Goldman Sachs startet Robo Adviser im nächsten Jahr
Liftoff trat 2015 in die Robo-Advisor Arena ein. Es ist das Baby von Barry Ritholtz und Josh Brown, Partner bei Ritholtz Wealth Management. Die beiden Vermögensverwalter wollten vermögenden Kunden die Möglichkeit geben, zu einem erschwinglichen Preis von ihrer finanziellen Expertise zu profitieren. Die Liftoff-Plattform basiert auf der Upside-Technologie. Upside, jetzt im Besitz von Envestnet, erstellt ein digitales Back-End-Programm, das möglicherweise von Finanzberatern lizenziert wird.
Bevor wir uns entscheiden, ob sich Liftoff lohnt, werfen wir einen Blick auf die Plattform. Anleger benötigen mindestens 5.000 USD und können damit rechnen, 0,40% des verwalteten Website heißt es : „Wir sind als registrierte Anlageberatungsfirma (RIA) treuhänderisch und arbeiten nur gegen Gebühr, Kunden-First-Basis.“
Die Anmeldung funktioniert genauso wie bei den meisten Robo-Beratern. Sie beantworten einige Fragen, um Ihre Risikotoleranz und Anlageziele zu erreichen, und erhalten dann ein diversifiziertes Portfolio von Exchange Traded Funds (ETFs) mit niedrigen Gebühren, die zu Ihrer Risikotoleranz passen.
Konservative Investorenallokation
Um Informationen zu erhalten, müssen Sie ein Konto einrichten. Obwohl die Einrichtung mit nur wenigen Fragen und einer E-Mail-Bestätigung einfach genug ist, war es frustrierend, ohne dies Sondierungsinformationen zu verlieren. Siehe Robo-Berater und eine menschliche Note: Besser zusammen? )
Um unter die Haube von Liftoff zu schauen und zu entscheiden, ob es sich lohnt oder nicht, habe ich ein Konto eingerichtet. Nachdem ich die Liste der Fragen beantwortet hatte, als wäre ich ein konservativer, risikoaverser Investor, wies mir das Programm eine Risikobewertung von 1 zu, der niedrigsten Stufe. Als nächstes fragte die Schnittstelle, warum ich investiere: 1) investieren; 2) für den Ruhestand; oder 3) ein bestimmtes finanzielles Ziel. Als nächstes kamen drei Geldfragen: 1) Was ist mein anfänglicher Investitionsbetrag; 2) Wie viel extra werde ich monatlich investieren; und 3) Wann brauche ich das Geld? Die dritte Frage war freiwillig. Danach folgte ein 10-Jahres-Chart, der zeigt, wie stark meine Mittel bei der prognostizierten Rendite von 8,6% wachsen könnten. Das empfohlene konservative Portfolio würde in diese Allokation investiert:
Lohnt sich der Start?
Liftoff hat viel mit anderen Robo-Beratern gemeinsam, die einige Risikofragen stellen und dann ein Portfolio mit börsengehandelten Fonds füllen, entsprechend der vom Kunden gemeldeten Risikotoleranz. Die Liftoff-Plattform weist einige Nachteile auf. Das konservative Demoprofil ergab eine aggregierte Asset Allocation von 60% Aktien und 30% Anleihen mit 10% Immobilien. Eine 60% ige Allokation in Aktien (einige Berater schließen REITs in die Aktien-Asset-Klasse ein) ist für einen extrem risikoaversen Anleger eher aggressiv, obwohl sich viele der Robo-Berater zur Verteidigung von Liftoff auf eine noch aggressivere Ausrichtung ihres Vermögens stützen Zuweisungen.
Die prognostizierte zukünftige Rendite von 8,6% ist zu hoch. Zwischen 1928 und 2015 erzielten Aktien eine Rendite von 9,5% und Anleihen eine durchschnittliche Rendite von 4,96%. Viele Experten prognostizieren für die Zukunft niedrigere Renditen. Selbst wenn wir im Durchschnitt ein Aktienportfolio von 60% und ein Anleihenportfolio von 40% unter Verwendung historischer Durchschnittswerte verwenden würden, wäre die prognostizierte Rendite näher bei 7,7% (5,7% + 2%) und nicht bei 8,6%.
Sowohl Wealthfront mit einer AUM-Gebühr von 0,25% als auch Betterment mit Gebühren zwischen 0,35% und 0,15% schlagen Liftoff mit niedrigeren Gebühren und niedrigeren Mindestinvestitionswerten. Darüber hinaus müssen für diese Robos keine Konten eingerichtet werden, um grundlegende Informationen zu ihren Plattformen zu erhalten.
Das Fazit
Wenn Sie bei Ritholtz und Brown zu einem niedrigeren Preis als bei Ritholtz Wealth Management investieren möchten, sollten Sie Liftoff untersuchen. Ansonsten gibt es niedrigere Gebührenalternativen mit vergleichbaren Angeboten.