Definition des Widerstands (Widerstandsstufe)

Was ist Widerstand (Widerstandsstufe)?

Widerstand oder ein Widerstandsniveau ist der Preis, zu dem der Preis eines Vermögenswerts auf seinem Weg nach oben durch die Entstehung einer wachsenden Anzahl von Verkäufern, die zu diesem Preis verkaufen möchten, auf Druck stößt. Widerstandsniveaus können von kurzer Dauer sein, wenn neue Informationen zutage treten, die die Haltung des gesamten Marktes gegenüber dem Vermögenswert ändern, oder sie können von langer Dauer sein. In Bezug auf die technische Analyse kann das einfache Widerstandsniveau durch Zeichnen einer Linie entlang der höchsten Höchstwerte für den betrachteten Zeitraum aufgezeichnet werden. Widerstand kann mit Unterstützung kontrastiert werden.

Je nach Preisentwicklung kann diese Linie flach oder schräg sein. Es gibt jedoch fortgeschrittenere Methoden, um Widerstände zu identifizieren, die Bänder, Trendlinien und gleitende Durchschnitte umfassen.

Was sagen Ihnen Widerstandsstufen?

Widerstandsniveaus und Unterstützungsniveaus sind zwei der wichtigsten Konzepte bei der technischen Analyse von Aktienkursen. Die technische Analyse ist eine Methode zur Analyse von Aktien, bei der davon ausgegangen wird, dass die überwiegende Mehrheit der verfügbaren Informationen über eine Aktie, eine Anleihe, eine Ware oder eine Währung von den Marktkräften fast augenblicklich in den Preis einbezogen wird. Daher ist es nach dieser Theorie nicht rentabel, auf der Grundlage dieser Informationen Investitionsentscheidungen zu treffen. Stattdessen versuchen technische Händler zu erraten, wie sich Aktien kurzfristig bewegen werden, indem sie das Verhalten der Märkte in ähnlichen Situationen der Vergangenheit untersuchen.

Technische Händler identifizieren sowohl den Widerstands- als auch den Unterstützungsgrad, damit sie den Kauf und Verkauf einer Aktie zeitlich festlegen können, um von Ausbrüchen oder Trendumkehrungen zu profitieren. Neben der Identifizierung von Ein- und Ausstiegspunkten kann Widerstand als Risikomanagementinstrument eingesetzt werden. Händler können Stop-Loss-Aufträge festlegen, um dem Widerstandsniveau zu folgen, oder jede Verletzung als Handelsauslöser verwenden. Das einfache Widerstandsniveau muss neu gezeichnet werden, wenn neue Preisdaten vorliegen. Die meisten Plattformen bieten jedoch Visualisierungen des Widerstands, die dynamisch berechnet werden können. Darüber hinaus werden viele technische Indikatoren zu Stellvertretern für den Widerstand an verschiedenen Punkten der Preisbewegung. Beispielsweise kann ein einfacher gleitender Durchschnitt als Visualisierung des Widerstands verwendet werden, wenn die Preisbewegung wie in einem Abwärtstrend unter der Linie liegt.

Beispiel für die Verwendung der Widerstandsstufe

Angenommen, Sie untersuchen die Kursentwicklung des Aktienkurses der Montreal Trucking Company mit dem Tickersymbol MTC und möchten einen Zeitpunkt bestimmen, zu dem es am klügsten wäre, das Unternehmen zu verkaufen. In den letzten zwölf Monaten wurde die Aktie zwischen 7 und 15 USD je Aktie gehandelt. Während des zweiten Monats des Zeitraums, in dem Sie MTC studieren, steigt die Aktie auf 15 USD, aber bis zum 4. Monat ist sie auf 7 USD gefallen. Bis zum 7. Monat steigt er erneut auf 15 USD, bevor er im 9. Monat auf 10 USD fällt. Bis zum 11. Monat steigt er erneut auf 15 USD und fällt in den nächsten 30 Tagen auf 13 USD, bevor er erneut auf 15 USD steigt.

Zu diesem Zeitpunkt haben Sie eindeutig ein Widerstandsniveau von 15 USD festgelegt. Wenn Sie keinen Grund für die Aktie auf Ausbruch der Band sehen sie den Handel im Laufe des vergangenen Jahres war, wäre dies ein guter Zeitpunkt, um die Aktien zu verkaufen kurz, denn der Markt hat eindeutig gezeigt, dass, sobald MTC Lager $ 15 erreicht, eine überwältigende Das Angebot kommt auf den Markt, um seinen weiteren Anstieg zu stoppen. Man sollte jedoch vorsichtig sein, da manchmal Widerstandsniveaus durchbrochen und zurückgelassen werden, wenn fundamentale Treiber einer Aktie wie eine boomende Wirtschaft oder neue Effizienzsteigerungen im Geschäftsmodell eines Unternehmens die technischen Kräfte überwältigen.

Der Unterschied zwischen Widerstandsniveau und Unterstützungsniveau

Unterstützung und Widerstand sind komplementäre Konzepte. Der Widerstand legt die aktuelle Preisobergrenze für die Aktie, die Ware oder die Währung fest, und die Unterstützung bildet die Untergrenze. Wenn die Preisaktion entweder gegen Unterstützung oder gegen Widerstand verstößt, wird dies als Handelsmöglichkeit angesehen.

Einschränkungen bei der Verwendung von Widerstand

Widerstand ist eher ein Marktkonzept als ein echter technischer Indikator. Wie bereits erwähnt, gibt es weitaus feinere technische Analysewerkzeuge, die das Konzept des Widerstands einbeziehen und gleichzeitig viel dynamischer und informativer sind als das Ziehen einer Widerstandslinie über die jüngsten Höchststände. Dazu gehören Trendlinien, Preis-nach-Volumen Diagramme (PBV) und die gesamte Bandbreite der gleitenden Durchschnitte, die nach Zeiträumen angepasst werden können, um ein Spektrum für Widerstandsniveaus zu bieten.