Negative Volume Index (NVI)
Was ist der Negative Volume Index (NVI)?
Der Negative Volume Index ist eine technische Indikationslinie, die Volumen und Preis integriert, um grafisch darzustellen, wie sich Preisbewegungen auf Tage mit geringerem Volumen auswirken.
BREAKING DOWN Negativer Volumenindex (NVI)
Der Negative Volume Index (NVI) kann in Verbindung mit dem Positive Volume Index (PVI) verwendet werden. Beide Indizes wurden erstmals in den 1930er Jahren von Paul Dysart entwickelt und erlangten in den 1970er Jahren Popularität, nachdem sie in Norman Fosbacks Buch „Stock Market Logic“ vorgestellt wurden.
Die positiven und negativen Volumenindizes sind Trendlinien, die einem Anleger helfen können, zu verfolgen, wie sich der Preis eines Wertpapiers mit Auswirkungen auf das Volumen ändert. Trendlinien für positive und negative Volumenindizes sind in der Regel über die fortschrittlichsten technischen Charting-Softwareprogramme wie MetaStock und EquityFeedWorkstation verfügbar. Trendlinien sind in der Regel unter einem hinzugefügt Leuchter Muster ähnlich die Visualisierung von Volumenbalkendiagramme. Die Theorie um die positiven und negativen Volumenindizes legt nahe. Negative Volumenindex-Trendlinien können möglicherweise die beste Trendlinie sein, um den gängigen Smart-Money-Bewegungen zu folgen, die typischerweise von institutionellen Anlegern geprägt sind. Positive Volumenindex-Trendlinien sind in der Regel eher mit volumenstarken Markttrend-Effekten verbunden, die bekanntermaßen sowohl von Smart Money- als auch von Lärmhändlern stärker beeinflusst werden.
Berechnungen des negativen Volumenindex
Die Berechnung des NVI hängt davon ab, wie das Volumen eines einzelnen Tages mit dem Handelsvolumen des Vortages verglichen wird. Der NVI ändert sich nur, wenn die Lautstärke von einem Tag zum nächsten abgenommen hat. Wenn also das aktuelle Volumen höher ist, gibt es keine Änderung. Wenn das Volumen niedriger als am Vortag ist, wird der NVI unter Verwendung der folgenden Gleichung berechnet:
Wenn der NVI höher ist, bedeutet dies, dass der Preis mit abnehmendem Volumen steigt. Wenn der NVI niedriger ist, bedeutet dies, dass der Preis sinkt, da weniger Anleger mit dem Wertpapier handeln.
Die Berechnung des PVI hängt von ähnlichen Variablen wie der NVI ab. Wenn das aktuelle Volumen größer als das Volumen des Vortages ist, ist PVI = Vorheriger PVI + {
. Wenn das aktuelle Volumen niedriger ist als das Volumen des Vortages, bleibt der PVI unverändert. Wenn der PVI höher ist, bedeutet dies, dass der Preis mit hohem Volumen steigt. Wenn der PVI niedriger ist, bedeutet dies, dass der Preis mit hohem Volumen sinkt. Im Allgemeinen wird sich der PVI erheblich ändern, wenn unerwartete Nachrichten über ein Unternehmen veröffentlicht werden, die ein hohes Handelsvolumen verursachen.
Schlussfolgerungen und Smart Money Theorie
NVI kann nützlich sein, nachdem ein Preis durch den Handel mit hohem Volumen gesunken ist. Tage mit geringem Volumen können zeigen, wie institutionelles Geld und Mainstream-Investoren ein Wertpapier handeln. Im Allgemeinen ist es am besten, sowohl den NVI als auch den PVI zusammen zu verfolgen, da sie insgesamt darstellen, wie der Preis durch das Volumen beeinflusst wird.