Sarbanes-Oxley (SOX) Gesetz von 2002
Was ist der Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002?
Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 ist ein Gesetz, das der US-Kongress am 30. Juli desselben Jahres verabschiedete, um Anleger vor betrügerischen Finanzberichten durch Unternehmen zu schützen. Auch bekannt als SOX Act von 2002 und Corporate Responsibility Act von 2002, forderte er strenge Reformen der bestehenden Wertpapiervorschriften und verhängte neue strenge Strafen gegen Gesetzesbrecher.
Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 entstand als Reaktion auf Finanzskandale in den frühen 2000er Jahren, an denen börsennotierte Unternehmen wie Enron Corporation, Tyco International plc und WorldCom beteiligt waren. Die aufsehenerregenden Betrügereien erschütterten das Vertrauen der Anleger in die Vertrauenswürdigkeit von Unternehmensabschlüssen und führten dazu, dass viele eine Überarbeitung der jahrzehntealten Regulierungsstandards forderten.
Die zentralen Thesen
- Der Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002 entstand als Reaktion auf die öffentlichkeitswirksamen Finanzskandale von Unternehmen zu Beginn dieses Jahrzehnts.
- Das Gesetz schuf strenge neue Regeln für Buchhalter, Wirtschaftsprüfer und leitende Angestellte und führte zu strengeren Aufzeichnungspflichten.
- Das Gesetz fügte auch neue strafrechtliche Sanktionen für Verstöße gegen Wertpapiergesetze hinzu.
Das Gesetz erhielt seinen Namen von seinen beiden Sponsoren – Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) und Rep. Michael G. Oxley (R-Ohio).3
Das Sarbanes-Oxley (SOX)-Gesetz verstehen
Die im Sarbanes-Oxley Act von 2002 dargelegten Regeln und Durchsetzungsrichtlinien änderten oder ergänzten bestehende Gesetze zur Sicherheitsregulierung, einschließlich des Securities Exchange Act von 1934 und anderer Gesetze, die von der Securities and Exchange Commission (SEC)durchgesetzt wurden. Das neue Gesetz sieht Reformen und Ergänzungen in vier Hauptbereichen vor:
- Unternehmerische Verantwortung
- Erhöhte strafrechtliche Bestrafung
- Rechnungslegungsvorschriften
- Neue Schutzmaßnahmen
Wichtige Bestimmungen des Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002
Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 ist ein komplexes und langwieriges Gesetz. Auf drei der wichtigsten Bestimmungen wird üblicherweise mit ihren Abschnittsnummern verwiesen: Abschnitt 302, Abschnitt 404 und Abschnitt 802.
Aufgrund des Sarbanes-Oxley Act von 2002 können Unternehmensleiter, die wissentlich falsche Jahresabschlüsse bescheinigen, ins Gefängnis kommen.
Abschnitt 302 des SOX-Gesetzes von 2002 schreibt vor, dass leitende Angestellte des Unternehmens persönlich schriftlich bestätigen, dass der Jahresabschluss „den Offenlegungspflichten der SEC entspricht und in allen wesentlichen Aspekten die Geschäftstätigkeit und die finanzielle Lage des Emittenten angemessen darstellt“. Beamte, die Jahresabschlüsse abzeichnen, von denen sie wissen, dass sie unrichtig sind, werden mit strafrechtlichen Sanktionen, einschließlich Gefängnisstrafen, belegt.
Abschnitt 404 des SOX-Gesetzes von 2002 verlangt, dass das Management und die Wirtschaftsprüfer interne Kontrollen und Berichterstattungsmethoden einrichten, um die Angemessenheit dieser Kontrollen sicherzustellen. Einige Gesetzeskritiker bemängeln, dass sich die Anforderungen in Section 404 negativ auf börsennotierte Unternehmen auswirken können, da die Einrichtung und Aufrechterhaltung der notwendigen internen Kontrollen oft teuer ist.
Abschnitt 802 des SOX-Gesetzes von 2002 enthält die drei Regeln, die sich auf die Führung von Aufzeichnungen auswirken. Die erste befasst sich mit der Vernichtung und Fälschung von Aufzeichnungen. Die zweite definiert streng die Aufbewahrungsfrist für die Speicherung von Datensätzen. Die dritte Regel beschreibt die spezifischen Geschäftsunterlagen, die Unternehmen speichern müssen, einschließlich der elektronischen Kommunikation.
Neben der finanziellen Seite eines Unternehmens, wie Audits, Genauigkeit und Kontrollen, legt der SOX Act von 2002 auch Anforderungen an die IT-Abteilungen in Bezug auf elektronische Aufzeichnungen fest. Das Gesetz legt diesbezüglich keine Geschäftspraktiken fest, sondern definiert stattdessen, welche Unternehmensunterlagen wie lange aufbewahrt werden müssen. Die im SOX-Gesetz von 2002 festgelegten Standards legen nicht fest, wie ein Unternehmen seine Aufzeichnungen aufbewahren soll, sondern dass es in der Verantwortung der IT-Abteilung des Unternehmens liegt, diese aufzubewahren.