Interbank Rate
Was ist der Interbankensatz?
Der Interbankensatz ist der Zinssatz für kurzfristige Kredite zwischen US-Banken. Banken können Geld von anderen Banken leihen, um sicherzustellen, dass sie über genügend Liquidität für ihren unmittelbaren Bedarf verfügen, oder Geld leihen, wenn sie über überschüssiges Bargeld verfügen. Das Interbanken- Kreditsystem ist kurzfristig, in der Regel über Nacht, und selten länger als eine Woche.
Der Begriff Interbankensatz bezieht sich auch auf den Zinssatz, der berechnet wird, wenn Banken Großhandelsgeschäfte in Fremdwährung mit Banken in anderen Ländern abwickeln.
- Der Interbankensatz, auch als Federal Funds Rate bezeichnet, ist der Zinssatz für kurzfristige Kredite, die zwischen Finanzinstituten vergeben werden.
- Der Begriff „Interbankensatz“ kann sich auch auf die Wechselkurse beziehen, die Banken beim Handel mit Währungen mit anderen Banken zahlen.
- In beiden Fällen sind dies die niedrigsten Zinssätze, die zu einem bestimmten Zeitpunkt ermittelt werden können und den großen Bankinstituten vorbehalten sind.
Wie der Interbankensatz funktioniert
Die Banken sind von den Bundesaufsichtsbehörden verpflichtet, genügend Bargeld in der Reserve zu halten, um die täglichen Abhebungen von ihren Kunden zu ermöglichen. Dieser Liquiditätsbedarf wird im Allgemeinen durch Kreditaufnahme zur Deckung etwaiger Fehlbeträge und Kreditvergabe zur Beschaffung bescheidener Zinsen für etwaige Überschüsse gedeckt.
Der Zinssatz für das Geld der Banken basiert auf dem aktuellen Bundessatz. Dies wird von der Federal Reserve in den USA festgelegt und wird auch als Interbankensatz oder Tagesgeldsatz bezeichnet.
Der Federal Funds Rate ist ein Instrument, mit dem die Federal Reserve den Bargeldbetrag im System insgesamt erhöht oder verringert. Ein niedriger Zinssatz ermutigt die Banken, frei Kredite aufzunehmen, während ein höherer Zinssatz solche Aktivitäten behindert. Die Federal Reserve hat auf ihrer Sitzung im März 2019 ihre Absicht bekundet, den Leitzins bis 2021 bei 2,5% zu halten. Dies unterliegt natürlich unerwarteten Änderungen der globalen Wirtschaftsaussichten.
In der Wirtschaftskrise von 2008, die die große Rezession auslöste, senkte der Vorstand die Zielspanne des Zinssatzes auf 0% bis 0,25% und hielt sie sieben Jahre lang dort, um Investitionen und Kreditaufnahmen zu fördern. Durch eine Reihe bescheidener Erhöhungen stieg das Ziel im Dezember 2018 auf 2,25% bis 2,5%. Als Reaktion auf die wirtschaftlichen Folgen der COVID-19-Pandemie senkte die Fed die Zinsen erneut auf nahezu null Prozent.
Dies bedeutet nicht, dass ein Verbraucher direkt von Nullraten profitieren kann. Der Interbankensatz steht nur den größten und kreditwürdigsten Finanzinstituten zur Verfügung. Alle Zinssätze für das Ausleihen oder Sparen von Geld basieren jedoch auf dem Zinssatz dieses wichtigen Bundesfonds, sodass ein Zinssatz für eine Hypothek oder eine Kreditkarte auf dem Zinssatz des Bundesfonds zuzüglich einer Prämie basiert.
Ein Verbraucher wird niemals den Interbankensatz für einen Kredit erhalten. Der niedrigste Zinssatz steht nur den größten und kreditwürdigsten Finanzinstituten zur Verfügung.
Der Interbankensatz in Devisen
Die alternative Definition des Interbankensatzes ist relevant für den Interbankenmarkt, den globalen Markt, auf dem Finanzinstitute Fremdwährungen kaufen und verkaufen. In diesem Fall ist der Interbankenkurs oder der Interbankenwechselkurs der aktuelle Wert einer Währung im Vergleich zu einer anderen Währung. Die Zinssätze schwanken ständig um Bruchteile, wenn der Markt geöffnet ist.
Der Markt wird von einigen großen multinationalen Banken dominiert, die von Citibank, Deutsche Bank, HSBC und JP Morgan Chase geführt werden. Der größte Teil dieses Handels wird von den Banken getätigt, um ihr eigenes Wechselkurs- und Zinsrisiko zu steuern, obwohl sie auch im Auftrag einiger großer institutioneller Kunden handeln.
Der Interbankensatz wird angezeigt, wenn Sie zwei beliebige Währungen in einem Online-Währungsrechner vergleichen. Wie beim Interbanken-Zinssatz erhalten Verbraucher beim Wechsel von Geld nicht den Interbanken-Wechselkurs. Sie erhalten den Interbankensatz sowie eine Prämie, die den Gewinn des Unternehmens darstellt, das das Geld umtauscht.