionen sind im Kleinunternehmenssektor dank der Unterstützung der Bundesregierung und des Jumpstart Our Business Startups (JOBS) Act populär geworden. Diese Anlagen unterliegen auch Einschränkungen hinsichtlich der Mittelbeschaffung und der Kapitalerleichterungen pro Anleger. Crowdfunded-Investitionen bieten jedoch einen breiteren Markt, von dem Unternehmen Geld erhalten können.

Beispiele aus der Praxis für die Finanzierung der Serie B.

Obwohl es viele Beispiele für Unternehmen gibt, die private Mittel erhalten, sind Technologie und Gesundheitswesen nach wie vor zwei Schlüsselsektoren. Nachfolgend finden Sie drei Beispiele für die Finanzierung der Serie B.