Inflationsgeschützte Rente (IPA)
Was ist eine inflationsgeschützte Rente (IPA)?
Eine inflationsgeschützte Rente (IPA) ist eine Rente, die eine reale Rendite bei oder über der Inflation garantiert. Die reale Rendite ist die nominale Rendite abzüglich der Inflationsrate, wodurch Rentner und begünstigte Anleger vor Inflation geschützt werden.
Inflationsgeschützte Annuitäten werden immer beliebter, wobei Annuitäteninvestoren sich Sorgen über das Inflationsrisiko machen und die Kaufkraft ihres Geldes mit zunehmendem Alter verringern. Dies ist eine von vielen Annuitäten, die den Verbrauchern als Altersvorsorgeeinrichtung angeboten werden.
Die zentralen Thesen
- Eine inflationsgeschützte Rente (IPA) ist eine Art Rentenprodukt.
- Diese Annuitäten bieten Anlegern tendenziell eine geringere Auszahlung als andere Arten von Annuitäten auf dem Markt.
- Inflationsgeschützte Renten erfreuen sich bei Verbrauchern wachsender Beliebtheit.
- IPA-Zahlungen sind an die Inflationsrate gebunden, häufig jedoch begrenzt.
- Inflationsgeschützte Rentenprodukte können nützliche Instrumente für Rentner sein, die von einem festen Einkommen leben.
Wie inflationsgeschützte Renten funktionieren
Ein Rentenvertrag ist eine schriftliche Vereinbarung zwischen einer Versicherungsgesellschaft und einem Kunden, in der die Verpflichtungen jeder Partei in einer Rentenvereinbarung dargelegt werden. Ein Rentenvertragsdokument enthält die spezifischen Details des Vertrags, einschließlich der Struktur der Rente ( variabel oder fest ), etwaiger Strafen für vorzeitigen Rücktritt, Ehegatten- und Begünstigtenbestimmungen (wie eine Hinterbliebenenklausel und die Rate der Ehegattendeckung) und vieles mehr. Im weiteren Sinne kann sich ein Rentenvertrag auf jede Rente beziehen.
Ein IPA ähnelt einer regulären Sofortrente, seine Zahlungen sind jedoch an die Inflationsrate gebunden. Oft gibt es jedoch eine Obergrenze, und Anleger erhalten keine Zahlungen, die über diesen prozentualen Anstieg der Inflationsrate hinausgehen. Die Inflation erhöht einfach die Preise und ist der Feind von Rentnern mit festem Einkommen.
Da die meisten Renten nicht mit der allgemeinen Inflationsrate steigen und die Erhöhung der sozialen Sicherheit tendenziell geringer ist als die allgemeine Inflation, besteht ein echtes Risiko, dass ältere Menschen ihr Geld überleben. Hier kommen IPAs ins Spiel.
Kritik an inflationsgeschützten Renten
Der Inflationsschutz ist jedoch nicht kostenlos. IPAs bieten Anlegern im Vergleich zu anderen Arten von Annuitäten niedrigere Anfangsauszahlungen. Dies liegt daran, das investierte Geld in Wert mit der Inflation und erhöht Verbindung mindestens einmal jährlich mit der Inflation, so erste Zahlungen deutlich niedriger sein werden als spätere Zahlungen vielleicht so viel wie 20% bis 30% weniger als eine normale sofortige Rente.
Inflationsschützende Renten waren in den letzten Jahren nicht beliebt, da die Inflation seit der Finanzkrise von 2008–2009 jährlich unter 3% lag.
Es gibt auch andere Möglichkeiten, sich vor Inflation zu schützen. Dazu gehören Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS), Staatsanleihen, die an die Inflation gebunden sind, um die Anleger vor den negativen Auswirkungen der Inflation zu schützen.
Dividendenausschüttende Aktien sind eine weitere gute Absicherung, da die Dividenden tendenziell mit der allgemeinen Inflation steigen. Harte Vermögenswerte wie Rohstoffe und Gold gewinnen tendenziell auch an Wert, wenn die Inflation höher ist.