So funktioniert der Gold Miners Bull 2X (NUGT) ETF

Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X Shares ( gehebelter Exchange Traded Fund (ETF), der nur für kurzfristige Trades verwendet werden sollte. Tatsächlich stellt Direxion auf seiner Website fest, dass die Renditen, die der ETF mit seiner Benchmark (dem NYSE Arca Gold Miners Index) anstrebt, für einen einzigen Tag gelten. Direxion erklärt auch, dass der ETF nur von „Anlegern verwendet werden sollte, die das Leverage-Risiko verstehen und ihre Anlagen aktiv verwalten“.

Handelsrisiken und NUGT

NUGT kommt mit einer relativ kräftigen 1,17% Kostenquote. Das ist nicht die einzige Sorge. Der Fonds versucht, 200% der Wertentwicklung des NYSE Arca Gold Miners Index über Terminkontrakte, Short-Positionen, umgekehrte Kaufverträge, Optionen, Swap-Verträge und ähnliche exotische Handelstaktiken abzubilden. Dies entspricht einem hohen Risiko.

Tatsächlich suchten Fondsmanager von Direxion bis zum 31. März 2020 täglich gehebelte Anlageergebnisse vor Gebühren und Aufwendungen von 300 % der Wertentwicklung des NYSE Arca Gold Miners Index. Aufgrund der erhöhten Marktvolatilität reduzierte Direxion das tägliche Leverage-Exposure vom Dreifachen auf das Doppelte. Um dieser Verschiebung Rechnung zu tragen, änderte der Fonds seinen Namen von „Direxion Daily Gold Miners Index Bull 3X Shares“ in „Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X Shares“.

Entscheidung, ob NUGT. gehandelt werden soll

Aufgrund des hohen Risikos ist es wahrscheinlich, dass Sie NUGT handeln und nicht investieren möchten. In diesem Fall ist es möglich, in sehr kurzer Zeit erhebliche Renditen zu erzielen. Der Schlüssel besteht darin, sicherzustellen, dass Sie auf der richtigen Seite des Trends sind, was den Handel aufgrund höherer Aufwertungschancen erleichtert und zu der Möglichkeit führt, Gewinne zu erzielen.

Bei der Entscheidung, ob NUGT gehandelt werden soll, müsste man bestimmen, in welche Richtung sich der NYSE Arca Gold Miners Index auf der Grundlage ihrerGoldmarktforschung bewegen wird. Darüber hinaus ist es wichtig, die Top-Positionen des ETF zu bewerten und zu bestimmen, wohin sich diese Positionen wahrscheinlich ebenfalls bewegen werden. Zum Beispiel ist der VanEck Vectors Gold Miners ETF (GDX )mit rund 4% des Portfolios die größte Beteiligung von NUGT.

Obwohl 4% klein sind, gibt dies eine kleine Vorstellung davon, wie die Performance des ETF aussehen könnte. Es lohnt sich auch, den VanEck Vectors Gold Miners ETF zu analysieren: Seine größten Investitionen sind in einige der größten Goldminenunternehmen weltweit, wie Newmont (NEM ) und Barrick Gold (ABX. TO ).

Das Verständnis der Leistung dieser Unternehmen wird zusätzliche Erkenntnisse liefern. Es ist jedoch wichtig zu betonen, dass ein gehebelter ETF für kurzfristige Gewinne gedacht ist und spekulativ arbeitet, indem er in riskantere Produkte wie Anleihen und Derivate investiert, um die Rendite zu steigern.

NUGT-Schlüsselmetriken

NUGT strebt tägliche Anlageergebnisse vor Gebühren und Kosten von 200% der Wertentwicklung seiner Benchmark, dem NYSE Arca Gold Miners Index, an. Es gibt keine Garantie, dass der Fonds diese angegebenen Anlageziele erreicht, und es sollte nicht erwartet werden, dass der Fondsfür Zeiträume von mehr als einem Tagdas Doppelte der kumulierten Rendite der Benchmark erzielt.

Zu den wichtigsten Kennzahlen für NUGT (Stand 31. März 2020) gehören:

• 1-jährige tägliche Gesamtrendite: -66,48%
• Auflegungsdatum: 8. Dezember 2010
• Kostenquote: 1,17%

Die Quintessenz

Der Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X-Aktien (NUGT) kann kurzfristig ein attraktiver Handel für Anleger sein, die sich des Risikos und des Zeitrahmens des Handels mit einem gehebelten ETF bewusst sind und den Goldmarkt verstehen. Es ist jedoch wichtig, die erhöhten Risiken einer Anlage in einen Leveraged Fund zu verstehen, die die Rendite, aber auch die Verluste steigern können.