Registrierter Optionsprinzipal (ROP)
Was ist ein Registered Options Principal (ROP)?
Im Finanzsektor ist ein Registered Options Principal (ROP) ein Fachmann, der die Prüfung der Serie 4 bestanden hat und daher qualifiziert ist, dieOptionshandelsaktivitäten bei einem Finanzunternehmenzu überwachen. ROPs sind häufig leitende Angestellte bei Maklerfirmen, die für die Überwachung des Optionsengagements der Firma und der Optionsportfolios in Kundenkonten verantwortlich sind.
Die zentralen Thesen
- Ein Registered Options Principal (ROP) ist eine Berufsbezeichnung in der Finanzbranche.
- Es befähigt den Inhaber, die Handelsaktivitäten von Optionen zu beaufsichtigen.
- In den USA müssen ROP-Kandidaten die von FINRA verwaltete Prüfung der Serie 4 bestehen.in Kanada müssen die Kandidaten den Options Supervisors Course (OPSC) des Canadian Securities Institute bestehen.2
Grundlegendes zu Registered Options Principals (ROPs)
Personen, die ROPs werden möchten, müssen zuerst die Hauptqualifikationsprüfung für Registered Options, besser bekannt als Serie-4-Prüfung, bestehen. Dieser Test, der von der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) überwacht wird, besteht aus 125 Multiple-Choice-Fragen zusätzlich zu 10 unbewerteten Pre-Test-Fragen. Sein Inhalt konzentriert sich auf die Aufsichtspflichten, die erforderlich sind, um sicherzustellen, dass alle Optionshandelsaktivitäten den geltenden Finanzvorschriften entsprechen.
ROPs sind darauf trainiert, den Handel mit Optionen auf der Grundlage verschiedener Arten von Basiswerten zu überwachen, einschließlich solcher, die auf Aktien, Fremdwährungen, Zinssätzen, Aktienindizes oder verschiedenen derivativen Produkten basieren. Angesichts der Vielzahl der beteiligten Produkte sowie ihrer Komplexität setzen Unternehmen häufig mehrere ROPs ein. In einigen Fällen wird eine Person als Prinzipal bestimmt, während eine andere als alternativer ROP bezeichnet wird. Diese Positionen sind häufig leitenden Mitgliedern des Unternehmens wie seinen Partnern, leitenden Angestellten oder Direktoren vorbehalten.
Neben dem Bestehen des Wertpapierlizenzkurses der Serie 4 müssen Kandidaten, die die ROP-Bezeichnung erhalten möchten, auch mindestens eine der folgenden Voraussetzungsprüfungen bestehen: diePrüfungder Serie 7 und der Wertpapierindustrie-Grundlagenprüfung, die von der FINRA verwaltet werden.
Beispiel aus der realen Welt für ein ROP
In den Vereinigten Staaten konzentriert sich die Prüfung der Serie 4 auf sechs Themenbereiche, die sich auf verschiedene Aspekte der beruflichen Verantwortung des ROP beziehen. Dazu gehören die Compliance-Anforderungen in Bezug auf neue Optionshandelskonten, das Risikomanagement im Zusammenhang mit dem Optionshandel der Kunden, die Überwachung anderer Mitarbeiter, die am Optionshandelsprozess beteiligt sind, und die Protokolle, die bei der Kommunikation über echte oder potenzielle Optionsgeschäfte erforderlich sind.
In Kanada müssen potenzielle ROPs den Options Supervisors Course (OPSC) absolvieren, der vom Canadian Securities Institute angeboten wird. Dieser Kurs behandelt ähnliche Themen wie die FINRA-Prüfung der Serie 4, ist jedoch auf die kanadischen Kapitalmärkte zugeschnitten.