Meinungs-Shopping
Was ist Meinungsshopping?
Opinion Shopping ist die Praxis, nach einem externen Wirtschaftsprüfer zu suchen, der bereit ist, einen positiven Überblick über die Finanzlage eines Unternehmens zu geben. Die Sicherstellung einer positiven Bewertung , auch als uneingeschränkte Stellungnahme bekannt, führt dazu, dass die Öffentlichkeit glaubt, dass die Finanzdaten des Unternehmens fair dargestellt sind und den allgemein anerkannten Rechnungslegungsgrundsätzen (GAAP) entsprechen, was ihm hilft, Finanzierungen zu günstigeren Sätzen von Kreditgebern zu sichern und die Unterstützung von Investoren.
Die zentralen Thesen
- Opinion Shopping ist die Praxis, nach einem externen Wirtschaftsprüfer zu suchen, der bereit ist , einen positiven Überblick über die Finanzlage eines Unternehmens zu geben.
- Kreditgeber und Investoren verlassen sich bei Entscheidungen auf unabhängige Ansichten der Bücher und Aufzeichnungen eines Unternehmens.
- Das bedeutet, dass ein Wirtschaftsprüfer, der bereit ist, fälschlicherweise zu erklären, dass die Finanzdaten eines Unternehmens fair dargestellt sind und den Rechnungslegungsstandards entsprechen, das Geschäft am Laufen halten könnte.
- Opinion Shopping wird von der Securities and Exchange Commission (SEC) verboten, ist aber nicht immer leicht zu kontrollieren, da es Unternehmen freisteht, den Abschlussprüfer zu wechseln.
Meinungs-Shopping verstehen
Die Securities and Exchange Commission (SEC) verlangt von allen börsennotierten Unternehmen, ihre Bücher für externe Wirtschaftsprüfer zu öffnen und die Ergebnisse in ihren jährlichen Einreichungen ( Formular 10-K )vorzulegen. Diese Überprüfungen erfolgen in Form eines Wirtschaftsprüfers : eine Erklärung eines unabhängigen Wirtschaftsprüfers, in der seine Meinung zur Qualität der in einer Reihe von Finanzberichten enthaltenen Informationen ausgedrückt wird.
Die Meinung eines Buchhalters kann eingeschränkt oder uneingeschränkt sein. Wenn die Meinung ist qualifiziert, haben die Buchhalter Fragen über die Rechnungslegung der Gesellschaft Grundsätze und / oder den Umfang der bereitgestellten Informationen. Wenn ein Unternehmen Meinungsbildung betreibt, holt es ein uneingeschränktes Bestätigungsvermerk ein, das den Jahresabschluss des Unternehmens in allen wesentlichen Belangen fair und in Übereinstimmung mit den GAAP darstellt.
Das von einem Abschlussprüfer abgegebene Prüfungsurteil kann enorme Auswirkungen haben. Aussagen, die Bedenken hinsichtlich der Qualität der in einer Reihe von Finanzberichten enthaltenen Informationen zum Ausdruck bringen, können Anleger wahrscheinlich vom Unternehmen abschrecken. Es kann auch schwieriger sein, Finanzinstitute (FIs) davon zu überzeugen, Geld zu verleihen, und zu einer Herabstufung der Kreditwürdigkeit führen, was die Herausforderungen bei der Beschaffung von neuem Kapital erhöht.
Wichtig
Kreditgeber und Investoren verlassen sich bei Entscheidungen auf unabhängige Ansichten der Bücher und Aufzeichnungen eines Unternehmens, daher ist ein Daumen nach oben von einem Wirtschaftsprüfer sehr wichtig.
Infolgedessen entscheiden sich einige Unternehmen für Meinungskäufe, die zweifelhafte Praxis, einen Wirtschaftsprüfer zu finden, der etwaige Mängel in seiner Finanzberichterstattung übersieht. Sie tun dies, obwohl sie sich bewusst sind, dass ein solches Verhalten von den Aufsichtsbehörden verpönt ist.
Geschichte des Meinungs-Shoppings
Meinungskäufe werden von der Securities and Exchange Commission (SEC) verboten und sind ein heißes Thema bei den Aufsichtsbehörden, insbesondere seit Finanzskandalen in den frühen 2000er Jahren, an denen börsennotierte Unternehmen wie Enron Corporation, Tyco International plc und WorldCom beteiligt waren.
Gesetze wie der Sarbanes-Oxley Act von 2002, mit denenbetrügerische Finanzberichteausgerottet werden sollen, scheinen das Einkaufen von Meinungen jedoch nicht weniger verbreitet zu haben. 2019 veröffentlichte die American Accounting Association (AAA) Untersuchungen, die dies über die Hälftebelegender US-Unternehmen in finanziellen Schwierigkeiten suchen beharrlich nach Wirtschaftsprüfern, die bereit sind, ihnen ein positives Urteil abzugeben.Aus einem Pool von über 3.500 notleidenden öffentlichen Unternehmen in den USA über einen Zeitraum von neun Jahren stellte die AAA fest, dass 57 Prozent nach Meinungen kauften. Auch diese Maßnahmen schienen sich auszuzahlen. Laut der Studie erhielten nur 16 Prozent der Täter Going-Concern Meinungen – Aussagen, die erhebliche Zweifel an der Fortführungsfähigkeit eines Unternehmens äußern – im Vergleich zu 28 Prozent bei Nicht-Meinungskäufern.
Besondere Überlegungen
Identifizieren von Meinungskäufern
Die Nachricht, dass Meinungskäufe immer noch weit verbreitet sind, sollte uns vielleicht misstrauisch machen gegenüber einem Unternehmen, das plötzlich seine Prüfungsgesellschaft wechselt. Es ist vernünftig anzunehmen, dass jedes börsennotierte Unternehmen, das bereit ist, die Kosten für den Wechsel des Auditors zu tragen, eine bedeutende Gegenleistung möchte.
Auch Buchhalter müssen bei der Neukundenakquise mit Anlaufkosten rechnen. Bis diese Kosten gedeckt sind, könnte argumentiert werden, dass sie unter einem größeren Druck stehen, positive Bewertungen abzugeben. Es ist bekannt, dass Unternehmen Wirtschaftsprüfer entlassen, wenn sie kritische Informationen über ihre Rechnungslegungspraktiken offenlegen. Das wird den Prüfern ebenso in den Sinn kommen wie die Logik, dass ein Ruf als unkompliziert und flexibel ihnen wahrscheinlich helfen sollte, mehr Geschäfte zu machen.
Eine zweite Meinung einzuholen bedeutet jedoch nicht immer, dass etwas nicht stimmt. Wie in anderen Berufen können auch Wirtschaftsprüfer unterschiedliche Meinungen zu den vielen Interpretationen und Ermessensentscheidungen haben, die bei der Erstellung von Jahresabschlüssen großer, komplexer Unternehmen erforderlich sind. Es steht den Unternehmen frei, sich mit anderen Buchhaltern zu beraten. Sie könnten sich unschuldig dafür entscheiden, einen neuen Wirtschaftsprüfer zu wählen, der ihrer Geschäftsweise besser entspricht, oder Prüfungsgebühren zu sparen, indem sie sich für einen billigeren Wettbewerber entscheiden.
Mit anderen Worten, es ist nicht einfach festzustellen, ob Änderungen nur vorgenommen werden, um günstigere Meinungen zu entwickeln. Das vielleicht aussagekräftigste Zeichen ist, wenn ein Unternehmen ständig von einem Auditor zum nächsten springt. Alternativ könnte es Verdacht erregen, wenn ein Unternehmen von einer angesehenen Big-Four Wirtschaftsprüfungsgesellschaft zu einer kleineren wechselt, die verzweifelt neue Kunden gewinnen und sie süß halten möchte.