Qualifizierter Langlebigkeits-Rentenvertrag (QLAC)
Was ist ein qualifizierter Langlebigkeits-Rentenvertrag (QLAC)?
Ein qualifizierter Langlebigkeitsrentenvertrag (QLAC) ist eine Art von aufgeschobener Rente, die mit einer Investition aus einem qualifizierten Pensionsplan oder einem individuellen Rentenkonto (IRA) finanziert wird.
Eine QLAC-Annuität bietet garantierte monatliche Zahlungen bis zum Tod und ist vor Börseneinbrüchen geschützt. Solange die Annuität den Anforderungen des Internal Revenue Service (IRS) entspricht, ist sie von den erforderlichen RMD Regeln (Minimum Distribution ) ausgenommen, bis die Auszahlungen nach dem angegebenen Startdatum der Annuität beginnen.
Die zentralen Thesen
- Ein QLAC ist eine Altersversorgungsstrategie, bei der ein Teil der erforderlichen Mindestausschüttungen (RMDs) bis zu einem bestimmten Alter aufgeschoben wird (Höchstgrenze 85). Der Versicherer übernimmt das Markt- und Zinsrisiko.
- Nach den geltenden Regeln kann eine Person 25% oder 135.000 USD (je nachdem, welcher Wert niedriger ist) ihres Altersguthabenkontos oder ihrer IRA für den Kauf eines QLAC ausgeben.
- Der Hauptvorteil eines QLAC ist die Aufschiebung von Steuern, die mit RMDs einhergehen.
Grundlegendes zu einem qualifizierten Langlebigkeitsrentenvertrag (QLAC)
Eine der größten Ängste, die viele Menschen haben, wenn sie älter werden, ist das Überleben ihres Geldes. Ein QLAC ist ein Anlageinstrument, mit dem Fonds in einem qualifizierten Pensionsplan wie 401 (k), 403 (b) oder IRA in eine Rente umgewandelt werden können.
Eine Annuität ist ein Vertrag, der von einer Versicherungsgesellschaft gekauft wurde und bei dem der Käufer der Versicherungsgesellschaft entweder eine Pauschale oder eine Reihe von Prämien zahlt. Irgendwann in der Zukunft zahlt die Versicherungsgesellschaft den Rentenbesitzer – den so genannten Annuitant – zurück. Wie viele Jahre der Eigentümer Zahlungen erhält, hängt von der Art der gekauften Rente ab.
Ein qualifizierter Rentenvertrag mit langer Lebensdauer bietet eine lebenslange Einkommensdauer, sobald das voreingestellte Rentenstartdatum erreicht ist. Je länger ein Individuum lebt, desto länger zahlt sich ein QLAC aus. Einer der Vorteile der Verwendung von IRA-Mitteln zum Kauf eines QLAC besteht darin, dass dadurch vermieden wird, dass die IRS-RMD-Regeln für Personen im Alter von 72 Jahren verletzt werden. Eine erforderliche Mindestausschüttung (RMD) ist der Mindestbetrag, der gemäß IRS abgezogen werden muss Das Altersguthaben einer Person wird jedes Jahr ab dem 72. Lebensjahr ausgeglichen.
Ein QLAC ermöglicht die Übertragung von IRA-Mitteln zum Kauf der Annuität. Da es sich bei einem QLAC um eine aufgeschobene Rente handelt, können mit dem Produkt Ausschüttungen bis zu einem späteren Zeitpunkt, jedoch nicht später als dem 85. Geburtstag der Person, verzögert werden. Mit anderen Worten, für den Betrag, der zum Kauf des QLAC überwiesen wurde, sind bis zum festgelegten Auszahlungstermin für die Annuität keine Mindestausschüttungen erforderlich.
Ein weiterer Vorteil eines QLAC besteht darin, dass ein Ehepartner oder eine andere Person ein gemeinsamer Annuitant sein kann, was bedeutet, dass beide genannten Personen unabhängig davon, wie lange sie leben (unter bestimmten Bedingungen), versichert sind.2
Tatsächlich fungieren QLACs als Langlebigkeitsversicherung. Als solche sind sie ein wertvolles Instrument in der Altersvorsorgeplanung. Der IRS legt einen jährlichen Höchstbetrag fest, der zum Kauf eines QLAC mit IRA-Mitteln verwendet werden kann. In den Jahren 2020 und 2021 kann eine Person 25% oder 135.000 USD (je nachdem, welcher Wert niedriger ist) ihres Altersguthabenkontos ausgeben, um einen QLAC über eine einzige Prämie zu kaufen.
85
Das Höchstalter, bis zu dem QLAC-Mittel aufgeschoben werden können
Qualifizierte Langlebigkeitsrentenverträge und Steuern
QLACs haben den zusätzlichen Vorteil, dass sie die RMDs einer Person reduzieren, denen IRAs und qualifizierte Pensionspläne weiterhin unterliegen, auch wenn sie das Geld nicht benötigen. Dies kann dazu beitragen, einen Rentner in einer niedrigeren Steuerklasse zu halten, was den zusätzlichen Vorteil hat, dass er eine höhere Medicare-Prämie vermeiden kann.
Sobald das QLAC-Einkommen eines Rentners fließt, kann dies seine Steuerschuld erhöhen. Bei korrekter Verwaltung kann jedoch jede zusätzliche Steuerschuld minimiert werden, wenn andere steuerpflichtige Einkommensquellen für Altersguthaben zuerst ausgegeben werden.
Der versprochene Nutzen von QLACs kann nur erreicht werden, wenn die vom IRS festgelegten Regeln eingehalten werden. Die jährliche Ausschüttung basiert auf dem Wert des Kontos zum Ende des Vorjahres.
Überlegungen zum qualifizierten Langlebigkeits-Rentenvertrag
Eine Möglichkeit, das Beste aus QLACs bekommen ist durch laddering ihnen, die man QLAC jedes Jahr für mehrere Jahre würde bedeuten, den Kauf (im $ 25.000 Bereich, zum Beispiel). Eine solche Strategie ähnelt der Mittelung der Dollarkosten, was angesichts der Tatsache, dass die Rentenkosten zusammen mit den Zinssätzen schwanken können, sinnvoll ist. Mit anderen Worten, jedes Jahr könnte ein QLAC gekauft werden, der das Potenzial hat, die durchschnittlichen Kosten der Verträge zu senken.
Alle Leiter-Rentenverträge könnten so strukturiert werden, dass sie im selben Jahr ausgezahlt werden. Bei jedem Vertrag können die Auszahlungen auch gestaffelt sein, um je nach Alter des Eigentümers und dem Zeitpunkt, zu dem das Einkommen benötigt wird, in verschiedenen Jahren mit der Auszahlung zu beginnen. Zum Beispiel könnte der erste gekaufte QLAC mit 78 Jahren ausgezahlt werden, der nächste mit 79 Jahren und so weiter. RMDs müssten jedoch bis zum Alter von 85 Jahren eingenommen werden.
QLAC-Käufer haben häufig die Möglichkeit, ihren Vertrag um eine Anpassung der Lebenshaltungskosten zu erweitern, die die Annuität gegen die Inflation indiziert. Die Entscheidung darüber hängt von der Lebenserwartung ab, da die Anpassung der Lebenshaltungskosten die anfängliche Auszahlung des QLAC verringert.
Das größte Risiko beim Kauf eines QLAC ist die Finanzkraft des Emittenten. Wenn es bankrott geht, ist der QLAC möglicherweise nicht durchsetzbar. QLAC-Käufer sollten in Betracht ziehen, mehr als einen von verschiedenen Emittenten zu kaufen, um ihr Risiko zu begrenzen.
Das größte Risiko beim Kauf eines QLAC ist die Finanzkraft des Emittenten, da diese möglicherweise nicht durchsetzbar sind, wenn das Unternehmen bankrott geht.
Beispiel eines QLAC
Nehmen wir Shahana, die 67 Jahre alt ist und in drei Jahren in den Ruhestand gehen soll. Sie möchte Steuerverbindlichkeiten aus ihren RMDs sparen. Basierend auf ihrem aktuellen Guthaben auf dem Rentenkonto wird Shahanas RMD im ersten Jahr voraussichtlich ungefähr 84.000 USD betragen, sobald sie 72 Jahre alt wird.
Aber Shahana hat andere Pläne. Sie hat in andere Vermögenswerte wie Aktien, Anleihen und Immobilien investiert, die ihr im Ruhestand einen Einkommensstrom bieten sollen. Außerdem plant sie, sich in Teilzeit zu beraten, um auf ihrem Gebiet auf dem neuesten Stand zu bleiben und zusätzliches Geld zu verdienen. Alles in allem erwartet sie einen Ruhestandslebensstil, der eher komfortabel als verschwenderisch ist.
Um sich angemessen auf ihr Alter vorzubereiten, investiert sie 100.000 US-Dollar in ein einzelnes Premium-QLAC-Konto aus ihren IRA-Ersparnissen, die sie ab dem 85. Lebensjahr abheben möchte. Dies verzögert ihr RMD-Abhebungsdatum um 13 Jahre (ab dem 72. Lebensjahr) für die 100.000 US-Dollar das wurde verwendet, um den QLAC zu kaufen.
Wenn Shahana 85 Jahre alt wird, hat sie für den Rest ihres Lebens ein garantiertes Einkommen aus dem QLAC. Diese Einnahmequelle könnte ein potenzieller Lebensretter sein, wenn ihre anderen IRA-Konten zu diesem Zeitpunkt aufgebraucht sind.
Außerdem wird das im QLAC vorgesehene Geld bei der Bestimmung ihrer jährlichen RMDs (bis sie 85 Jahre alt wird) von ihrem IRA-Vermögen ausgeschlossen. Der Effekt würde Shahanas RMDs von 72 auf 84 Jahre senken, was in diesen Jahren zu niedrigeren Einkommenssteuern führen würde. Letztendlich muss sie jedoch Einkommenssteuern auf die Ausschüttungsbeträge des QLAC zahlen, aber sie wird wahrscheinlich im Alter von 85 Jahren im Vergleich zu ihren früheren Jahren in einer niedrigeren Steuerklasse sein.