Anlageprodukt

Was ist ein Anlageprodukt?

Ein Anlageprodukt ist ein Produkt, das Anlegern auf der Grundlage eines zugrunde liegenden Wertpapiers oder einer Gruppe von Wertpapieren angeboten wird und mit der Erwartung einer günstigen Rendite gekauft wird. Anlageprodukte basieren auf einer breiten Palette von Basiswerten und umfassen eine breite Palette von Anlagezielen.

Anlageprodukte verstehen

Anlageprodukt ist der Oberbegriff für alle Aktien, Anleihen, Optionen, Derivate und andere Finanzinstrumente, in die Menschen investieren, um Gewinne zu erzielen. Die Arten von Anlageprodukten, die für private und  institutionelle Anleger zur Verfügung stehen, können sich erheblich unterscheiden, aber das grundlegende Gewinnmotiv steht hinter allen. Innerhalb des Anlageuniversums gibt es eine breite Palette von Anlageprodukten, die Anlegern helfen, ihre kurz- und langfristigen Anlageziele zu erreichen. Insgesamt kaufen Anleger Anlageprodukte wegen ihres Kapitalzuwachspotenzials und ihrer ertragsausschüttenden Ausschüttungen.

Kapitalzuwachs und Ertragsverteilung sind zwei Standardklassifikationen für Anlageprodukte. Einige Anlageprodukte werden von einem Anleger in erster Linie aufgrund ihres Potenzials gekauft, ihren Wert im Laufe der Zeit aufgrund bestimmter Wachstumsfaktoren zu steigern oder aufzuwerten. Andere Anlageprodukte können eine zusätzliche Ertragskomponente aufweisen. Festverzinsliche Anlagen wie Anleihen und Mischfonds bieten Anlegern die Möglichkeit, einen wertsteigernden Vermögenswert zu erwerben und gleichzeitig feste Zinszahlungen oder Kapitalausschüttungen auszuzahlen. Andere ertragszahlende Anlageprodukte sind Dividendenaktien, Real Estate Investment Trusts und Master Limited Partnerships. Die moderne Portfoliotheorie legt nahe, dass ein Anleger ein diversifiziertes Portfolio von Anlagen hat, das eine Vielzahl von Anlageprodukten umfasst, um ein optimales Risiko-Rendite-Verhältnis für seine Anlagen zu erzielen.

Beispiele für Anlageprodukte

Innerhalb des Anlagemarktes können Anlageprodukte auf verschiedene Weise strukturiert werden. Somit haben Anleger neben dem Kauf eines Anlageprodukts, das sich auf die Bewegung eines einzelnen Wertpapiers konzentriert, eine Vielzahl von Optionen. Strukturierte Anlageprodukte können Investmentfonds, Exchange Traded Funds, Geldmarktfonds, Renten und mehr umfassen. In den USA und weltweit sind Anlageprodukte stark reguliert und erfordern eine umfangreiche Dokumentation, um Anlegern ein detailliertes Verständnis der Anlageprodukte zu vermitteln, für die sie investieren möchten.

Nachfolgend finden Sie einige grundlegende Beispiele für Anlageprodukte, die im Anlageuniversum angeboten werden.

Aktien Aktienanlagen repräsentieren den Anteilsbesitz an einem börsennotierten Unternehmen. Unternehmen geben Aktien im Rahmen eines Kapitalbeschaffungssystems aus, das die Geschäftstätigkeit des Unternehmens finanziert. Aktienanlagen haben unterschiedliche Wachstumsaussichten und werden in der Regel anhand von Merkmalen wie geschätzten zukünftigen Gewinnen und Kurs-Gewinn-Verhältnissen analysiert. Aktien können in verschiedene Kategorien eingeteilt werden und können auch Dividenden bieten, die der Anlage eine Ertragsausschüttungskomponente hinzufügen.

Anleihen Anleihen sind eines der bekanntesten festverzinslichen Anlageprodukte. Sie können von Regierungen oder Unternehmen angeboten werden, die Kapital beschaffen möchten. Anleihen zahlen den Anlegern Zinsen in Form von Kuponzahlungen und bieten bei Fälligkeit die vollständige Tilgung des Kapitals. Anleger können auch in Rentenfonds investieren, die ein Portfolio von Anleihen umfassen, das von einem Portfoliomanager für verschiedene Zwecke verwaltet wird. Anleihen und Rentenfonds werden in der Regel nach einer Bonitätseinstufung klassifiziert, die Einblicke in ihre Kapitalstruktur und ihre Fähigkeit zur pünktlichen Zahlung bietet.

Derivate Derivate sind Anlageprodukte, die auf der Grundlage der Bewegung eines bestimmten Basiswerts angeboten werden. Put- oder Call-Optionen auf Aktien und Futures basierend auf der Entwicklung von Rohstoffpreisen sind einige der führenden derivativen Anlageprodukte auf dem Markt. Es gibt auch Futures und maßgeschneiderte Anlageprodukte, die es Anlegern ermöglichen, auf Preisbewegungen zu spekulieren oder Risiken zwischen den Parteien zu verschieben. Derivate sind komplexe Anlageprodukte, daher sind ein gewisses Maß an Marktkenntnis und Erfahrung erforderlich.