Wie viel Hebel bei Forex-Trades für Sie richtig ist
Das Verständnis des Devisenhandels erfordert detaillierte Kenntnisse über die Wirtschaft und die politische Situation einzelner Länder, die globale Makroökonomie und die Auswirkungen der Volatilität auf bestimmte Märkte. Aber die Wahrheit ist, dass es normalerweise nicht die Wirtschaft oder das globale Finanzwesen sind, die erstmalige Forex-Händler zum Straucheln bringen. Stattdessen ist oft ein grundlegender Mangel an Wissen über die Verwendung von Leverage die Ursache für Handelsverluste.
Daten, die von den größten Devisenmaklern im Rahmen des Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Actoffengelegt wurden,zeigen, dass die Mehrheit der Devisenhandelskunden Geld verliert. Als Grund für diese Verluste wird oft der Missbrauch von Leverage angesehen. Dieser Artikel erklärt die Risiken einer hohen Hebelwirkung auf den Devisenmärkten, skizziert Möglichkeiten, riskante Hebelwirkungen auszugleichen, und informiert die Leser darüber, wie sie das richtige Engagement für ihre Bequemlichkeit auswählen können.
Die zentralen Thesen
- Leverage ist die Verwendung von Fremdkapital, um die eigene Handelsposition über das hinaus zu erhöhen, was allein aus ihrem Barguthaben verfügbar wäre.
- Forex-Händler nutzen oft Leverage, um von relativ kleinen Preisänderungen bei Währungspaaren zu profitieren.
- Da die Hebelwirkung sowohl Gewinne als auch Verluste verstärken kann, ist die Wahl des richtigen Betrags eine wichtige Risikobestimmung für Händler.
- Der Leverage an den Devisenmärkten kann 50:1 bis 100:1 oder mehr betragen, was deutlich größer ist als der 2:1 Leverage, der üblicherweise auf Aktien bereitgestellt wird, und der 15:1 Leverage, der auf dem Terminmarkt bereitgestellt wird.
Die Risiken eines hohen Leverage
Leverage ist ein Prozess, bei dem sich ein Anleger Geld leiht, um in etwas zu investieren oder etwas zu kaufen. Beim Devisenhandel wird Kapital normalerweise von einem Broker erworben. Während Forex-Händler in der Lage sind, erhebliche Kapitalbeträge für die anfänglichen Margin-Anforderungen zu leihen, können sie von erfolgreichen Trades noch mehr profitieren.
In der Vergangenheit hatten viele Broker die Möglichkeit, signifikante Leverage-Verhältnisse von bis zu 400:1 anzubieten. Dies bedeutet, dass ein Händler mit einer Einzahlung von nur 250 US-Dollar ungefähr 100.000 US-Dollar an Währungen auf den globalen Devisenmärkten kontrollieren könnte. Allerdings begrenzten die Finanzvorschriften im Jahr 2010 die Leverage Ratio, die Broker US-Händlern anbieten konnten, auf 50:1 (immer noch ein ziemlich hoher Betrag). Dies bedeutet, dass Händler mit der gleichen Einzahlung von 250 $ 12.500 $ in der Währung kontrollieren können.
Sollte ein neuer Devisenhändler also eine niedrige Hebelwirkung wie 5:1 wählen oder die Würfel rollen und das Verhältnis auf 50:1 erhöhen? Bevor Sie antworten, ist es wichtig, einen Blick auf Beispiele zu werfen, die zeigen, wie viel Geld mit verschiedenen Hebeln gewonnen oder verloren werden kann.
Beispiel mit maximalem Hebel
Stellen Sie sich vor, Händler A hat ein Konto mit 10.000 $ Bargeld. Sie entscheiden sich für den 50:1-Hebel, was bedeutet, dass sie bis zu 500.000 US-Dollar handeln können. In der Welt des Forex entspricht dies fünf Standard-Lots. Es gibt drei grundlegende Handelsgrößen im Devisenhandel: ein Standard-Lot (100.000 Einheiten der Kurswährung), ein Mini-Lot (10.000 Einheiten der Basiswährung) und ein Mikro-Lot (1.000 Einheiten der Kurswährung). Bewegungen werden in Pips gemessen. Jede Ein-Pip-Bewegung in einem Standard-Lot ist eine Änderung von 10 Einheiten.
Da der Händler fünf Standard-Lots gekauft hat, kostet jede Ein-Pip-Bewegung 50 US-Dollar (10 US-Dollar Wechselgeld / Standard-Lot x 5 Standard-Lots). Wenn der Trade um 50 Pips gegen den Investor geht, würde der Investor 50 Pips x 50 $ = 2.500 $ verlieren. Dies sind 25% des gesamten Handelskontos von 10.000 USD.
Beispiel mit weniger Hebelwirkung
Kommen wir zu Trader B. Anstatt den Leverage bei 50:1 zu maximieren, wählen sie einen konservativeren Leverage von 5:1. Wenn Händler B ein Konto mit 10.000 USD Bargeld hat, kann er 50.000 USD an Währung handeln. Jedes Mini-Lot würde 10.000 US-Dollar kosten. In einem Mini-Lot ist jeder Pip eine Änderung von 1 USD. Da Trader B 5 Mini-Lots hat, ist jeder Pip eine Änderung von 5 USD.
Sollte die Investition um 50 Pips um denselben Betrag fallen, würde der Händler 50 Pips x 5 $ = 250 $ verlieren. Das sind nur 2,5 % der Gesamtposition.
So wählen Sie das richtige Leverage-Level aus
Es gibt allgemein anerkannte Regeln, die Anleger überprüfen sollten, bevor sie ein Leverage-Level auswählen. Die drei einfachsten Hebelregeln lauten wie folgt:
- Halten Sie die Hebelwirkung niedrig.
- Verwenden Sie Trailing Stops, um Abwärtsbewegungen zu reduzieren und das Kapital zu schützen.
- Begrenzen Sie das Kapital auf 1% bis 2% des gesamten Handelskapitals für jede eingegangene Position.
Forex-Händler sollten die Hebelwirkung wählen, die ihnen am bequemsten ist. Wenn Sie konservativ sind und nicht gerne viele Risiken eingehen oder noch lernen, wie man mit Währungen handelt, ist eine geringere Hebelwirkung wie 5: 1 oder 10: 1 möglicherweise angemessener.
Trailing- oder Limit-Stops bieten Anlegern eine zuverlässige Möglichkeit, ihre Verluste zu reduzieren, wenn ein Trade in die falsche Richtung geht. Durch die Verwendung von Limit-Stops können Anleger sicherstellen, dass sie weiterhin lernen, Währungen zu handeln, aber potenzielle Verluste begrenzen, wenn ein Handel fehlschlägt. Diese Stopps sind auch wichtig, weil sie dazu beitragen, die Emotionen des Handels zu reduzieren und es Einzelpersonen ermöglichen, sich ohne Emotionen von ihrem Trading-Desk zu lösen.
Die Quintessenz
Die Auswahl des richtigen Forex-Leverage Levels hängt von der Erfahrung, der Risikotoleranz und dem Komfort eines Händlers ab, wenn er auf den globalen Devisenmärkten tätig ist. Neue Trader sollten sich mit der Terminologie vertraut machen und konservativ bleiben, während sie lernen, wie man tradet und Erfahrungen sammelt. Die Verwendung von Trailing Stops, das Halten von Positionen klein und die Begrenzung des Kapitalbetrags für jede Position ist ein guter Anfang, um den richtigen Umgang mit dem Hebel zu erlernen.