SEC-Formular 485A24E

Was ist das SEC-Formular 485A24E?

SEC Form 485A24E ist eine Registrierungserklärung, die Investmentgesellschaften bei der Securities and Exchange Commission (SEC) für separate Konten einreichen müssen. Das Formular enthält nachträgliche Änderungen, die gemäß Regel 485(a) mit zusätzlichen Anteilen gemäß Regel 24e-2 eingereicht wurden. Der Zweck des Formulars besteht darin, alle Einzelheiten des Wertpapierangebots und der Anlagestrategie einer Investmentgesellschaft darzulegen.

Die zentralen Thesen

SEC Form 485A24E bezieht sich auf eine Registrierungserklärung, die Investmentgesellschaften bei der Securities and Exchange Commission für separate Konten einreichen müssen.
Ein separates Konto ist ein privat verwaltetes Anlagekonto, das einem Anleger gehört, der einen Pool von Einzelvermögen verwalten möchte.
Die SEC verlangt, dass separate Konten registriert und mit der richtigen Aufsicht reguliert werden, da sie besonders riskante Anlagestrategien beinhalten können.

Verständnis des SEC-Formulars 485A24E

Ein separates Konto ist ein privat verwaltetes Anlagekonto, das einem Anleger gehört, der einen Pool von Einzelvermögen verwalten möchte. Separate Konten – auch separat verwaltete Konten genannt – werden in der Regel über ein Maklerunternehmen, einen Finanzberater oder ein anderes Finanzinstitut eröffnet. Sie können auch bei einer Bank hinterlegt oder über eine Versicherungsgesellschaft eröffnet werden.

High Net Worth Individuals (HNWIs), die mit professionellen Vermögensverwaltern zusammenarbeiten möchten, nutzen diese oft, um sich auf eine einzige zielgerichtete Anlagestrategie zu konzentrieren. Konten erfordern normalerweise einen Mindestsaldo von 100.000 USD, um zu eröffnen und werden oft im Rahmen einer Pauschalgebühr in Rechnung gestellt. Der Anlageprofi hat normalerweise die Autorität darüber, was zu handeln ist und wie oft gehandelt wird.

Anlageprofis haben normalerweise die Autorität über die Handelsaktivitäten in einem separaten Konto.

Wenn ein separates Konto eröffnet wird, reicht der Anlageexperte das Formular 485A24E bei der SEC ein. Die Agentur verlangt, dass diese Arten von Konten mit der richtigen Aufsicht registriert und reguliert werden. Dies liegt daran, dass diese Konten möglicherweise besonders riskante Anlagestrategien beinhalten und die vollständige Diskretion des Kontoinhabers an seinen Finanzberater oder Portfoliomanager erfordern.

Die Einreichung des SEC-Formulars 485A24E kann nicht als Investment Company Act von 1940 eingereicht werden – nur Einreichung. Das bedeutet, dass der Originalprospekt bereits eingereicht worden sein muss.

Wie oben erwähnt, beschreibt das Formular Wertpapierangebote einer Investmentgesellschaft zusammen mit ihrer Anlagestrategie. Es enthält nachträgliche Änderungen, die gemäß Regel 485(a) mit zusätzlichen Anteilen gemäß 24e-2 eingereicht wurden. Änderungen in der Anmeldung werden getrennt vom Inhalt der ursprünglichen Anmeldung besprochen. Wenn sich also der Prospekt für die Anlagestrategie eines Finanzinstituts wesentlich ändert, muss das Unternehmen das Formular 485A24E bei der SEC einreichen.

Besondere Überlegungen

Regel 485 (a) der Securities Act von 1933 besagt, dass eine post wirksame Änderung von einer registrierten Open-End – Management Investmentgesellschaft oder Investmentfonds eingereicht wird auf den 60 wirksam ten Tag nach der Einreichung. Regel 24e des Investment Company Act von 1940 berücksichtigt einen überarbeiteten Prospekt für Wertpapiere von Investmentgesellschaften, die gemäß dem Gesetz von 1933 ausgegeben wurden. Der überarbeitete Prospekt muss als Ergänzung zur Registrierungserklärung gemäß dem Gesetz von 1933 eingereicht werden.