Serie 53

Was ist die Serie 53 Prüfung?

Die Prüfung der Serie 53 ist ein Lizenztest, der es einer Person ermöglicht, die kommunalen Wertpapieraktivitäten einer Wertpapierfirma oder eines Bankhändlers zu beaufsichtigen. Die Prüfung der Serie 53 wird von der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) verwaltet und ist eine von vielen Prüfungen des Municipal Securities Rulemaking Board (MSRB). Die Prüfung der Serie 53 wird auch als Municipal Securities Principal Qualification Examination (MP) bezeichnet.

Grundlegendes zur Series 53-Prüfung

Die Prüfung der Serie 53 qualifiziert einen Finanzfachmann zum lizenzierten Principal für kommunale Wertpapiere. Municipal Securities Principals können unterschreiben, Handel und Kauf oder Verkauf von kommunalen Wertpapieren. Die Prüfung berechtigt den Inhaber auch zur Erbringung von Finanzberatungs- oder Beratungsdienstleistungen für Emittenten von Kommunalanleihen sowie zur Kommunikation mit Kunden über die oben genannten Aktivitäten. Darüber hinaus berechtigt die Prüfung zur Führung von Aufzeichnungen sowie zur Bearbeitung, Verrechnung und Verwahrung von Kommunalpapieren sowie zur Ausbildung von Auftraggebern und Vertretern.

Prüfungsfragen der Serie 53

Die Prüfung der Serie 53 besteht aus 100 Multiple-Choice-Fragen, die über drei Stunden und dreißig Minuten bearbeitet werden. Zum Bestehen ist eine Punktzahl von 70 % oder besser erforderlich. Testaufnahmen dürfen keine externen Referenzmaterialien verwenden. Die Fragethemen umfassen nicht nur die Grundlagen der Schaffung und des Handels von kommunalen Wertpapieren, sondern auch Abwicklungspraktiken, Buchführung und Verkaufsaufsicht.

Die Prüfungsfragen umfassen sechs Themenbereiche, die in Unterthemen unterteilt werden können (siehe unten aufgeführte Beispielfragen). Eine vollständige Liste finden Sie in dem MSRB städtischen Haupteignungsprüfung (Serie 53) zu finden Inhalt Überblick :

1. Bundesvorschriften (vier Fragen): Verständnis des Regulierungsprozesses und der Regulierungsbehörden sowie der Praktiken, die das kommunale Wertpapiergeschäft regeln. Außerdem Kenntnisse im Zusammenhang mit dem Securities Exchange Act von 1934, den Bestimmungen zur Betrugsbekämpfung, den SEC-Regeln, dem Dodd-Frank Wall Street Financial Reform and Consumer Protection Act, der Securities Investor Protection Corporation (SIPC) und ihrem Zweck.
2. Allgemeine Aufsicht (23 Fragen): Verantwortlichkeiten und Regeln für einen kommunalen Wertpapierauftraggeber, Branchenbegriffe, Registrierungs, Qualifikations- und Weiterbildungsanforderungen, Implementierung und Überwachung von Compliance-Systemen und -Verfahren und -Offenlegungen.
3. Verkaufsaufsicht (25 Fragen): Aufsichtsaufgaben sowie Regeln, Aufzeichnungen und Genehmigungen, die für die Eröffnung und Führung von Kundenkonten erforderlich sind. Praktisches Wissen über geeignete Investitionen sowie über unangemessene oder verbotene Verkaufsaktivitäten. Regeln und Verfahren für den Umgang mit Kundenbeschwerden.
4. Origination und Syndication (23 Fragen): Verständnis der Pflichten eines Händlers als Berater eines Emittenten, Definition der Beratungsbeziehung, Dokumentation dieser sowie Verständnis der erforderlichen Offenlegungen und Verantwortlichkeiten im Zusammenhang mit offiziellen Erklärungen, sowohl als Finanzberater als auch als Underwriter. Außerdem Auftragsarten und deren Offenlegung, Verwaltungsregeln in Bezug auf die Rolle des Lead Managers eines Syndikats.
5. Handel (10 Fragen): Demonstrieren Sie ein Verständnis der Angebotsregeln für kommunale Sicherheit, der Aufzeichnungsverantwortung für Haupt- und Agententransaktionen, der Verfahren und Zeitrahmen für die Meldung von Transaktionen, des Verständnisses der Zuständigkeiten in Bezug auf CUSIP-Nummern im Sekundärmarkthandel und des Verständnisses der fiktiven Meldung Handelsberichte.
6. Betrieb (15 Fragen): Verstehen, was erforderlich ist, um Transaktionen zu bestätigen, den Abwicklungsprozess für Geschäfte und die Mechanismen der Lieferung von Wertpapieren und die Anforderungen für den Umgang mit Handels- oder Abwicklungsproblemen. Außerdem wissen Sie, welche Aufzeichnungen gepflegt werden müssen und welche Zeiträume für deren Aufbewahrung festgelegt sind.

Beispielfragen der Serie 53

Diese vom MSRB bereitgestellten Beispielfragen ähneln dem Format und dem Inhalt des Series 53-Tests, sind jedoch keine eigentlichen Testfragen. Die Antworten finden Sie unten.

1. Welche Handlung einer nahestehenden Person eines Händlers würde dazu führen, dass dem Händler das Geschäft mit kommunalen Wertpapieren mit diesem Emittenten untersagt wird?

1. Ein Nicht-MFP-Executive Officer leistet einen Beitrag an einen Beamten des Emittenten.
2. Ein MFP trägt 100 US-Dollar zur Kampagne eines Emittenten in einem Staat bei, in dem er nicht wohnt.
3. Ein MFP spendet 250 US-Dollar an die Kampagne eines Emittentenbeamten in seiner Stadt.
4. Eine verbundene Person, deren Aktivitäten im Bereich kommunaler Wertpapiere auf den Verkauf an Kunden beschränkt sind, zahlt 300 USD an einen offiziellen Emittenten.

2. Aus welchen der folgenden Gründe ist die Rückforderung von kommunalen Wertpapieren für einen Werktag nach Lieferung zulässig?

1. Bei Uneinigkeit über den Kaufpreis
2. Wenn ein Coupon als verstümmelt entdeckt wird
3. Wenn die CUSIP-Nummer nicht auf den Zertifikaten aufgedruckt ist
4. Wenn die Wertpapiere in Verzug geraten

3. Welche zwei der folgenden Aussagen beschreiben die Pflichten eines Managers in Bezug auf die Offenlegung von Syndikatskosten gegenüber den Kontomitgliedern richtig?

• I. Vor Rechnungslegung ist eine Aufstellung der voraussichtlichen Ausgaben nachzuweisen.
• II. Die Höhe der Verwaltungsgebühr ist den Kontomitgliedern vor Abgabe eines Gebotes bekannt zu geben.
• III. Die Schlussrechnung muss spätestens 60 Tage nach Lieferung aller Wertpapiere durch das Syndikat erfolgen.
• IV. Jede Ausgabe, unabhängig von der Höhe, muss in der Schlussabrechnung aufgeführt werden.

1. I und III
2. Ich und IV
3. II und III
4. II und IV

4. Die leitenden Angestellten von kommunalen Wertpapierkonsortiums müssen für jedes Syndikatskonto Bücher und Aufzeichnungen führen, die alle der folgenden Informationen enthalten, AUSGENOMMEN:

1. Die Bedingungen für die Führung des Spielgemeinschaftskontos
2. Ein Abgleich der Gewinne und Ausgaben des Syndikats
3. Alle Zuteilungen dieser Wertpapiere an Syndikatsmitglieder und der Preis, zu dem sie verkauft wurden
4. Die Namen und Adressen jedes Kunden, der Wertpapiere von einem Syndikatsmitglied kauft

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