Vanguard Target Retirement Funds: Eine Einführung
Vanguard erkannte den ungedeckten Bedarf der Anleger an einem einfachen, ausgewogenen Investmentfonds, um ihre Altersvorsorgeziele zu erreichen. Vanguard hatte einen frühen Einstieg in die Zielfonds-Arena, indem es 2003 seine erste Auswahl an Vanguard Target Retirement Funds startete und schließlich in späteren Jahren weitere Zieltermine hinzufügte.
Jeder Fonds in der Zieldatumsreihe enthält einen zugrunde liegenden Mix aus Vanguard-Indexfonds. Aufgrund der Zusammensetzung der Index-Investmentfonds und des Vanguard-Managementstils weist die Fondsreihe Vanguard Target Retirement eine niedrige Kostenquote zwischen 0,16% und 0,18% auf.
Die Strategie der Zielfonds
Zielterminfonds bieten Anlegern eine einfache Möglichkeit, ein diversifiziertes Portfolio zu besitzen, indem sie eine einzige Auswahl von Investmentfonds treffen, die sich im Laufe der Jahre ändert, um das Kapazitätsrisiko des Anlegers widerzuspiegeln.
Für ein langfristiges Zieldatum umfasst der Fonds in den ersten Jahren einen aggressiveren Mix aus zugrunde liegenden Aktienindexfonds. Wenn das Zieldatum näher rückt, wird es in Richtung einer konservativeren Mischung angepasst. Wenn ein Fonds sein Zieldatum erreicht, spiegelt das zugrunde liegende Portfolio das des Vanguard Target Income Fund wider.
Die Fonds garantieren keine bestimmte Rendite am Enddatum, reduzieren jedoch automatisch das Risiko im Portfolio, wenn das Datum, an dem die Fonds benötigt werden, näher rückt.
Vanguard Target Retirement Funds
Die aktuelle Aufstellung der Vanguard Target Funds umfasst den Vanguard Target Retirement Income Fund und die Target Retirement Funds 2015, 2020, 2025, 2030, 2035, 2040, 2045, 2050, 2055, 2060 und 2065. Die Liste beginnt mit dem konservativsten Fonds und endet mit dem aggressivsten Fonds. Zum Beispiel ermöglicht der langfristige Horizont des Fonds 2060, dass das Portfolio in Aktien mit einem geringen Prozentsatz an Anleihen stark gewichtet wird, während der Fonds 2015 hauptsächlich aus Anleihen und sehr wenigen Aktien besteht.
Vanguard Target Retirement Fund 2045
Indexfonds. Die zugrunde liegenden Fonds und die Gewichtung per April 2020 lauten wie folgt:
- 54,9% im Vanguard Total Stock Market Index Fund
- 35,7% im Vanguard Total International Stock Index Fund
- 6,7% im Vanguard Total Bond Market II Indexfonds
- 2,7% im Vanguard Total International Bond Index Fund
Da der Zeithorizont für diesen Fonds 25 Jahre beträgt (Stand 2020), hält er mehr Aktienindexfonds und einen kleinen Teil der Rentenindexfonds. Anleger, die zwischen 2043 und 2047 in den Ruhestand treten möchten, könnten diesen Fonds in Betracht ziehen. Wenn sieweniger Risiko eingehenmöchten, können sie aus früheren Zieldaten auswählen.
Die SEC-Rendite für den Fonds im Mai 2020 beträgt 2,30%. Die Auflegung des Fonds erfolgte im Jahr 2003, sodass potenzielle Anleger die Stärke der Fondsperformance über einen Zeitraum von mehr als 10 Jahren berücksichtigen können. Die durchschnittliche jährliche Rendite (AAR) für 10 Jahre betrug 7,07%, und der Fonds wurde von Morningstar für seine drei- und fünfjährige Performance mit vier Sternen bewertet.
Der Erfolg von Vanguard Target Retirement Funds
Vanguard hat mit der Reihe von Fonds zum Stichtag Erfolg gehabt, indem es eine kostengünstige Version für den Ruhestandsmarkt angeboten hat. Das anfängliche Mindestinvestitionsvolumen beträgt 1.000 USD, sodass die Fonds einzelne Anleger und 401 (k) -Teilnehmer ansprechen. Die Vanguard Group bietet eine gut verwaltete Fondsauswahl mit einer starken Performance-Historie. Die automatische Neuausrichtung des Portfolios ist ebenfalls ein wichtiges Merkmal.
Das Rentenschutzgesetz von 2006 enthielt Zielfonds als qualifizierte Standardanlagealternative (QDIA). Sponsoren von Pensionsplänen können diese Mittel als Standardinvestition für Teilnehmer verwenden, die keine Investitionswahl treffen.
Für Anleger, die eine Investmentauswahl aus einer Hand oder einen Set-it-and-vergessen-it-Ansatz für Investitionen in ihren Ruhestand wünschen, sind die Vanguard Target Retirement Funds eine einfache Wahl. Sie sprechen insbesondere junge Anleger an, die gerade erst eine Karriere beginnen und möglicherweise nicht über die Zeit oder das Fachwissen verfügen, um verschiedene Anlageentscheidungen zu kritisieren.