Sofortige variable Rente
Was ist eine sofortige variable Rente?
Eine sofortige variable Rente ist ein Versicherungsprodukt, für das eine Person einen Pauschalbetrag im Voraus zahlt und sofort Zahlungen erhält. Die Zahlungen aus einer sofortigen variablen Rente bleiben für die Lebensdauer des Renteninhabers bestehen, die Beträge schwanken jedoch je nach Wertentwicklung des zugrunde liegenden Portfolios.
Wie eine sofortige variable Rente funktioniert
Die sofortige variable Annuität ist einzigartig, da die meisten Annuitäten Auszahlungen haben, die nach einer Akkumulationsphase beginnen und in einem bestimmten Alter enden. Die sofortige variable Annuität überspringt die Akkumulationsphase, indem der Inhaber eine Pauschale einbringen muss, nach der die Annuitisierungsphase beginnt. Sofortige variable Annuitäten sind nicht typisch, können jedoch eine sinnvolle Investition sein, wenn ein Anleger älter ist und befürchtet, dass er seine Ersparnisse überleben könnte.
Sofortige variable Annuitäten bergen die gleichen Risiken wie normale variable Annuitäten, da die Auszahlungen variieren und fallen können, wenn der Wert der zugrunde liegenden Vermögenswerte fällt. Die Zahlungen können sich jedoch auch erhöhen, wenn sich die Investition gut entwickelt, und die Rendite kann sogar die Inflationskosten übertreffen. Dies ist nicht der Fall bei festen Renten, die dem Anleger jeden Monat den gleichen Betrag zahlen.
Der Unterschied zwischen einer sofort variablen Annuität und einer standardmäßigen variablen Annuität besteht darin, dass der ersteren eine Akkumulationsphase fehlt. Stattdessen wird für eine sofortige variable Rente der Zeitraum auf eine Kapitalinvestition komprimiert, was das Risiko eines Market Timings mit sich bringt. Wenn ein Anleger beispielsweise auf dem Höhepunkt eines Bullenmarktes eine sofortige variable Rente kauft, sinken die künftigen Erträge, wenn der Markt zum Mittelwert zurückkehrt. Dies könnte bedeuten, dass es unwahrscheinlich ist, dass der Renteninhaber eine beträchtliche Rendite auf den variablen Teil der Rente erzielt.
Sofortige variable Annuität vs. Sofortige feste Annuität
Sofortige feste Annuitätenzahlungen ändern sich nicht, wenn der Markt nach der anfänglichen Kapitalinvestition abhebt, da der Annuitätenanbieter die Zahlungen garantiert. Einige Anbieter von sofort variablen Renten garantieren auch einen Prozentsatz der variablen Anteile, aber höhere Garantien gehen in der Regel mit diesen Garantien einher. Eine allgemeine Regel für Renteninvestitionen lautet: Je höher die Garantien, desto höher der Preis.
401 (k) s und IRAs verwenden normalerweise sofortige Renten. Sofortige variable Renten bieten nicht die Steuervorteile anderer Rentenkonten. Zum Beispiel ermöglichen Pensionspläne vor Steuern wie 401 (k) dem Einzelnen, Steuern auf Anlagegewinne aufzuschieben und sein derzeit zu versteuerndes Einkommen zu reduzieren. Sofortige variable Annuitäten bieten jedoch ein konsistentes Einkommen bis zum Tod mit einem potenziellen Bonus, der von der Wertentwicklung des Basiswerts abhängt.