Eingehender Cashflow
Was ist eingehender Cashflow?
Eingehender Cashflow ist jede Währung, die ein Unternehmen oder eine Einzelperson durch die Durchführung einer Transaktion mit einer anderen Partei erhält.
Die zentralen Thesen
- Der eingehende Cashflow ist jede Währung, die ein Unternehmen oder eine Einzelperson durch die Durchführung einer Transaktion mit einer anderen Partei erhält.
- Hierzu zählen Umsatzerlöse, Erstattungen von Lieferanten, Finanzierungstransaktionen und Zuerkennungen aufgrund von Gerichtsverfahren.
- Ein Mangel an eingehendem Cashflow kann das Wachstum hemmen, ein Unternehmen zwingen, kostspielige Kreditlinien in Anspruch zu nehmen und sogar betriebliche Probleme verursachen.
Verstehen des eingehenden Cashflows
Unternehmen brauchen Bargeld , um zu überleben, zu gedeihen und ihr Vermögen zu verbessern. Ein Mangel daran kann das Wachstum hemmen, ein Unternehmen zwingen, kostspielige Kreditlinien (LOCs) zu nutzen, und sogar operative Probleme verursachen.
Der eingehende Cashflow umfasst Umsatzerlöse aus der Geschäftstätigkeit, von Lieferanten erhaltene Rückerstattungen, Finanzierungstransaktionen und Beträge, die aufgrund von Gerichtsverfahren gewährt wurden. Der Begriff kann auch verwendet werden, um positive Bargeldzugänge auf das Bankkonto einer Person anzuzeigen.
Wenn ein Verkäufer für seine Arbeit bezahlt wird, stellt dies einen eingehenden Cashflow für den Mitarbeiter dar – und einen ausgehenden Cashflow für den Arbeitgeber. Wenn derselbe Mitarbeiter in der Zwischenzeit einen Verkauf an einen Kunden erfolgreich abschließt, führt dies zu einem eingehenden Cashflow für das Unternehmen und einem ausgehenden für den Käufer.
Es ist von grundlegender Bedeutung, dass mehr Geld hereinkommt als ausgeht. Für ein Unternehmen bedeutet ein positiver Cashflow, dass die liquiden Mittel steigen, was ihm mehr Spielraum gibt, um Schulden zu begleichen, Ausgaben zu bezahlen, in das Geschäft zu reinvestieren, Geld an die Aktionäre zurückzugeben und einen Puffer gegen zukünftige finanzielle Herausforderungen bereitzustellen.
Beispiel für eingehenden Cashflow
Stellen Sie sich ein Unternehmen vor, das an einer Fremdfinanzierungsrunde teilnimmt. Ein Unternehmen, das Anleihen ausgibt , leiht sich Geld, das im Laufe der Zeit zurückgezahlt werden muss – mit Zinsen. Zum Zeitpunkt der Anleiheemission erhält das Unternehmen die Barmittel und weist einen eingehenden Cashflow aus. Allerdings muss es dann beginnen, die Anleihe zurückzuzahlen, was einen ausgehenden Cashflow auslöst.
Wichtig
Die ein- und ausgehenden Cashflows eines Unternehmens werden in seiner Kapitalflussrechnung erfasst.
Eingehender Cashflow vs. ausgehender Cashflow
Der ausgehende Cashflow ist das Gegenteil des eingehenden Cashflows und beschreibt jedes Geld, das ein Unternehmen oder eine Einzelperson bei der Durchführung einer Transaktion mit einer anderen Partei auszahlen muss. Beispiele hierfür sind Bargeld Lieferanten bezahlt, die Löhne an die Mitarbeiter gegeben und Steuern vom Einkommen gezahlt.
Ausgehende Cashflows können wie eingehende Cashflows informell als Geldausgang und Geldeingang charakterisiert und auch in einer Kapitalflussrechnung gemäß Standard- Buchhaltungsverfahren erfasst werden.
Anforderungen an den eingehenden Cashflow
Ein Investmentanalyst vergleicht ausgehende Cashflows mit eingehenden Cashflows über einen bestimmten Zeitraum, um die Finanzlage eines Unternehmens zu bewerten. Eingehende Cashflows, die konstant höher sind als ausgehende Cashflows, sind ideal.
Es gibt Zeiten, in denen ein erheblicher Abfluss auftritt, beispielsweise beim Bau einer neuen Produktionsanlage oder nach einer Akquisition. Geld auszugeben ist eine gute Sache, wenn die Mittel mit Bedacht eingesetzt werden. Wenn alles nach Plan verläuft, sollten sich diese Investitionen hoffentlich auszahlen und langfristig bessere Renditen für das Unternehmen und seine Aktionäre bringen.
Natürlich besteht auch die Möglichkeit, dass kostspielige Investitionen nach hinten losgehen. Ein schlechtes Management des eingehenden Cashflows könnte sich als tödlich erweisen. Einer der Hauptgründe, warum Unternehmen Insolvenz anmelden, sind unzureichende Einnahmenzuflüsse. Ohne eingehenden Cashflow und ausreichend Geld, um die Rechnungen zu bezahlen, kann kein Unternehmen florieren.
Im Technologiesektor können Unternehmen beispielsweise aufgrund der Absatz- und Gewinnchancen ihrer Produkte Fördermittel und interessierte Investoren anziehen. Wenn ein Unternehmen jedoch zu lange braucht, um seinem Hype gerecht zu werden und sein Potenzial in nachhaltige eingehende Cashflows umzuwandeln, könnten Investoren schnell müde werden und ihre Unterstützung zurückziehen, was die Überlebenschancen des Unternehmens gefährden würde.