In Gold investieren

Im Allgemeinen haben Anleger, die direkt in Gold investieren möchten, drei Möglichkeiten: Sie können den physischen Vermögenswert kaufen, sie können Anteile eines Investmentfonds oder börsengehandelten Fonds (ETF) kaufen, der den Goldpreis nachbildet, oder sie können Futures und Optionen handeln auf dem Rohstoffmarkt. Durchschnittliche Anleger könnten beispielsweise Goldmünzen kaufen, während erfahrene Anleger Strategien mit Optionen auf Gold-Futures umsetzen.

Goldbarren kaufen

Im Vergleich zu anderen Rohstoffen ist Gold für den durchschnittlichen Anleger leichter zugänglich, da eine Person Goldbarren (das eigentliche gelbe Metall in Münz- oder Barrenform) leicht von einem Edelmetallhändler oder in einigen Fällen von einer Bank oder kaufen kann Vermittlung.

Goldbarren sind in Größen erhältlich, die von einer Viertelunze-Wafer bis zu einem 400-Unzen-Brick reichen, aber Münzen sind normalerweise die erste Wahl für neue Investoren. Nicht zu verwechseln mit numismatischen Vintage-Münzen, dies sind Neuausgaben, die nach ihrem Goldgehalt zuzüglich einer Prämie bewertet werden. Für maximale Liquidität bleiben die meisten Käufer bei den am weitesten verbreiteten Goldmünzen, darunter dem südafrikanischen Krügerrand, dem American Eagle und dem kanadischen Maple Leaf. Was auch immer Sie bevorzugen, stellen Sie sicher, dass Sie bei einem seriösen Händler kaufen, entweder persönlich oder über das Internet. Goldmünzen müssen offensichtlich sicher aufbewahrt werden – entweder in einem Haussafe oder in einem Bankschließfach. Versichern Sie sie auch.

Goldschmuck ermöglicht es dem Goldinvestor auch, die Freude am Tragen zu erleben. Gold wird oft mit anderen Edelsteinen und Metallen kombiniert, um den Gesamtwert und das Erscheinungsbild des Schmucks zu verbessern. Stücke werden oft als Familienerbstücke an die nächste Generation weitergegeben und verleihen dem Stück einen sentimentalen Wert. Schmuck ist normalerweise nicht die beste Option, wenn es sich ausschließlich um eine Investition handelt, da der Verkaufspreis normalerweise den Schmelzwert bei weitem übersteigt. Dies ist aufgrund der Verarbeitung beteiligt und der Einzelhandel  Markup. Bestimmen Sie immer den Reinheitsgrad des Goldes, bevor Sie Schmuck kaufen, damit Sie nicht für 18 Karat bezahlen, wenn Sie nur ein 14-Karat-Stück erhalten.

Schmuck wird von den meisten Hausratversicherungen abgedeckt, was bei Verlust oder Diebstahl von Vorteil ist.

Goldfonds kaufen

Obwohl es praktikabler ist als beispielsweise ein Barrel Öl oder eine Kiste Sojabohnen, hat der Besitz von physischem Gold seine Probleme: Transaktionsgebühren, Lagerkosten und Versicherungen. Anleger, die an einem liquideren und kostengünstigeren Einstieg in den Goldmarkt interessiert sind, könnten stattdessen Investmentfonds und börsengehandelte Fonds in Betracht ziehen, die die Bewegungen des Rohstoffs nachbilden.

SPDR Gold Shares ( New Yorker Börse gehandelt und können wie Aktien jederzeit während des gesamten Handelstages gekauft oder verkauft werden. Jede Aktie des ETF repräsentiert ein Zehntel einmal Gold. Wenn Gold beispielsweise in der Nähe von 1.300 USD pro Unze gehandelt wird, wird der Gold-ETF für ungefähr 130 USD pro Aktie gehandelt. GLD investiert ausschließlich in Goldbarren, wodurch die Anleger direkt von den Preisbewegungen des Metalls betroffen sind. Andere Fonds investieren sowohl in Goldbarren als auch in Aktien von börsennotierten Unternehmen, die Goldbergbau, -raffination oder -produktion betreiben.

Im Allgemeinen steigen und fallen Goldaktien schneller als der Goldpreis selbst. Einzelne Unternehmen unterliegen auch Problemen, die nicht mit den Edelmetallpreisen zusammenhängen – wie zum Beispiel politische Faktoren oder Umweltbedenken. Die Investition in einen ETF, der Goldaktien besitzt, ist also eine risikoreichere Art zu spielen, bietet jedoch ein Wertsteigerungspotenzial – was eine Anlage in Edelmetalle nicht bietet.

Kauf von Gold-Futures-Optionen

Erfahrenere Anleger, die nicht viel Kapital riskieren möchten, könnten Optionen auf Gold-Futures oder Optionen auf einen Gold-ETF inBetracht ziehen. Diese Kontrakte stellen das Recht – aber nicht die Verpflichtung – dar, einen Vermögenswert (in diesem Fall Gold) zu einem bestimmten Preis für eine bestimmte Zeit zu kaufen oder zu verkaufen. Optionen können verwendet werden, unabhängig davon, ob der Goldpreis steigt oder fällt. Wenn Sie falsch raten, ist das maximale Risiko beim Kauf von Optionen die Prämie, die Sie für den Vertragsabschluss bezahlt haben.

In den USA über die Chicago Mercantile Exchange erhältlich, können Put- und Call-Optionen auf Gold-Futures über einen Futures-Broker gekauft und verkauft werden. Optionen auf SPDR Gold Shares ETF stehen Anlegern ebenfalls zur Verfügung und können über ein Standardmaklerkonto gehandelt werden, das für den Optionshandel zugelassen wurde.2 In der Zwischenzeit kaufen und verkaufen einige Händler Gold-Futures-Kontrakte – die an der CME unter dem Symbol GC gehandelt werden – um auf kurzfristige Bewegungen nach oben oder unten beim gelben Metall zu spekulieren.

Goldminenaktien kaufen

Wenn Sie kein Gold direkt in die Hände bekommen, können Sie jederzeit nach Goldminenaktien Ausschau halten. Beachten Sie jedoch, dass sich Goldaktien nicht unbedingt im Einklang mit den Edelmetallpreisen bewegen, da Bergbauunternehmen basierend auf ihrer individuellen Betriebsleistung und der Art und Weise, wie sie ihr Kapital einsetzen und Gewinne erzielen, erfolgreich sind oder scheitern. Sie haben nicht die Sicherheit des physischen Besitzes des Metalls, wenn die von Ihnen gekauften Unternehmen nicht erfolgreich sind.

Die Quintessenz

Wenn Sie Gold im Rahmen einer Portfoliodiversifikationsstrategie kaufen, sind ETFs der beste Weg. Wenn Sie sich im Falle einer systemweiten Krise absichern möchten, möchten Sie das physische Metall besitzen.