Erster stochastischer Oszillator erklärt
Der führende stochastische Oszillator (PSO) ist ein technischer Indikator, der auf dem stochastischen Oszillator basiert. Der PSO unterscheidet sich dadurch, dass er normalisiert ist, um neutrale Werte bei Null zu registrieren, was zu einer größeren Empfindlichkeit gegenüber jüngsten, kurzfristigen Preisbewegungen führt.
Darüber hinaus wird der PSO mit einem doppelt exponentiellen gleitenden Durchschnitt berechnet, der eine glattere und gleichmäßigere Reaktion auf Marktveränderungen ermöglicht. Die folgende Grafik veranschaulicht, wie die beiden stochastischen Oszillatoren unterschiedlich auf Marktveränderungen reagieren.
Geschichte der PSO
Das PSO wurde erstmals vom technischen Analysten Lee Leibfarth in der August-Ausgabe 2008 der Zeitschrift Technical Analysis of Stocks & Commodities vorgestellt. Stochastische Oszillatoren werden seit langem verwendet, um Händlern und Anlegern dabei zu helfen, Bereiche zu identifizieren, in denen Trendänderungen wahrscheinlich sind. Leibfarth hat das PSO entwickelt, um die Stärken eines stochastischen Standardoszillators zu nutzen und ihn gleichzeitig zu verbessern, um auf Marktaktivitäten reagieren zu können. Das Ergebnis ist ein schnellerer Indikator, der frühere Signale für potenzielle Trendänderungen liefert.
Berechnung des PSO
Bevor Sie sich mit den Berechnungen des PSO befassen, ist es hilfreich, die Logik eines stochastischen Standardoszillators zu verstehen. Der klassische stochastische Oszillator misst das Preismomentum, indem er den aktuellen Preis eines Handelsinstruments mit einer Preisspanne vergleicht, die in einer Rückschauperiode (der Anzahl der Perioden, aus denen Preisdaten gesammelt werden) festgelegt wurde. Wenn die Spanne beispielsweise zwischen 60 und 70 US-Dollar liegt und der aktuelle Preis 67,50 US-Dollar beträgt, liegt der Preis bei 75 % der Spanne.
Das Ziel eines stochastischen Oszillators besteht darin, herauszufinden, wo der Preis war und zu antizipieren, wohin sich der Preis entwickeln wird. Dies wird dadurch erreicht, indem bestimmt wird, ob Preis Bars schließen nahe ihren Hochs oder Tiefs. Wenn sich die Preise den Barhochs nähern, deutet dies auf einen aufwärtstrendenden Markt hin. Umgekehrt, wenn die Kurse näher an den Bar-Tiefs schließen, bedeutet dies einen Abwärtstrend des Marktes. Die Grundberechnung für den Hauptwert eines stochastischen Standardoszillators (% K) lautet:
Der führende stochastische Oszillator normalisiert den standardmäßigen stochastischen Oszillator durch Anwenden eines doppelt exponentiellen Glättungsdurchschnitts über fünf Perioden des %K-Werts, was zu einer symmetrischen Skala von 1 bis -1 führt. Die PSO-Berechnung lautet dann:
PSO=Exponentieinel Veinelue (S)−1Exponentieinel Veinelue (S)+1where:S=5-period double smoothed exponentieinL EMA((%K−50)