Verwendung von Software zur Durchführung von Arbitrage-Geschäften
Händler verwenden Softwareprogramme, um Arbitrage Handelsmöglichkeiten zu erkennen, die sie für potenzielle Gewinne nutzen können. Drei Arten von Softwareprogrammen, die üblicherweise für den Arbitrage-Handel verwendet werden, sind automatische Handelssoftwareprogramme, Alarmprogramme und Fernalarmprogramme.
Was ist Arbitrage-Handel?
Der Arbitrage-Handel versucht, von vorübergehenden Marktineffizienzen zu profitieren, die dazu führen, dass derselbe Vermögenswert auf verschiedenen Märkten oder bei verschiedenen Brokern oder ähnlichen Vermögenswerten auf dem Markt falsch bewertet wird. Der Arbitrage-Handel hilft dabei, solche vorübergehenden Preisineffizienzen schnell zu korrigieren und die Preise über verschiedene Märkte, Broker oder verschiedene Formen desselben finanziellen Vermögenswerts oder Instruments hinweg wieder korrekt in Einklang zu bringen. Die vorübergehenden Ungleichgewichte, die die Möglichkeiten für den Arbitrage-Handel bilden, bieten einem Händler idealerweise die Möglichkeit, gleichzeitig Kauf- und Verkaufsgeschäfte zu tätigen, die einen geringen Gewinn aufgrund von Preisschwankungen erzielen.
Auf dem Bid-Ask-Spreads anbieten, die eine ähnliche Möglichkeit bieten, einen kleinen Gewinn zu erzielen, indem sie gleichzeitig einen Vermögenswert zum niedrigeren notierten Preis eines Brokers kaufen und ihn zum höheren notierten Preis des anderen Brokers verkaufen.
Verwenden der automatischen Handelssoftware
Da Arbitrage-Handelsmöglichkeiten im Allgemeinen nur für einen sehr kurzen Zeitraum – oft nur wenige Sekunden – bestehen, ist es für Händler zu zeitaufwändig, Arbitrage-Berechnungen selbst durchzuführen. Daher verwenden Händler eine Vielzahl von Softwareprogrammen, mit denen Arbitrage-Möglichkeiten sofort erkannt und berechnet werden können.
Eine Art von Software, die von Arbitrage-Händlern verwendet wird, ist automatisierte Handelssoftware. Diese Art von Software wird auf die Brokerage- Handelsplattform eines Händlers geladen. Wenn das Softwareprogramm eine Arbitrage-Gelegenheit erkennt, initiiert es sofort die festgelegten Trades im Namen des Händlers. Diese Art von Programm wurde entwickelt, um eine der Hauptherausforderungen des Arbitrage-Handels zu bewältigen: die rechtzeitige und genaue Ausführung des Handels, die erforderlich ist, um Handelsmöglichkeiten zu nutzen, die möglicherweise nur für wenige Sekunden bestehen.
Verwenden von Trade Alert-Programmen
Trader, die mit der automatischen Ausführung von Trades nicht vertraut sind und stattdessen alle endgültigen Handelsentscheidungen selbst treffen möchten, verwenden die sogenannte Trade Alert-Software. Wie automatische Handelssoftware durchsucht Handelsalarmsoftware ständig verschiedene Märkte, Instrumente und Broker nach Arbitrage-Handelsmöglichkeiten. Wenn eine Arbitrage-Opportunity erkannt wird, anstatt den Trade automatisch auszuführen, signalisiert sie dem Händler nur eine Benachrichtigung über die Opportunity, der dann die Entscheidung trifft, ob Trades für die Opportunity ausgeführt werden sollen oder nicht.
Verwenden von Fernalarmprogrammen
Einige Händler abonnieren einen Fernalarmdienst, anstatt ihre eigenen Softwareprogramme auszuführen. Durch das Abonnieren des Dienstes können sie Warnsignale für Arbitrage-Handelsmöglichkeiten auf dieselbe Weise empfangen, wie sie es mit ihren eigenen Softwareprogrammen tun würden. Der Unterschied besteht darin, dass die Alarmsignale von Software bereitgestellt werden, die an einem anderen Ort außerhalb des eigenen Computers oder Netzwerks des Händlers ausgeführt wird.
Das Fazit
Institutionelle Händler oder Market Maker haben gegenüber Einzelhändlern im Arbitrage-Handel mehrere Vorteile, darunter schnellere Nachrichtenquellen, Hochleistungscomputer und anspruchsvollere Arbitrage-Handelssoftwareprogramme. Unabhängig davon bleibt der Arbitrage-Handel bei vielen Händlern beliebt.