Preis nach Volumen-Diagramm (PBV)

Was ist ein Preis-nach-Volumen-Diagramm (PBV)?

Ein Preis-nach-Volumen-(PBV)-Diagramm ist ein horizontales Histogramm, das auf dem Chart eines Wertpapiers aufgetragen wird und das Volumen der Aktien zeigt, die zu einem bestimmten Preisniveau gehandelt werden. Preis-Volumen-Histogramme befinden sich oft auf der Y-Achse und werden von technischen Händlern verwendet, um Unterstützungs- und Widerstandsbereiche vorherzusagen.

Auch als „Volumen nach Preisdiagrammen“ bekannt.

Preis-nach-Volumen-Diagramme verstehen

Kurs-Volumen-Charts werden verwendet, um ein hohes Kauf- und Verkaufsinteresse bei bestimmten Kursniveaus zu veranschaulichen, das auf Unterstützung und Widerstand in einem bestimmten Wertpapier hinweisen kann. Es ist üblich, dass der Preis eines Wertpapiers auf wenig Widerstand stößt, wenn er zwischen Levels mit kleinen PBV-Balken wechselt, aber der Preis kann Schwierigkeiten haben, sich über oder unter Bereiche mit großen PBV-Balken zu bewegen. Einige Preis-nach-Volumen-Charts grenzen auch den Unterschied zwischen Kauf- und Verkaufsvolumen ab, indem die Abschnitte grün oder rot schattiert werden. Diese Erkenntnisse können besonders nützlich sein, um Kurspunkte entweder als starke Widerstands- oder starke Unterstützungsniveaus anstatt als allgemeine Niveaus zu charakterisieren.

Es ist wichtig zu beachten, dass Preis-für-Volumen-Diagramme das Gesamtvolumen  über einen bestimmten Zeitraum bei bestimmten Preisniveaus anzeigen. Dies bedeutet, dass die projizierten Unterstützungs- und Widerstandsniveaus in der Zukunft möglicherweise veraltet sind. Wenn beispielsweise eine Aktie ein schlechtes Quartal erlebte und ein schwerer Ausverkauf folgte, kann es an einem Tag ein sehr hohes Volumen gegeben haben, aber das ist möglicherweise nicht ganz relevant als Unterstützungsniveau für die Zukunft. Gleichzeitig sind die Unterstützungs- und Widerstandsniveaus wichtiger als ein Blick in die Vergangenheit, da sie über den gesamten Zeitrahmen summiert wurden.

Preis-Volumen-Charts werden oft in Verbindung mit anderen Formen der technischen Analyse verwendet, um die Erfolgschancen zu maximieren, einschließlich Chartmustern und technischer Indikatoren. Ein Trader kann beispielsweise Trendlinien verwenden, um das Vorhandensein von Unterstützung oder Widerstand zu bestätigen, anstatt sich ausschließlich auf Volumenbalken zu verlassen, um diese Pivot-Punkte anzuzeigen.

Beispiel für ein Preis-Volumen-Diagramm

Die folgende Grafik zeigt ein Beispiel für den SPDR S&P 500 ETF (NYSE ARCA: SPY):

In der obigen Grafik sehen Sie, dass das meiste Volumen im Zeitraum zwischen zwei Preispunkten lag. Diese Preispunkte dienten gegen Ende des Berichtszeitraums als wichtige Unterstützungs- und Widerstandsbereiche, mit der Erholung Anfang Mai. Es ist jedoch anzumerken, dass die meisten dieser Niveaus Anfang Februar generiert wurden, als der Fonds das höchste Volumen verzeichnete.